Waar bewaart Peter Lynch zijn geld?

Peter Lynch trok zich in 1990 terug uit zijn functie als manager van Magellan Fund na een van de meest succesvolle runs in de beursgeschiedenis. Tijdens zijn opmerkelijke loop van 13 jaar produceerde Lynch een rendement op jaarbasis van 29, 2%, waarmee de markt met 13, 4% per jaar op jaarbasis werd verslagen. Magellan Fund was het best presterende beleggingsfonds ter wereld tussen 1977 en 1990. Als u $ 10.000 had geïnvesteerd op de eerste dag dat Peter Lynch het overnam en verkocht toen hij vertrok, zou uw investering $ 280.000 waard zijn geweest.

Toen hij wegliep van Magellan, was Peter Lynch slechts 46 jaar oud en had hij veel geld te besteden. Boston Magazine schatte ooit zijn netto vermogen op $ 352 miljoen. Het volgende is waar de gevierde aandelenselectieve goeroe zijn geld sinds die tijd heeft behouden of uitgegeven.

Onroerend goed

Lynch woont buiten Boston langs het North Shore-waterkantgebied in Marblehead, Massachusetts, waar de Lynch-familie verschillende eigendommen bezit. Deze omvatten een appartement met uitzicht op de lokale openbare tuinen gekocht voor $ 6, 1 miljoen. De beroemde manager heeft samen met zijn dochter en schoonzoon ook twee nabijgelegen parkeerplaatsen gekocht voor $ 340.000. Hij heeft ook onroerend goed in andere delen van de wereld. Hij kocht bijvoorbeeld een klein boerderijachtig huis in Dublin, Ierland, met zijn vrouw Carolyn op hun 25e huwelijksverjaardag. Hij verkocht zijn oude tweede huis in Scottsdale, Arizona, in 2010 voor een gerapporteerde $ 15 miljoen.

Zeilen en golfen

Lynch wordt bewaakt over zijn privéleven, hoewel hij toegeeft dat hij van een paar recreatieve hobby's houdt. Hij groeide op in de buurt van de havens van Boston en caddied voor golfclubs van de hogere klasse, en heeft nog steeds affiniteit voor beide activiteiten, naar verluidt eigenaar van verschillende kleine boten. Na zijn pensionering vertelde Lynch de Boston Globe: "Ik ben van plan weer golf te gaan spelen. Het is een geweldige familiesport."

Persoonlijke investeringen

Buiten zijn onroerendgoedbezit en een kleine portefeuille die hij voor zijn dochter oprichtte toen ze vier jaar oud was, is er heel weinig openbare informatie over de privé-investeringen van Lynch. Hij werkt echter nog steeds met Fidelity Investments als consultant en pitchman. Vanaf 2000 bezat hij een belang van 5% of 6% in het bedrijf, dat behoorlijk veel waard moet zijn. Het door een familie gerunde Fidelity is notoir geheimzinnig over zijn waardering.

Filantropie

Lynch is een stille filantroop, maar een zeer actieve en toegewijde. Hoewel Lynch zelden de schijnwerpers zoekt, besteedden hij en zijn vrouw Carolyn tot haar dood in 2015 het grootste deel van hun vrije tijd aan de Lynch Foundation. De Lynch Foundation werd in 1988 gelanceerd en werd in 2013 gewaardeerd op $ 125 miljoen. Volgens een rapport van de New York Times was het ontworpen om de 'filantropische dollars van het gezin belastingvrij te laten groeien'.

"Veel mensen worden wakker op 65-jarige leeftijd en ze willen liefdadigheid geven", legt Lynch uit. Het probleem is "ze hebben de hele tijd belasting betaald." De Lynch Foundation beheert investeringen voor toekomstige liefdadigheidswerken en Lynch is de actieve portfoliomanager. De vier belangrijkste gebieden van de inspanningen van de stichting zijn onderwijs, cultureel en historisch behoud, religie en gezondheidszorg.

Lynch doet graag hands-on onderzoek. Dit omvat het zoeken naar 'ondergewaardeerde programma's met een groot potentieel, en ze volgen hun rendement op investeringen', aldus de Boston Globe. Lynch omschreef het als "zoals de aandelenmarkt, we zijn altijd op zoek naar een goed idee versus een geweldig idee."

Peter en Carolyn kwamen in februari 1999 in het nieuws toen ze meer dan $ 10 miljoen schonken aan Boston College, het grootste cadeau in de schoolgeschiedenis. Peter was afgestudeerd aan Boston College en heeft diepe familiebanden met de instelling. Hij diende ook als trustee in het schoolbestuur. Hij geeft door middel van een Fidelity Charitable Gift Fund en twee afzonderlijke charitatieve trusts.

De Lynches gaven "miljoenen dollars per jaar" weg en Peter blijft ongeveer een derde van elk jaar besteden aan filantropische fondsenwerving en anderen aanmoedigen om met hem mee te geven. "Ik probeer ze meer te geven", zegt Lynch. "Je hebt slechts 60 werkdagen om tot 150 mensen door te komen, maar ik red me wel."

"Terugkijkend had ik verdomde geluk. Ik heb de loterij gewonnen", zegt Peter. "We proberen alleen andere kinderen dezelfde kansen te geven."