Financiële planning voor veteranen

Veel financiële adviseurs kiezen ervoor zich te concentreren op één of demografische segmenten van de bevolking waaruit ze hun klantenkring bouwen. Een belangrijke groep die vaak over het hoofd wordt gezien, zijn leden van het Amerikaanse leger die met pensioen gaan of uit dienst gaan. In veel gevallen zijn deze serviceleden het doelwit van roofzuchtige geldschieters en verkopers die het vaak voor elkaar krijgen om ze diep in de schulden te krijgen en hun kredietscores te vernietigen. Zelfs degenen die hun geld goed beheren, zijn vaak niet voorbereid op de financiële transitie waarmee ze worden geconfronteerd wanneer ze het burgerleven ingaan.

Als je het leger verlaat - of je nu een adviseur hebt of dit alleen probeert te doen - laat je dan niet vallen in de valkuilen die wachten op hen die terugkeren naar het minder georganiseerde universum buiten de diensten. Dit advies kan helpen.

Drie categorieën

Hoewel er natuurlijk uitzonderingen zijn, kan het merendeel van de vertrekkende dienstleden worden onderverdeeld in drie algemene groepen. De eerste groep bestaat uit de junioren die na de middelbare school in het leger zijn gekomen en nu net als volwassenen voor het eerst het burgerleven ingaan. Veel van degenen in deze categorie hebben nooit meer dan een vluchtige financiële opleiding ontvangen, terwijl ze in dienst waren (of anders weinig of geen aandacht besteed aan wat werd gegeven).

De tweede groep bestaat uit officieren en aangeworven personeel dat vertrekt na een loopbaan in het leger. Na 20 jaar actieve dienst kunnen militairen met pensioen gaan met een levenslang pensioen; voorschriften verschillen voor het leger en de luchtmacht en het marine- en marinekorps.

De derde groep die het leger verlaat, zijn gehandicapte dienstleden, die verschillende niveaus van betaling ontvangen, afhankelijk van hun handicap. Deze categorie staat bekend als invaliditeitspensioen. De ontvangst ervan hangt af van de actieve dienstjaren van het servicelid en, voor degenen met minder dan 20 jaar, hun invaliditeitsbeoordeling.

Allereerst een speciaal advies voor jongeren. Vervolgens zullen we ingaan op wat oudere dierenartsen moeten beoordelen terwijl ze van plan zijn voor de volgende fasen van hun leven.

Hulp voor jonge werkzoekenden die terugkeren naar het burgerleven

Deze groep heeft vaak aanzienlijke schulden opgelopen, zoals autoleningen, creditcardtegoeden, noodhulpleningen van de Army Community Service Department en andere consumentenleningen. Ze weten vaak niet wat hun creditscores zijn of wat dit voor hen betekent wanneer ze op zoek gaan naar een baan, met name een baan waarvoor een veiligheidsmachtiging is vereist.

Veel medewerkers die de dienst verlaten, hebben geen enkele besparing en hebben weinig nagedacht over wat hun maandelijkse kosten van levensonderhoud zullen zijn als ze terugkeren naar het burgerleven. Serviceleden in deze categorie en hun adviseurs doen er waarschijnlijk verstandig aan vooral te leren hoe ze een budget kunnen opstellen en onderhouden, hun GI-rekening en de voordelen van andere veteranen op een verstandige manier kunnen gebruiken en zo nodig naar een lokale kredietadviesdienst kunnen gaan. (Voor gerelateerde informatie, zie: Franchisemogelijkheden voor Amerikaanse serviceleden.)

Survivor's voordelen: opt-out?

Natuurlijk zijn er sommige officieren en senior aangeworven personeel die ook financieel worstelen als gevolg van echtscheiding of financieel wanbeheer, maar een groot percentage van hen kampt met een heel andere reeks problemen dan jonge kandidaten bij het verlaten van het leger. Degenen die een ouderdomspensioen ontvangen, krijgen automatisch de Survivor Benefit Rider (SBP) toegewezen als ze getrouwd zijn, wat het bedrag van hun maandelijkse pensioen met 6, 5% verlaagt. Hun overlevende echtgenoot ontvangt dan 55% van het bedrag dat de veteraan eerder elke maand ontving totdat hij of zij sterft. Deze rijder is echter extreem duur voor hogere officieren die meestal pensioenen van enkele duizenden dollars per maand ontvangen, en het wordt ook beschouwd als belastbaar inkomen door de IRS en veel staten.

