Kredietcrisis
Een kredietcrisis verwijst naar een afname van de kredietverlening door financiële instellingen als gevolg van een plotseling tekort aan middelen. Vaak een uitbreiding van een recessie, maakt een kredietcrisis het voor bedrijven bijna onmogelijk om te lenen omdat geldschieters bang zijn voor faillissementen of wanbetalingen, wat resulteert in hogere tarieven.
Belangrijkste leerpunten
- Een kredietcrisis verwijst naar een afname van de kredietverlening door financiële instellingen als gevolg van een plotseling tekort aan middelen.
- Vaak een uitbreiding van een recessie, maakt een kredietcrisis het voor bedrijven bijna onmogelijk om te lenen omdat geldschieters bang zijn voor faillissementen of wanbetalingen, wat resulteert in hogere tarieven.
- Een kredietcrisis volgt vaak op een periode waarin kredietverstrekkers te soepel zijn in het aanbieden van krediet.
Een kredietcrisis begrijpen
Een kredietcrisis is een economische situatie waarin investeringskapitaal moeilijk te beveiligen is. Banken en andere traditionele financiële instellingen worden op hun hoede voor het lenen van middelen aan particulieren en bedrijven omdat ze bang zijn dat de kredietnemers in gebreke blijven. Hierdoor stijgen de rentetarieven als een manier om de geldschieter te compenseren voor het nemen van het extra risico.
Soms een credit squeeze of kredietcrisis genoemd, heeft een kredietcrisis de neiging zich onafhankelijk van een plotselinge wijziging van de rentetarieven voor te doen. Particulieren en bedrijven die voorheen leningen konden verkrijgen om grote aankopen te financieren of activiteiten uit te breiden, kunnen plotseling dergelijke fondsen niet meer verwerven. Het daaruit voortvloeiende rimpelingseffect is voelbaar in de hele economie, omdat de tarieven voor huiseigendom dalen en bedrijven worden gedwongen te bezuinigen vanwege een gebrek aan kapitaal.
Oorzaken van kredietcrisis
Een kredietcrisis volgt vaak op een periode waarin kredietverstrekkers te soepel zijn in het aanbieden van krediet. Leningen worden verstrekt aan leners met een twijfelachtig vermogen om terug te betalen, en als gevolg hiervan beginnen het standaardpercentage en de aanwezigheid van oninbaarheid te stijgen. In extreme gevallen, zoals de financiële crisis van 2008, wordt het percentage oninbare vorderingen zo hoog dat veel banken insolvent worden en hun deuren moeten sluiten of moeten vertrouwen op een reddingsplan van de overheid om door te gaan.
De neerslag van een dergelijke crisis kan ervoor zorgen dat de slinger in de tegenovergestelde richting slingert. Omdat ze bang zijn om opnieuw gebrand te worden door wanbetalingen, beperken banken de kredietactiviteit en zoeken ze alleen leners met een onaangetast krediet die het laagst mogelijke risico vormen. Dergelijk gedrag van geldschieters staat bekend als een vlucht naar kwaliteit.
Gevolgen van kredietcrisis
Het gebruikelijke gevolg van een kredietcrisis is een langdurige recessie, of langzamer herstel, die optreedt als gevolg van het krimpende kredietaanbod. Naast het aanscherpen van de kredietnormen, kunnen kredietverstrekkers tijdens een kredietcrisis de rente verhogen om meer inkomsten te genereren uit het verminderde aantal klanten dat in staat is om te lenen. Verhoogde leenkosten nemen het vermogen van een individu om geld in de economie uit te geven weg, en het wordt gebruikt in bedrijfskapitaal dat anders zou kunnen worden gebruikt om activiteiten te laten groeien en werknemers in dienst te nemen.
Voor sommige bedrijven en consumenten zijn de gevolgen van een kredietcrisis slechter dan een stijging van de kapitaalkosten. Bedrijven die helemaal geen geld kunnen lenen, ondervinden problemen met groeien of uitbreiden, en voor sommigen blijft het een uitdaging om in bedrijf te blijven. Naarmate bedrijven hun activiteiten terugschroeven en hun personeelsbestand inkrimpen, daalt de productiviteit en neemt de werkloosheid toe, twee belangrijke indicatoren voor een verslechterende recessie.
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.