Bull Trap-definitie
Een bull trap is een vals signaal, verwijzend naar een dalende trend in een aandeel, index of ander effect dat omkeert na een overtuigende rally en een eerder ondersteuningsniveau breekt. De beweging 'trapt' handelaren of beleggers die op het koopsignaal hebben gehandeld en verliezen op resulterende longposities genereert. Een bull trap kan ook verwijzen naar een zweeppatroon.
Belangrijkste leerpunten
- Een bull trap betekent een omkering die marktdeelnemers aan de verkeerde kant van prijsactie dwingt om posities te verlaten met onverwachte verliezen.
- Bulltraps doen zich voor wanneer kopers een rally boven een breakout-niveau niet ondersteunen.
- Handelaren en beleggers kunnen de frequentie van bulltraps verlagen door bevestiging te zoeken na een doorbraak door technische indicatoren en / of patroonverschillen.
- Het tegenovergestelde van een bull trap is een berenval, die zich voordoet wanneer verkopers er niet in slagen een daling tot onder een uitsplitsingsniveau te drukken.
Wat zegt een bulltrap?
Een bull trap doet zich voor wanneer een handelaar of belegger een effect koopt dat boven een weerstandsniveau uitkomt - een gemeenschappelijke strategie op basis van technische analyse. Hoewel veel breakouts worden gevolgd door sterke bewegingen hoger, kan de beveiliging de richting snel omkeren. Deze staan bekend als "bulltraps" omdat handelaren en beleggers die de breakout hebben gekocht, "gevangen" zitten in de handel.
Handelaren en beleggers kunnen bulltraps vermijden door na een breakout naar bevestigingen te zoeken. Een handelaar kan bijvoorbeeld zoeken naar een hoger dan gemiddeld volume en bullish kandelaars na een uitbraak om te bevestigen dat de prijs waarschijnlijk hoger zal worden. Een uitbraak die laag volume en besluiteloze kandelaars genereert - zoals een doji-ster - kan een teken zijn van een bull trap.
Vanuit een psychologisch standpunt treden bulltraps op wanneer stieren geen rally ondersteunen boven een breakout-niveau, wat te wijten zou kunnen zijn aan een gebrek aan momentum en / of winstneming. Beren kunnen van de gelegenheid gebruik maken om het effect te verkopen als ze afwijkingen zien, waardoor de prijzen onder de weerstandsniveaus komen, wat vervolgens stop-loss-orders kan activeren.
De beste manier om bulltraps aan te pakken, is om waarschuwingssignalen van tevoren te herkennen, zoals breakouts met een laag volume, en de handel zo snel mogelijk te verlaten als een bull trap wordt vermoed. Stop-loss-bestellingen kunnen in deze omstandigheden nuttig zijn, vooral als de markt snel beweegt, om te voorkomen dat emotie besluitvorming stimuleert.
Voorbeeld van hoe Bull Trap werkt
In dit voorbeeld is het effect uitverkocht en bereikt het een nieuw dieptepunt van 52 weken voordat het krachtig terugkaatst op hoog volume en de trendlijnweerstand bereikt. Veel handelaren en beleggers springen in de beweging, anticiperend op een uitbraak boven trendlijnweerstand, maar de beveiliging keert terug bij weerstand en wordt aanzienlijk lager vanaf deze niveaus. Nieuwe stieren komen vast te zitten in lange transacties en lopen snel verliezen op, tenzij agressieve technieken voor risicobeheer worden ondernomen.
De handelaar of belegger had de bull trap kunnen vermijden door te wachten op een uitbraak om zich te ontplooien alvorens het effect te kopen, of op zijn minst verliezen beperken door een strakke stop-loss order net onder het uitbreekniveau in te stellen.
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.