Hoe vindt u de prijs van een beleggingsfonds?

Beleggingsfondsen zijn behoorlijk transparant. U kunt eenvoudig achterhalen welke aandelen in een beleggingsfonds zitten door online te zoeken. Veel financiële sites vermelden het bezit van fondsen. De prijs van een aandeel, vaak een eenheid genoemd, wordt op deze sites geplaatst en u kunt het gemakkelijk vinden als u ook een online kortingsmakelaar gebruikt.

Beleggingsfondsen kunnen worden onderworpen aan verschillende kosten en vergoedingen. Sommige fondsen brengen verkoopkosten in rekening, dit zijn vergoedingen die u betaalt om aandelen in het fonds te kopen of verkopen, vergelijkbaar met het betalen van een commissie op een aandelenhandel. Deze kunnen de vorm hebben van vooruitbetalingen (front-end load) of vergoedingen die u betaalt wanneer u aandelen verkoopt (voorwaardelijke uitgestelde verkoopkosten).

Nettovermogenswaarde

De eenvoudigste manier om de prijs van een beleggingsfonds te achterhalen, is door te kijken naar de intrinsieke waarde. NAV is de totale waarde van de activa van een beleggingsfonds, verminderd met alle verplichtingen. Veel beleggingsfondsen gebruiken dit nummer om de prijs te bepalen voor transacties in het fonds. Wanneer u beleggingsfondsen koopt en verkoopt, doet u dat meestal aan de NAV.

Wijzigingen in intrinsieke waarde

Voor de meeste beleggingsfondsen wordt de NAV dagelijks berekend, omdat de portefeuille van een beleggingsfonds uit veel verschillende aandelen bestaat. Omdat elk van deze aandelen vaak gedurende de dag in prijs verandert, is het moeilijk om de exacte waarde van een beleggingsfonds te bepalen. Zo hebben beleggingsfondsen ervoor gekozen om hun portefeuille eenmaal per dag te waarderen, en dit is elke dag de prijs waartegen beleggers het beleggingsfonds moeten kopen en verkopen. De exacte waarderingstechniek kan van fonds tot fonds verschillen, aangezien sommigen een gemiddelde van de laatste drie verhandelde prijzen kunnen gebruiken. Alle beleggingsfondsen stellen echter eenmaal per dag een waardering van hun NAV vast.

Uw werkelijke prijs

Wanneer u een beleggingsfonds koopt of verzilvert, handelt u rechtstreeks met het fonds, terwijl u met op de beurs verhandelde fondsen en aandelen volgens Fidelity Investments op de secundaire markt handelt. In tegenstelling tot aandelen en ETF's, worden beleggingsfondsen slechts eenmaal per dag verhandeld, nadat de markten om 16.00 uur ET sluiten. Als u een transactie aangaat om aandelen van een beleggingsfonds te kopen of verkopen, wordt uw transactie uitgevoerd tegen de eerstvolgende beschikbare intrinsieke waarde, die wordt berekend nadat de markt is gesloten en doorgaans wordt gepost om 18.00 uur ET. Deze prijs kan hoger of lager zijn dan de slot-NIW van de vorige dag.

Hoe u de exacte prijs krijgt die u wilt

In het geval van een exchange-traded fund (ETF), een indexfonds dat als een aandeel handelt, wordt de NIW eerst bepaald op dezelfde manier als voor aandelen. Kopers en verkopers bieden op aandelen, en de prijs stijgt en daalt van moment tot moment. U kunt een limietorder plaatsen en deze wordt uitgevoerd wanneer de ETF-aandelenprijs op of onder uw limietprijs ligt.

U moet er rekening mee houden dat een ETF geen beleggingsfonds is. Ze zijn vergelijkbaar, omdat beide het geld van beleggers bundelen om aandelen te kopen, maar de aandelen van een ETF handelen als aandelen, wat betekent dat de prijs snel zal veranderen.

Het komt neer op

Hoewel de prijs van een beleggingsfonds gemakkelijk te vinden is, weet de waarheid dat niemand weet wat het waard zal zijn wanneer uw kooporder wordt uitgevoerd. Je komt er de volgende dag achter waarvoor je het hebt gekocht. De enige manier om de gewenste prijs te krijgen, is door een op de beurs verhandeld fonds te kopen in plaats van een beleggingsfonds.