Bovendien, hoe langer de veteraan leeft, hoe minder de overlevende wordt betaald. Paren waar de dierenarts 85 jaar wordt en een echtgenoot die twee jaar later sterft, kregen bijvoorbeeld niet veel voor hun geld. In de meeste gevallen zullen degenen die ouderdomspensioenen ontvangen beter af zijn als hun echtgenoot zich afmeldt om af te zien van deze ruiter en het extra inkomen gebruikt om een ​​levensverzekering af te sluiten. Dit heeft verschillende voordelen ten opzichte van de SBP, omdat deze vaak goedkoper zal zijn en een belastingvrije, forfaitaire uitkering bij overlijden zal betalen die ofwel constant zal blijven of zal groeien zolang het beleid van kracht is, afhankelijk van het soort dekking dat is gekozen.

Natuurlijk is de juiste keuze hier niet voor iedereen hetzelfde, en dit is een zeer goede gelegenheid voor adviseurs om een ​​uitgebreid plan te maken voor klanten die met dit dilemma worden geconfronteerd, omdat dit klanten in staat kan stellen om te zien hoe verschillende scenario's hier kunnen spelen. Het plan kan bijvoorbeeld laten zien wat er zou gebeuren als het paar ervoor kiest om de SBP te dragen en de veteraan sterft over 5, 15 en 30 jaar vanaf nu, en dat vergelijken met wat er zou gebeuren als de dierenarts op dat moment stierf met een termijn of permanent levensverzekering in plaats daarvan. In veel gevallen zal de beste keuze als de dierenarts zeer snel sterft niet de beste keuze zijn als hij of zij sterft vanaf hoge leeftijd, dus moet een waarschijnlijkheidsfactor in aanmerking worden genomen.

Pensioen planning

Serviceleden die hebben deelgenomen aan het Thrift Savings Plan (TSP) zijn zich vaak niet bewust van wat hun opties zijn zodra ze loskomen van de service, en velen realiseren zich niet dat het voordelen kan hebben om hun plannen over te dragen naar een IRA of het pensioenplan van het bedrijf waar ze na hun vertrek voor gaan werken in de privésector. Hoewel veel dierenartsen een stroom van inkomsten uit hun plannen willen halen nadat ze stoppen met werken, is het leger pas onlangs begonnen met het uitleggen van de voordelen van strategieën zoals stretch IRA's en Roth-conversies aan degenen op wie het van toepassing is.

Veteranen die een gegarandeerde inkomstenstroom uit hun plannen willen halen nadat ze stoppen met werken, moeten ook begrijpen dat de gekwalificeerde lijfrente die ze binnen de TSP kunnen kopen, niet veel voordelen biedt van moderne lijfrentecontracten. De meeste commerciële luchtvaartmaatschappijen bieden nu functies zoals inkomensrijders, een verdubbelde uitbetaling voor managed care of een bonus vooraf die in het contract wordt betaald bij aankoop.

Degenen die ouderdomspensioenen ontvangen, kunnen ook niet in staat zijn om directe bijdragen te leveren aan een Roth IRA omdat hun inkomen te hoog is wanneer ze hun pensioeninkomen combineren met wat ze nu als burgers verdienen. Adviseurs moeten hen laten zien hoe ze de Roth-conversie-maas in de wet kunnen gebruiken om Roth-bijdragen te leveren door traditionele IRA's te openen en niet-aftrekbare bijdragen te leveren en ze vervolgens om te zetten in Roth IRA's. Merk op dat als de gepensioneerde gaat werken voor een bedrijf dat een Roth 401 (k) aanbiedt, dat geld bij pensionering ook kan worden omgezet in een Roth IRA.

Belasting planning

Belastinginhouding kan in sommige gevallen ook een belangrijke aanpassing zijn, omdat de meeste serviceleden naast hun basisloon een of meer belastingvrije toeslagen ontvangen terwijl ze in dienst zijn. Net als bij Roth IRA-bijdragen, kan deze kwestie ook worden verergerd door de extra inkomsten uit een ouderdomspensioen.

Verzekeringen en andere voordelen

Hoewel het loon dat leden van militaire dienst ontvangen vaak lager is dan dat van burgers voor een gelijkwaardige baan, zijn de voordelen die zij ontvangen terwijl zij dienen ongeëvenaard. Natuurlijk is dit niet altijd het geval in de particuliere sector, dus zorg ervoor dat uw klanten die op het punt staan ​​het burgerleven in te gaan, voorbereid zijn op deze verandering. Degenen die ouderdomspensioenen ontvangen, willen misschien een paar maanden van dit loon op een spaarrekening zetten om alle van toepassing zijnde eigen risico en andere contante uitgaven te dekken die niet worden gedekt door hun nieuwe gezondheids-, tandheelkundige, visie- of invaliditeitsbeleid . Adviseurs moeten er ook voor zorgen dat dierenartsen de voordelen van hun Veteran Administration goed begrijpen en weten wat ze ermee kunnen krijgen, zoals VA-hypotheken.

