De componenten van werkkapitaalbeheer

Efficiënt beheer van werkkapitaal zorgt voor winstgevendheid en algemene financiële gezondheid voor bedrijven. Werkkapitaal is het geld dat bedrijven gebruiken om hun organisaties te beheren en te leiden. Effectief werkkapitaalbeheer zorgt ervoor dat een bedrijf altijd voldoende kasstroom behoudt om te voldoen aan haar operationele kosten op korte termijn en schulden op korte termijn.

De elementen van het werkkapitaal die investeerders en analisten beoordelen om een ​​bedrijf te evalueren, bepalen de kasstroom van een bedrijf. Deze elementen zijn geld dat binnenkomt, geld dat uitgaat en het voorraadbeheer.

Werkkapitaalbeheer gedeconstrueerd

Effectief werkkapitaalbeheer vereist het coördineren van verschillende taken, zoals het beheren van kortetermijninvesteringen, het verlenen van krediet aan klanten en het verzamelen van dit krediet, het beheren van inventaris en het beheren van schulden. Effectief werkkapitaalbeheer vereist ook het verkrijgen van betrouwbare kasprognoses en nauwkeurige gegevens over transacties en banksaldi.

Als een bedrijf onvoldoende contant geld heeft om zijn huidige uitgaven te betalen, moet het mogelijk faillissement aanvragen, herstructurering ondergaan door activa te verkopen, reorganiseren of liquideren. Als een bedrijf daarentegen te veel in contanten en liquide middelen belegt, kan dit een slecht gebruik van bedrijfsmiddelen zijn.

Belangrijkste leerpunten

• Werkkapitaalbeheer is cruciaal om ervoor te zorgen dat een bedrijf voldoende kasstroom behoudt om te voldoen aan haar operationele kosten en verplichtingen op korte termijn.
• De elementen van werkkapitaal zijn geld dat binnenkomt, geld dat uitgaat en het voorraadbeheer.
• Bedrijven moeten ook betrouwbare kasprognoses opstellen en nauwkeurige gegevens bijhouden over transacties en banksaldi.
• Als een bedrijf niet aan zijn kortetermijnverplichtingen kan voldoen, kan het failliet gaan terwijl het overmatig veel liquide middelen aanhoudt of is contant geld misschien niet het beste gebruik van zijn middelen.

Dit zijn drie hoofdcomponenten die verband houden met het beheer van werkkapitaal:

1. Debiteuren

Debiteuren zijn verschuldigde inkomsten - wat klanten en debiteuren aan een bedrijf verschuldigd zijn voor eerdere verkopen. Een bedrijf moet zijn vorderingen tijdig innen, zodat het die middelen kan gebruiken om zijn eigen schulden en operationele kosten te dekken. Debiteuren verschijnen als activa op de balans van een bedrijf, maar ze worden geen activa totdat ze worden geïnd. Uitstaande Days Sales is een maatstaf die door analisten wordt gebruikt om de afhandeling van debiteuren door een bedrijf te beoordelen. De statistiek onthult het gemiddelde aantal dagen dat een bedrijf nodig heeft om verkoopinkomsten te verzamelen.

2. Te betalen rekeningen

Schulden zijn het bedrag dat een bedrijf op korte termijn moet uitkeren en is een belangrijk onderdeel van het beheer van het werkkapitaal. Bedrijven streven ernaar om betalingen te balanceren met vorderingen om een ​​maximale kasstroom te behouden. Bedrijven kunnen betalingen zo lang als redelijkerwijs mogelijk is uitstellen met het doel om positieve ratings te behouden en tegelijkertijd goede relaties met leveranciers en crediteuren te onderhouden. Idealiter is de gemiddelde tijd van een bedrijf om vorderingen te innen aanzienlijk korter dan de gemiddelde tijd om schulden te betalen.

3. inventaris

Voorraad is het primaire actief van een bedrijf dat het omzet in omzet. De snelheid waarmee een bedrijf zijn voorraad verkoopt en aanvult, is een maat voor zijn succes. Beleggers beschouwen de omloopsnelheid van de voorraad ook als een indicatie van de sterkte van de omzet en hoe efficiënt het bedrijf is in de inkoop en productie. Lage voorraad betekent dat het bedrijf de verkoop dreigt te verliezen, maar te hoge voorraadniveaus kunnen een teken zijn van verspilling van werkkapitaal.

Werkkapitaalbeheer in een notendop

Werkkapitaalbeheer vertegenwoordigt de relatie tussen de kortetermijnactiva van een onderneming en haar kortetermijnverplichtingen. Het doel van werkkapitaalbeheer is ervoor te zorgen dat een bedrijf zijn dagelijkse bedrijfskosten kan betalen, terwijl het tegelijkertijd de bedrijfsmiddelen op de meest productieve manier investeert. Een goed gerunde onderneming beheert haar kortlopende schulden en lopende en toekomstige operationele kosten door middel van het beheer van werkkapitaal, waarvan de componenten voorraden, debiteuren, crediteuren en contanten zijn.