Inzicht in uw 401 (k) en de voordelen ervan

De kans is groot dat je niet alleen van 401 (k) s hebt gehoord, maar zelfs een van deze razend populaire door de werkgever gesponsorde pensioenregelingen bezit. Meer dan 50 miljoen werknemers nemen actief deel aan 401 (k) -plannen, met meer dan een half miljoen verschillende bedrijfsplannen. In totaal wordt in de VS binnen 401 (k) s een duizelingwekkend totaal van $ 4, 5 biljoen aan activa aangehouden.

Toch is deelname aan een van deze plannen geen garantie dat u de complexiteit ervan begrijpt. Hoe beter u uw 401 (k) begrijpt, des te beter u zult waarderen hoe deze in uw beleggingsportefeuille past en des te beter u deze in de loop van de tijd kunt aanpassen.

De basis van 401 (k) s

Vernoemd naar een sectie van de Internal Revenue Code, zijn 401 (k) s toegezegde-bijdrageregelingen die werkgevers sponsoren als een pensioenbeleggingsinstrument. Als uw werkgever een 401 (k) aanbiedt, kunt u ervoor kiezen om vrijwillig een percentage van uw inkomen aan het plan bij te dragen. De bijdragen worden automatisch in mindering gebracht op uw salaris en als inkomsten vóór belastingen.

Het gemiddelde 401 (k) -plan biedt tal van beleggingsopties, en vele bevatten aanvullende functies zoals automatische inschrijving en opties voor goedkope indexfondsen.

De IRS beperkt het bedrag dat u kunt investeren in een 401 (k). In 2019 is de bijdragelimiet van 401 (k) $ 19.000, een stijging ten opzichte van $ 18.500 in 2018. Mensen van 50 jaar of ouder die verwachten deze 401 (k) keuzelimiet voor uitstel te bereiken, kunnen een extra bedrag van maximaal $ 6.000 bijdragen voor een totaal van $ 25.000. Deze extra bijbetaling wordt de inhaalbijdragelimiet genoemd.

Als u bereid bent om uw 401 (k) aan te vullen met dollars na belastingen, of uw werkgever draagt ​​ook bij (meer daarover later), de limieten zijn zelfs nog hoger: in totaal $ 56.000 in 2019, tegen $ 55.000 in 2018. Als u 50 jaar of ouder bent, is uw limiet in 2019 $ 62.000, inclusief de inhaalbijdrage, tegen $ 61.000 in 2018.

Vooruitkijkend worden 401 (k) premielimieten geïndexeerd naar inflatie, wat betekent dat de premielimieten de komende jaren meer zullen stijgen, in lijn met de inflatie.

Opnames van uw 401 (k) worden belast tegen uw geldende inkomstenbelastingtarief op het moment dat het geld wordt opgenomen. Er zijn beperkingen aan hoe en wanneer u geld van de rekening kunt opnemen. Op de leeftijd van 70 ½, moet u nemen wat zogenaamde minimumverdelingen (RMD's) uit het plan worden genoemd, of anders worden geconfronteerd met fiscale boetes. Als u geld opneemt van een 401 (k) voordat u de leeftijd van 59½ jaar bereikt, wordt u geraakt met een boete voor vroegtijdige opname van 10% en eventuele toepasselijke belastingen.

Houd er echter rekening mee dat als u nog steeds op de leeftijd van 70 ½ werkt, u geen RMD's hoeft te nemen van het plan bij uw huidige werkgever (zie hieronder voor meer informatie). Je bent ze echter wel verschuldigd van de vorige 401 (k) s, als je nog geld hebt in plannen bij eerdere werkgevers.

401 (k) Pluspunten

Van een gunstige fiscale behandeling tot hulp van uw werkgever tot het beschermen van schuldeisers, hier is waarom het een goed idee is om een ​​401 (k) te bezitten.

Belastingvoordelen

De belastingvoordelen van een 401 (k) beginnen met het feit dat reguliere bijdragen vóór belastingen worden betaald. Daarom zijn de bedragen die u toevoegt aan uw plan tot die limiet van $ 19.000 / $ 25.000 vrijgesteld van de huidige federale inkomstenbelasting, wat betekent dat ze uw belastbaar inkomen verlagen voor het jaar waarin u ze maakt. Om het voordeel samen te stellen, worden uw 401 (k) inkomsten letterlijk op een uitgestelde belasting opgebouwd. Dat betekent dat de dividenden en vermogenswinsten die zich binnen uw 401 (k) ophopen ook niet onderworpen zijn aan belasting totdat u begint met opnames.

Omdat je niet, hoop je, geld gaat opnemen totdat je met pensioen gaat, is de kans groot dat je minder belasting betaalt dan toen je de bijdragen deed. De meeste mensen verdienen een lager inkomen na hun pensionering dan toen ze werkten, waardoor ze in een lagere belastingschijf terechtkomen.

Overeenkomende bijdragen

Sommige werkgevers bieden aan om het bedrag dat u bijdraagt ​​aan uw 401 (k) -plan te evenaren, en sommigen voegen zelfs een winstdeling toe die een deel van de bedrijfswinsten ook bijdraagt ​​aan de pot. Als uw bedrijf een of beide van deze functies aanbiedt, meld u dan aan; ze vertegenwoordigen in wezen gratis geld.

