Inzicht in belastingtarieven op lange termijn versus korte termijn

Langetermijn vermogenswinsten zijn afgeleid van beleggingen die langer dan een jaar worden aangehouden en worden belast volgens geleidelijke drempels voor belastbaar inkomen tegen 0%, 15% of 20%. Een kortetermijn vermogenswinst is het resultaat van een actief dat een jaar of minder in eigendom is en wordt belast alsof het gewone inkomsten zijn.

De belasting op een langetermijn vermogenswinst is bijna altijd lager dan als hetzelfde actief in minder dan een jaar zou worden verkocht (en de gerealiseerde winst). Dit is de reden: als inkomsten worden winsten op korte termijn geraakt met een van de zeven belastingtarieven die overeenkomen met de zeven belastingtarieven. Vijf van die tarieven overschrijden het hoogst mogelijke tarief (van 20%) dat u betaalt voor een meerwaarde op lange termijn. En alleen belastingbetalers met een belastbaar inkomen dat hoger is dan $ 434.550 (alleenstaand of getrouwd en samen indienen) zijn onderworpen aan dat hoogste langetermijntarief.

Met andere woorden, het belastingbeleid moedigt u aan om activa met een meerwaarde van een jaar of langer aan te houden. Deze belastbare activa omvatten aandelen, obligaties, edele metalen en onroerend goed.

Belangrijkste leerpunten

• Kortetermijnwinsten worden volgens 2019 tot 37% belast als regulier inkomen
• Langetermijnwinsten zijn onderworpen aan speciale, gunstigere belastingtarieven van 0%, 15% en 20%, ook gebaseerd op inkomsten
• Eén jaar eigendom is de beslissende factor. Kortetermijnwinsten zijn het gevolg van de verkoop van onroerend goed dat één jaar of minder in eigendom is

Lange termijn vermogenswinstbelastingtarieven

De fiscale behandeling van vermogenswinsten op lange termijn is de afgelopen jaren veranderd. Vóór 2018 kwamen de langetermijnwinsten op kapitaalwinst nauw overeen met de haakjes inkomstenbelasting. Nu heeft de Tax Cuts and Jobs Act in wezen unieke haakjes gecreëerd voor de vermogenswinstbelasting op lange termijn. Daar zijn ze:

Kortetermijn vermogenswinstbelastingtarieven

Kortetermijn vermogenswinsten worden belast alsof het gewone inkomsten zijn. Alle inkomsten die u ontvangt uit beleggingen die u minder dan een jaar hebt gehouden, moeten worden opgenomen in uw belastbare inkomsten voor dat jaar en vervolgens dienovereenkomstig worden belast. Dus als u bijvoorbeeld $ 80.000 aan belastbaar inkomen uit salaris hebt en $ 5.000 uit kortetermijninvesteringen, zou uw totale belastbare inkomen $ 85.000 zijn.

Hier is de belasting die u betaalt op korte termijn vermogenswinsten:

Gewone inkomsten worden belast tegen verschillende tarieven, afhankelijk van uw inkomen. Het is dus mogelijk dat een kortetermijn vermogenswinst, of op zijn minst een deel daarvan, wordt belast tegen een hoger tarief dan uw normale inkomsten. Dat komt omdat het ertoe kan leiden dat een deel van uw totale inkomen in een hogere belastingschijf springt.

Laten we het bovenstaande geval als voorbeeld gebruiken. Ervan uitgaande dat u dat inkomen hebt ingediend met behulp van de enkele status, zou u met uw reguliere inkomsten in de belastingschijf van 22% zitten. (Eigenlijk betekent het progressieve karakter van het federale belastingstelsel dat de eerste $ 9.700 die u verdient belast zou worden tegen 10%, uw inkomsten van $ 9.701 tot $ 39.475 zouden belast worden met 12%, en alleen de inkomsten van $ 39.475 tot $ 80.000 zouden belast worden tegen 22 %.) Een deel van uw meerwaarde van $ 5000 - het gedeelte tot de limiet van $ 82, 199 voor de schijf - wordt belast tegen 22%. De resterende $ 2.801 van de winst zou echter worden belast tegen 24%. Dat is het tarief voor de volgende hoogste belastingschijf.

Kapitaalwinst Speciale tarieven en uitzonderingen

Sommige activa ontvangen een andere vermogenswinstbehandeling of hebben een ander tijdschema dan de hierboven aangegeven tarieven.

