Organische groei

Wat is organische groei

Organische groei is de groeisnelheid die een bedrijf kan bereiken door de productie te verhogen en de verkoop intern te verbeteren. Dit omvat geen winst of groei toe te schrijven aan overnames, overnames of fusies. Omdat overnames, overnames en fusies niet leiden tot winst die binnen het bedrijf wordt gegenereerd, leiden ze tot wat in plaats daarvan wordt beschouwd als anorganische groei.

01:16

Organische groei

BREKEN NAAR Organische groei

Organische groeistrategie streeft naar maximale groei van binnenuit. Vaak gebruiken bedrijven omzet- en winstgroei op kwartaal- of jaarbasis als prestatiemaatstaven om de organische groei te meten. Het streven naar organische omzetgroei omvat vaak promoties, nieuwe productlijnen of verbeterde klantenservice. Dit soort groei is belangrijk omdat beleggers willen zien dat een bedrijf waarin ze beleggen of van plan zijn te investeren, meer kan verdienen dan het jaar ervoor - een prestatie die vaak tot uiting komt in een hogere aandelenkoers of verhoogde dividenduitkeringen.

In sommige bedrijfstakken, met name in de detailhandel, wordt organische groei gemeten als vergelijkbare groei of vergelijkbare groei. De omzet in vergelijkbare winkels, en soms in dezelfde winkel, geeft cijfers over de omzetgroei van bestaande winkels over een gekozen periode. Met andere woorden, niet de factor factor houdt rekening met de groei van nieuwe winkelopeningen of fusies en overnames, die in plaats daarvan weerspiegeld worden in de omzet van een bedrijf.

Anorganische groei kan ook wenselijk zijn zolang deze wordt betaald met contant geld van een bedrijf, in plaats van met vreemd of vreemd vermogen. Een combinatie van zowel organische als anorganische groei is ideaal, omdat het de inkomstenbasis diversifieert zonder alleen te vertrouwen op de huidige activiteiten om marktaandeel te vergroten.

Een voorbeeld van organische groei

Bedrijven zoals Walmart, Costco en andere bigbox-retailers rapporteren op kwartaalbasis samenstellingen om beleggers en analisten een idee te geven van hun organische groei. Walmart groeide de comp-omzet met 2, 6% in het vierde kwartaal van het fiscale jaar 2018 - een duidelijk voorbeeld van organische groei die de CEO van Walmart toeschreef aan de versnelde verkoop (en verhoogde vraag) in de afdelingen vers vlees, bakkerij en producten van het bedrijf. Bovendien zei de retailer dat zijn e-commerce-omzet jaar op jaar met 23% is gestegen. Met een aantal e-commerce-gerelateerde acquisities in de voorgaande jaren en kwartalen weerspiegelt dit cijfer echter niet de organische groei.

Een risicoanalyse van organische versus anorganische groei

Als bedrijf A groeit met 5% en bedrijf B groeit met 25%, kiezen de meeste beleggers voor bedrijf B. De veronderstelling is dat bedrijf A langzamer groeit dan bedrijf B, en heeft daarom een ​​lagere rendement. Er is echter een ander scenario om te overwegen. Wat als bedrijf B zijn omzet met 25% zou laten groeien omdat het zijn concurrent voor $ 12 miljard heeft uitgekocht? De reden dat bedrijf B zijn concurrent kocht, is dat de omzet van bedrijf B met 5% daalde.

Bedrijf B groeit misschien, maar er lijkt veel risico verbonden te zijn aan zijn groei, terwijl bedrijf A met 5% groeit zonder een overname of de noodzaak om meer schulden aan te gaan. Misschien is bedrijf A de betere investering, hoewel het veel langzamer groeide dan bedrijf B. Sommige beleggers zijn misschien bereid om het extra risico te nemen, maar anderen kiezen voor de veiligere investering.

In dit voorbeeld groeide bedrijf A, de veiligere investering, de omzet met 5% door organische groei. De groei vereiste geen fusie of overname en vond plaats door een toename van de vraag naar de huidige producten van het bedrijf. Bedrijf B groeide de omzet door acquisities door geld te lenen. De organische groei daalde zelfs met 5% negatief. De groei van bedrijf B is volledig afhankelijk van acquisities in plaats van van zijn bedrijfsmodel, dat mogelijk niet gunstig is voor beleggers.

Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.

Gerelateerde termen

Anorganische groei Anorganische groei is operationele bedrijfsgroei die voortkomt uit fusies of overnames in plaats van een toename van de eigen bedrijfsactiviteit. meer Comps Definitie "Comps" verwijst naar de vergelijking van vergelijkbare bedrijven, verkopen of eigenschappen om de prestaties of waarde te kwantificeren, zoals het vergelijken van de verkopen van een winkel door een winkel met een vergelijkbare winkel, of een woning met vergelijkbare woningen. meer Verkoop per eenheid als maatstaf voor output voor een bepaalde periode Verkoop per eenheid is een maat voor de totale omzet die een onderneming in een gegeven rapportageperiode verdient, uitgedrukt per output-eenheid. meer Like-for-Like omzet Like-for-like omzet toont de groei of achteruitgang van gevestigde winkels of producten met vergelijkbare kenmerken en historische verkoopperioden. meer Hoe brick-and-mortar-winkels presteren en aanpassen De term "brick-and-mortar" verwijst naar een traditioneel bedrijf dat zijn producten en diensten face-to-face aan zijn klanten aanbiedt in een kantoor of winkel. meer Groeipercentages Groeipercentages zijn de procentuele verandering van een variabele binnen een specifieke periode en context, vaak gepresenteerd als een samengestelde jaarlijkse rente. meer partnerlinks