Hoe een Backdoor Roth IRA op te zetten

Mensen met een hoog inkomen kunnen niet rechtstreeks bijdragen aan een Roth IRA. Maar dankzij een fiscale maas in de wet kunnen ze nog steeds indirect bijdragen.

Als u in aanmerking komt om te profiteren van dit belastinggat, moet u dat doen. De regering heeft duidelijk de praktijk gesanctioneerd om via de achterdeur bij te dragen aan een Roth. Het zou logischer zijn om gewoon de willekeurige inkomensbeperkingen op Roth-bijdragen op te heffen, maar dat is een andere discussie.

We zijn hier niet om te praten over regeringslogica. We zijn hier om te praten over hoe u uw pensioensparen kunt maximaliseren. En met maximaliseren bedoelen we tientallen of zelfs honderdduizenden dollars besparen door de jaren heen.

Belangrijkste leerpunten

• Mensen met een hoog inkomen, die niet rechtstreeks kunnen bijdragen aan een Roth IRA, kunnen misschien indirect bijdragen via een Roth in de achterdeur en hun pensioensparen maximaliseren.
• Roth IRA's zijn aantrekkelijk omdat ze geen minimale distributies nodig hebben en de distributies belastingvrij zijn.
• Een achterdeur Roth kan worden gecreëerd door eerst bij te dragen aan een traditionele IRA en ten tweede deze onmiddellijk om te zetten in een Roth IRA (om te voorkomen dat u belasting betaalt over inkomsten en inkomsten die u boven de contributielimiet brengen).
• Zorg ervoor dat u de IRS-regels volgt bij het uitvoeren van de conversie.
• Er kunnen redenen zijn om geen achterdeur Roth te doen, maar een paar kunnen worden opgelost door hulp te krijgen van een financieel of belastingadviseur.

Waarom moeite doen met een Backdoor Roth IRA?

Zowel Roth als traditionele IRA's laten uw geld belastingvrij groeien binnen het account. Maar Roth IRA's hebben een aantal voordelen ten opzichte van traditionele IRA's.

Ten eerste hebben ze geen vereiste minimale distributies (RMD's). Je kunt je geld zo lang als je wilt in je Roth laten, wat betekent dat je geld voor onbepaalde tijd kan blijven groeien. Deze eigenschap kan waardevol voor u zijn als u voldoende pensioeninkomsten uit een andere bron verwacht, zoals een 401 (k), en u uw Roth wilt gebruiken als legaat of erfenis. Het ontbreken van RMD's vereenvoudigt ook een aspect van uw toekomstige financiële besluitvorming, administratie en fiscale voorbereiding. Het bespaart u tijd en hoofdpijn bij het pensioen, terwijl u liever geniet van uw vrije tijd.

Ten tweede zijn Roth-uitkeringen - inclusief inkomsten uit uw bijdragen - niet belastbaar. Sommige mensen denken dat toekomstige belastingtarieven hoger zullen zijn dan de huidige belastingtarieven, dus betalen ze liever belastingen op hun pensioenrekeningen, zoals bij een Roth, dan op hun uitkeringen, zoals bij een traditionele IRA of 401 (k ). Andere mensen willen hun weddenschappen afdekken door zowel voor als na belastingen bijdragen te doen, zodat ze een positie hebben in beide opties.

Hoe maak je een Backdoor Roth IRA

In 2019 hebben enkele belastingbetalers met een aangepast aangepast bruto-inkomen (MAGI) van $ 122.000 te maken met verlaagde Roth IRA-premielimieten naarmate hun inkomen stijgt. Met $ 137.000 kunnen ze helemaal niet bijdragen.

Getrouwde belastingbetalers worden verder benadeeld doordat hun limieten niet het dubbele zijn van de enkele limieten. In plaats daarvan wordt hun vermogen om bij te dragen afgebouwd met een MAGI van $ 193.000 en eindigt op $ 203.000, wat het equivalent is van $ 96.500 tot $ 101.500 per echtgenoot.

Een traditionele IRA beperkt of belet niet dat mensen met hogere inkomens bijdragen. De achterdeur Roth profiteert van dit feit.

Ga als volgt te werk om een ​​Roth IRA te creëren:

Stap 1. Draag bij aan een traditionele IRA

Voor 2019 kunt u het laagste van uw verdiende inkomen of $ 6.000 bijdragen. Een werkende echtgenoot kan ook tot $ 6000 meer bijdragen voor een niet werkende (of laag verdienende) echtgenoot, zolang de gecombineerde bijdragen van beide echtgenoten (tot $ 12.000) het inkomen van de werkende echtgenoot (of het inkomen van beide echtgenoten) niet overschrijden.

