Toezichtskapitaalbeoordelingsprogramma (SCAP)
Het toezichtskapitaalbeoordelingsprogramma (SCAP) was een financiële stresstest van de grootste banken van Amerika, slechts één keer uitgevoerd door het Federal Reserve System, te midden van de financiële crisis van 2008-2009.
De test was een beoordeling van de kapitaalbuffers van Amerikaanse bankinstellingen in het voorjaar van 2009. Het was bedoeld om de financiële kracht van de 19 grootste financiële instellingen van de natie te meten.
Belangrijkste leerpunten
- De SCAP-test werd slechts één keer uitgevoerd, midden in de financiële crisis van 2008-2009.
- De test mat het vermogen van de grootste banken van Amerika om een andere extreme maar hypothetische toekomstige crisis te weerstaan.
- Tien van de 19 "te groot om te falen" -banken bleken onvoldoende kapitaal te hebben om een nieuwe crisis het hoofd te bieden.
De financiële crisis had veel banken en instellingen ernstig ondergekapitaliseerd en de stresstests waren bedoeld om aan te tonen hoe goed de banksector de impact van een grote economische neergang kon weerstaan.
Hoe SCAP werkte
De stresstests werden alleen uitgevoerd op bankinstellingen met een vermogen van meer dan $ 100 miljard. Dit waren in wezen de banken die de Fed 'te groot vond om te falen'.
Federale banktoezichthouders probeerden vast te stellen of elk van deze instellingen een voldoende kasbuffer had om verliezen te weerstaan, terwijl ze klanten toegang tot krediet bleven bieden. De stresstest gebruikte een basisscenario om het Tier 1-kapitaal of de beschikbare kasreserves van elke instelling te meten. De instellingen werden ook getest op hun prestaties tegen een hypothetisch en extreem scenario, een soort worst-case scenario.
Banken konden elk van de vijf kwaliteiten ontvangen:
- Goed gekapitaliseerd
- Voldoende geactiveerd
- ondergekapitaliseerd
- Aanzienlijk ondergekapitaliseerd
- Kritiek ondergekapitaliseerd
Een hypothetische SCAP-test
De stresstests testten de hypothetische prestaties van de banken in een aantal scenario's, sommige slechter dan andere. Een stresstest kan bijvoorbeeld vragen, wat als alle volgende dingen tegelijkertijd gebeurden: een werkloosheidspercentage van 10%, een daling van de aandelenmarkt met 20% en een landelijke daling van de huizenprijzen met 40%. Elke bank kreeg de opdracht om de volgende negen kwartalen van haar geprojecteerde financiële middelen te gebruiken om te bepalen of ze voldoende kapitaal zouden hebben om de gesimuleerde crisis te doorstaan.
Wat de Fed heeft gevonden
Toen het testen voltooid was, toonden de definitieve resultaten aan dat 10 van de 19 geteste banken onvoldoende kapitaal zouden hebben gehad om aan hun zakelijke behoeften te voldoen tijdens een financiële crisis.
Elke bank die werd getest, voldeed echter aan de wettelijk verplichte kapitaalvereisten.
De Fed heeft de scores van de banken die de stresstests hebben ondergaan aan het publiek vrijgegeven. Banken die de stresstests niet doorstaan, kwamen slecht over bij het publiek.
De tests hielpen in het algemeen bij het identificeren van mogelijke dreigende dreigingen van economische rampen binnen de banksector. De resultaten zetten de banken onder druk om hogere reserves bij de hand te houden in het geval van een nieuwe financiële crisis.
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.