Betalen Trust Begunstigden Belastingen?

Begunstigden van een trust betalen doorgaans belasting over de uitkeringen die zij ontvangen uit de inkomsten van de trust, in plaats van dat het trust zelf de belasting betaalt. Dergelijke begunstigden zijn echter niet onderworpen aan belastingen op uitkeringen van de hoofdsom van de trust.

Wanneer een trust een uitkering doet, trekt het de inkomsten af ​​die op zijn eigen belastingaangifte worden verdeeld en geeft het de begunstigde een belastingformulier af dat een K-1 wordt genoemd. De K-1 geeft aan hoeveel van de uitkering van de begunstigde rente-inkomsten versus hoofdsom is, en dus hoeveel de begunstigde moet vorderen als belastbaar inkomen bij het indienen van belastingen.

Interesse versus hoofddistributies

Wanneer begunstigden van trusts uitkeringen ontvangen uit het hoofdsaldo van de trust, hoeven zij geen belasting over de uitkering te betalen. De Internal Revenue Service (IRS) gaat ervan uit dat dit geld al was belast voordat het in het trust werd geplaatst. Zodra geld in het trust is geplaatst, is de rente die het opbouwt belastbaar als inkomen, hetzij aan de begunstigde, hetzij aan het trust zelf.

Het vertrouwen moet belasting betalen over rente-inkomsten die het bezit en keert niet uit aan het einde van het jaar. Rentebaten die het vertrouwen uitkeert, zijn belastbaar voor de begunstigde die het ontvangt.

Het bedrag dat aan de begunstigde wordt uitgekeerd, wordt eerst beschouwd als het inkomen van het lopende jaar en vervolgens van de opgebouwde hoofdsom. Dit is meestal de oorspronkelijke bijdrage plus de volgende en is een inkomen dat het uitgekeerde bedrag overschrijdt. Meerwaarden van dit bedrag kunnen belastbaar zijn voor de trust of de begunstigde. Al het bedrag dat aan en ten behoeve van de begunstigde wordt uitgekeerd, is voor hem of haar belastbaar in de mate van de distributieaftrek van de trust.

Als het inkomen of de aftrek deel uitmaakt van een wijziging in de hoofdsom of een deel van het uitkeerbare inkomen van de nalatenschap, wordt de inkomstenbelasting betaald door de trust en niet doorgegeven aan de begunstigde. Een onherroepelijk vertrouwen dat discretie heeft bij de verdeling van bedragen en inkomsten behoudt, betaalt een belasting van $ 3.011, 50 plus 37% van het eigen risico van meer dan $ 12.500.

Belangrijkste leerpunten

• Trusts zijn onderworpen aan andere belastingen dan gewone beleggingsrekeningen.
• De begunstigden van een trust moeten belastingen betalen op inkomsten en andere uitkeringen die zij van de trust ontvangen, maar niet op de teruggave van de hoofdsom.
• IRS-formulieren K-1 en 1041 zijn vereist voor het indienen van belastingaangiften die trustbetalingen ontvangen.

Belastingformulieren

De twee belangrijkste belastingvormen voor trusts zijn de 1041 en de K-1. Formulier 1041 lijkt op formulier 1040. Op dit formulier trekt de trust alle rente af die het uitkeert aan begunstigden.

Tegelijkertijd geeft de trust een K-1 uit, die de verdeling opsplitst, of hoeveel van het uitgekeerde geld afkomstig was van hoofdsom versus rente. De K-1 is de vorm waarmee de begunstigde zijn belastingschuld van trustdistributies kent.

Het K-1-schema voor het belasten van verdeelde bedragen wordt gegenereerd door het vertrouwen en overgedragen aan de IRS. De IRS levert op zijn beurt het document af aan de begunstigde om de belasting te betalen. Het vertrouwen vult dan formulier 1041 in om de inkomensverdelingsaftrek te bepalen die wordt toegekend op het uitgekeerde bedrag.