Het komt neer op

Veel veteranen die ons land hebben gediend, zijn niet voorbereid op de economische realiteit die hen te wachten staat nadat ze uit elkaar gaan of met pensioen gaan. Sommigen van hen hebben behoefte aan onderwijs in basisfinanciering, terwijl anderen met complexere problemen worden geconfronteerd. Maar adviseurs die de tijd nemen om ze effectief te bedienen, kunnen erop rekenen dat ze ze nog lang als klant zullen hebben.

Hieronder vindt u een uitgebreide lijst met online financiële planningsbronnen voor zowel veteranen als burgers.

Budgetterings- / financiële planningswebsites

www.mint.com (gratis, moet gewoon de advertenties verdragen)

www.learnvest.com (biedt ook financiële planning op afstand)

www.personalcapital.com (biedt ook vermogensbeheer voor vermogende klanten)

www.futureadvisor.com (een nieuwe die is goedgekeurd door mint.com en de Wall Street Journal)

www.frugalsoldier.com (een goede bron van tips om geld te besparen)

www.360financialliteracy.org (een goede algemene website voor het besparen en beheren van geld)

www.smartypig.com (een website om u te helpen specifieke besparingsdoelen te bereiken)

Credit Score / Report-websites

www.annualcreditreport.com (elk jaar één gratis kredietrapport van elk groot bureau)

www.vantagescore.com (de alternatieve credit score)

www.myfico.com (kom hier voor info en antwoorden over uw credit score)

www.creditkarma.com (gratis TransUnion- en Equifax-scores en meer, veel gemakkelijker te gebruiken)

www.optoutprescreen.com (om af te zien van vooraf gescreende kredietaanbiedingen)

www.creditcardeducation.com (educatieve en praktische creditcardbronnen)

//www.usa.gov/topics/money/credit/credit-cards.shtml (creditcardonderwijs)

//www.federalreserve.gov/creditcard (meer creditcardonderwijs)

www.militarysaves.org (handige website om een ​​gratis score en rapport te krijgen)

Website algemeen financieel onderwijs

www.investopedia.com (u bent nu op de site)

www.consumerfinance.gov (educatie van consumentenfinanciering)

www.retirementplans.org (basisinformatie over IRA's en pensioenregelingen)

www.veteransfinancialcoalition.org (een groep organisaties gericht op financiële educatie en consumentenbescherming van veteranen)

www.moneychimp.com (behandelt enkele nuttige concepten over het rendement van investeringen)

www.mymoney.gov (overheidssite over algemeen financieel onderwijs)

Gezondheidszorg / hypotheekwebsites

www.va.gov (algemene informatie over voordelen)

www.healthcare.gov (uitwisselingen op de Affordable Care Act)

www.militaryonesource.mil (basisinformatie over veel dingen)

Navy Federal Credit Union - hypotheken

Freddie Mac - bronnen voor thuis kopen

Websites voor studentenleningen / financiële hulp

FinAid (gids voor financiële hulp van studenten)

Sallie Mae (aanbieder van studieleningen)

www.studentloans.gov (federale hulpmiddelen voor studentenhulp)

Federal Student Aid - FAFSA (via het Amerikaanse ministerie van Onderwijs)

Survivor Benefit Plan Link

//militarypay.defense.gov/Benefits/Survivor-Benefit-Program/Overview/ (overzicht van de nabestaandenuitkeringen)

Kosten van levensonderhoud

www.bestplaces.net (een van de beste sites voor dit onderwerp, van onroerend goed tot belastingen)

//www.numbeo.com/cost-of-living/comparison.jsp (gedetailleerde tool voor kosten van levensonderhoud)

Thrift Savings Plan

www.tsp.gov (de officiële TSP-site)

www.tsptalk.com (voor diegenen die een hoger rendement zoeken voor hogere risico's)

YouTube-kanaal met educatieve video's over verschillende aspecten van de TSP

Armed Forces IRS Belastinggids

IRS-pagina voor leden van de strijdkrachten

Sociale zekerheidswebsites

Social Security Administration homepage (informatie en rekenmachines over wanneer u aanspraak kunt maken op een uitkering)