Personen die 50 jaar of ouder zijn, krijgen elk jaar een extra inhaalpremie van $ 1.000, wat betekent dat een echtpaar elk jaar $ 7.000 in een traditionele IRA zou kunnen plaatsen voor een totaal van $ 14.000, zolang elk minstens 50 is .

Als uw inkomen te hoog is om bij te dragen aan een Roth, dan is uw inkomen ook te hoog om uw traditionele IRA-bijdragen van uw belastingrekening af te trekken als u of uw echtgenoot op het werk bijdraagt ​​aan een pensioenplan. Als dat uw situatie is, zult u al dollars na belastingen in uw traditionele IRA stoppen.

Stap 2. Zet uw traditionele IRA onmiddellijk om in een Roth IRA

Waarom wil je deze stap meteen doen? Omdat als u het geld in uw traditionele IRA achterlaat, u inkomsten zou kunnen hebben, en als u inkomsten hebt, moet u belasting betalen over die inkomsten wanneer u uw conversie uitvoert. Als u voldoende inkomsten verzamelt en vervolgens uw volledige rekeningsaldo omzet, heeft u een overtollige bijdrage die u moet corrigeren. Houd het leven eenvoudig: stel uw bekering niet uit.

In een Roth-conversie 'verandert' u uw traditionele IRA niet echt in een Roth IRA, u verplaatst gewoon geld van de ene naar de andere account.

Stap 3. Herhaal het proces als u dat wilt

Elk jaar dat u niet volledig kunt bijdragen aan een Roth IRA op de reguliere voordeur, profiteert u van de achterdeur Roth.

Volg de regels

U wilt ervoor zorgen dat u zich houdt aan de IRS-regels op uw Roth IRA. Hier zijn vijf tips om u te helpen dit zeker te doen.

1. Als u al een traditionele IRA hebt waaraan u fiscaal aftrekbare bijdragen hebt geleverd, volg dan de pro-rata regel. De eenvoudigste manier om te voorkomen dat u met deze regel omgaat, is een nulbalans in alle traditionele IRA's, SEP IRA's en EENVOUDIGE IRA's.
2. Verwijder de geconverteerde fondsen niet uit uw Roth IRA gedurende ten minste vijf jaar als u jonger bent dan 59½. Als u ze eerder verwijdert, moet u een boete van 10% betalen, tenzij u in aanmerking komt voor een van de beperkte uitzonderingen.
3. Aangezien je niet kunt bijdragen aan een traditionele IRA zodra je 70½ wordt, eindigt ook je vermogen om de Roth-strategie voor de achterdeur te gebruiken.
4. Laat uw achterdeurbijdrage niet terugvallen in uw eigen handen tussen het bijdragen aan een traditionele IRA en het verplaatsen naar een Roth IRA. Je zou kunnen eindigen met een onverwachte belastingaanslag. Doe in plaats daarvan een overdracht van trustee naar trustee (als uw traditionele en Roth IRA's niet bij dezelfde financiële instelling zijn) of een overdracht van dezelfde trustee (als beide IRA's bij dezelfde instelling zijn).
5. Vul IRS-formulier 8606, niet-aftrekbare IRA's in wanneer u uw belastingaangifte indient.

Wanneer mag ik geen achterdeur Roth IRA doen?

Er kunnen omstandigheden zijn waaronder het geen goed idee is om zelf een Roth achterdeur te doen, bijvoorbeeld wanneer:

• Je verwacht het geld dat je bijdraagt ​​aan de achterdeur Roth in de komende vijf jaar nodig te hebben. U moet een boete van 10% betalen als u deze intrekt.
• U hebt er geen vertrouwen in dat u het proces correct kunt uitvoeren en dure belastingfouten kunt voorkomen. (Vraag in dat geval een financieel planner of belastingadviseur om hulp.)
• U denkt dat de pro-rataregel op uw situatie van toepassing is, maar u begrijpt niet hoe u de wiskunde moet uitvoeren om uw belastingplicht te berekenen. (Nogmaals, dit is gewoon een doe-het-zelf probleem: vraag een professional om hulp.)
• U hebt dit jaar een 401 (k) -saldo van een oude werkgever omgezet in een IRA. In dat geval, als je ook een achterdeur Roth doet, ben je belasting verschuldigd.

Het komt neer op

Bijdragen aan een Roth IRA via de achterdeur is ingewikkelder dan het bijdragen op de eenvoudige manier, maar het is uw enige optie als uw inkomen IRS-limieten overschrijdt. Het is de extra stappen voor veel mensen waard, omdat een Roth extra belastingvoordelen heeft die een traditionele IRA niet heeft. Raadpleeg een financieel planner of belastingadviseur voor hulp bij het correct uitvoeren van uw achterdeur Roth IRA-bijdrage.