Hier is hoe die werkgeversvoordelen kunnen werken. Veel bedrijven bieden 50% van maximaal de eerste 6% die u bijdraagt ​​aan een 401 (k). Stel dat u een salaris van $ 45.000 verdient. Als u 6% van uw jaarinkomen ($ 2.700) bijdraagt ​​aan uw 401 (k), zou uw werkgever een extra 50% van dat bedrag bijdragen. Dat is $ 1.350 gemakkelijk geld. Sommige werkgevers gaan zelfs nog een stap verder en matchen je bijdragen dollar-voor-dollar voor de eerste 6%, wat in dit scenario nog eens $ 2.700 zou toevoegen, waardoor je jaarlijkse bijdragen aan het plan zouden verdubbelen.

Weet je ten slotte nog de contributielimiet van $ 19.000 per jaar? Dat geldt alleen voor wat u persoonlijk in de 401 (k) plaatst; werkgeversbijdragen tellen niet mee voor die jaarlijkse bijdragelimiet.

Vervolgbijdragen als u nog steeds werkt

Met sommige pensioenrekeningen, waaronder traditionele IRA's, is het niet langer toegestaan ​​om bij te dragen wanneer u 70½ wordt, zelfs als u nog steeds werkt. Dat betekent dat geld dat u mogelijk hebt bijgedragen aan dergelijke plannen vóór belastingen, in plaats daarvan wordt belast tegen uw huidige tarief, dat waarschijnlijk hoger zal zijn dan het tarief dat u betaalt na uw pensionering.

Met 401 (k) s kunt u deze nadelen vermijden. U kunt hieraan bijdragen zolang u nog werkt. Nog beter, terwijl u werkt, wordt u gespaard van verplichte distributies uit het plan, op voorwaarde dat u minder dan 5% bezit van het bedrijf dat u in dienst heeft.

Schuilplaats tegen schuldeisers

Als u in financiële problemen komt, is het handig om uw geld op plaatsen te hebben waar crediteuren geen toegang toe hebben. 401 (k) s bieden namelijk uitstekende bescherming tegen schuldeisers. Dat komt omdat deze plannen zijn opgezet onder de Wet werknemerspensioeninkomen (ERISA) en ERISA-accounts worden over het algemeen beschermd tegen schuldeisers.

Bovendien bieden 401 (k) s vaak enige bescherming tegen federale belastingrechten, dit zijn overheidsclaims tegen de activa van een belastingbetaler met onbetaalde achterstallige belastingen. Het feit dat 401 (k) plannen wettelijk eigendom zijn van uw werkgever, in plaats van u, maakt het moeilijk voor de IRS om een ​​retentierecht op de rekening te plaatsen. Afhankelijk van de taal in de kleine lettertjes van uw account, kunnen uw planbeheerders mogelijk weigeren om te voldoen aan een IRS-retentierecht.

The Roth 401 (k) Tax Twist

De voordelen van het bijdragen aan inkomsten voor belastingen tot een normale 401 (k) wanneer uw inkomsten (en belastingtarief) op hun hoogtepunt zijn, kunnen afnemen naarmate uw carrière afneemt. Inderdaad, uw inkomsten en belastingtarief kunnen in de toekomst zelfs stijgen, omdat betalingen voor sociale zekerheid en dergelijke beginnen te werken.

Voer een ander soort pensioenaccount in, de Roth 401 (k), een optie die door een steeds groter aantal bedrijven wordt aangeboden. Net als zijn broer, de Roth IRA, ontvangt dit account uw bijdragen als dollars na belastingen, maar opnames zijn dan volledig belastingvrij zolang aan bepaalde voorwaarden wordt voldaan. Net als bij normale 401 (k) s, groeit het geld in uw account belastingvrij. Net als bij reguliere 401 (k) -bijdragen zijn die voor uw Roth 401 (k) echter beperkt tot $ 19.000 voor 2019, hoewel degenen van 50 jaar of ouder op dezelfde manier een extra inhaalbijdrage van $ 6.000 kunnen leveren.

Roth 410 (k) s zijn ook een ideaal middel voor veelverdieners die willen investeren in een Roth maar hun bijdragen aan een Roth IRA mogelijk beperkt door hun inkomen.

Er zijn geen inkomensgrenzen voor het kunnen bijdragen aan een Roth 401 (k). U kunt daarentegen niet bijdragen aan een Roth IRA in 2019 als uw aangepaste aangepaste bruto-inkomen (MAGI) $ 137.000 of meer is en de toegestane bijdragen geleidelijk worden afgebouwd op $ 122.000. Als u getrouwd bent en samen een aanvraag indient, beginnen de kortingen bij een MAGI $ 203.000 in 2019, waarbij de uitfasering begint bij $ 193.000.

Degenen die eerder met pensioen gaan, delen deze eigenschappen

Het komt neer op

Het is geen wonder dat de 401 (k) het populairste door de werkgever gesponsorde pensioenplan van het land is. Met een groot aantal voordelen, moet een 401 (k) deel uitmaken van uw financiële pensioenportefeuille, vooral als uw werkgever overeenkomt met een of alle van uw bijdragen.

Als u eenmaal aan boord bent met een 401 (k), gaat u echter niet gewoon achterover zitten en laat u hem op automatische piloot draaien. Veranderingen van jaar tot jaar in contributielimieten. fiscale voordelen en uw financiële behoeften maken het verstandig om regelmatig de prestaties van uw plan en eventuele alternatieven die u het beste uitkomen te beoordelen. Eén punt om te overwegen (maar pas nadat u voldoende hebt bijgedragen om de werkgever te matchen, als u die hebt): zou u meer vrijheid hebben om uw pensioenfondsen te beheren als u vervolgens uw jaarlijkse IRA-bijdrage maximaal haalt? Voor 2019 is dat $ 6.000, met de optie om naar $ 7.000 te gaan als je 50 of ouder bent. (Zie "Uw 401 (k): wat is de ideale bijdrage?" Voor gerelateerde informatie.)