Collectibles

U wordt belast tegen een tarief van 28%, ongeacht uw inkomen, voor winst op kunst, antiek, sieraden, edele metalen, postzegelverzamelingen en andere verzamelobjecten.

Door de eigenaar bewoond onroerend goed

Er is een speciale vermogenswinstregeling als u uw hoofdverblijfplaats verkoopt. De eerste $ 250.000 van de meerwaarden van een individu op de verkoop van een huis zijn uitgesloten van het belastbaar inkomen ($ 500.000 voor degenen die samen een huwelijk indienen), zolang de verkoper twee jaar of langer in het huis heeft gewoond en gewoond. Je krijgt echter geen pauze als je het huis voor minder verkoopt dan waarvoor je het hebt betaald; minderwaarden uit de verkoop van persoonlijke eigendommen, zoals een woning, zijn niet aftrekbaar van winsten.

Hier is hoe het kan werken. Een enkele belastingbetaler die een huis kocht voor $ 300.000 en het later voor $ 700.000 verkoopt, maakte een winst van $ 400.000 op de verkoop. Nadat hij de vrijstelling van $ 250.000 heeft toegepast, moet hij een meerwaarde van $ 150.000 rapporteren, het bedrag waarop de vermogenswinstbelasting van toepassing is.

In de meeste gevallen kunnen aanzienlijke reparaties en verbeteringen worden toegevoegd aan de basiskosten van het huis. Dat kan dienen om het bedrag van de belastbare meerwaarde nog meer te verminderen. Dus $ 50.000 uitgegeven aan een nieuwe keuken kan worden toegevoegd aan de oorspronkelijke aankoopprijs van $ 300.000. Dat zou de totale basiskosten voor vermogenswinstberekeningen verhogen tot $ 350.000 en de belastbare meerwaarde verlagen van $ 150.000 naar $ 100.000.

De eerste $ 250.000 aan meerwaarden uit de verkoop van uw hoofdverblijfplaats zijn vrijgesteld van belasting

Vastgoedbeleggingen

Investeerders die onroerend goed bezitten, mogen vaak afschrijvingen op hun inkomsten aftrekken om de gestage achteruitgang van het onroerend goed te weerspiegelen naarmate het ouder wordt. (Trouwens, verwar deze achteruitgang in de staat van het huis niet met een mogelijke waardering van de waarde van het hele pand, aangedreven door de onroerendgoedmarkt. Het zijn afzonderlijke cijfers.)

De aftrek voor afschrijving vermindert in wezen het bedrag dat u in eerste instantie voor het onroerend goed hebt betaald. Dat op zijn beurt kan uw belastbare meerwaarde verhogen wanneer het onroerend goed wordt verkocht.

Als u bijvoorbeeld $ 200.000 hebt betaald voor een gebouw en u mag $ 5.000 aan waardevermindering claimen, wordt u vervolgens behandeld alsof u $ 195.000 hebt betaald voor het gebouw. Als u vervolgens het onroerend goed gaat verkopen, wordt de $ 5.000 behandeld als het terugvorderen van die afschrijvingen. Het belastingtarief dat van toepassing is op het teruggenomen bedrag is 25%. Dus in het bovenstaande voorbeeld, als de persoon het gebouw voor $ 210.000 verkocht, zou er een totale meerwaarde van $ 15.000 zijn. Maar $ 5.000 van dat cijfer zou worden behandeld als een herovering van de aftrek van inkomsten. Dat heroverde bedrag wordt belast tegen 25%, terwijl de resterende $ 10.000 aan meerwaarde zou worden belast tegen een van de hierboven aangegeven 0%, 15% of 20% tarieven.

Overweeg om met een belastingdeskundige te praten over het 1031-uitwisselingsproces als u onroerend goed bezit als een investering en een verkoop overweegt. Met een succesvolle uitwisseling van 1031 kunt u onroerend goed verkopen en de opbrengst herinvesteren in nieuw onroerend goed zonder kapitaalwinst of afschrijvingsbelasting te betalen.

Investeringsuitzonderingen

Mensen met een hoog inkomen kunnen worden onderworpen aan een andere heffing, de netto-inkomstenbelasting. Deze belasting legt een extra 3, 8% belasting op uw beleggingsinkomsten op, inclusief uw vermogenswinst als uw aangepaste aangepaste bruto-inkomsten (niet uw belastbare inkomsten) bepaalde maxima overschrijden. Die drempelbedragen zijn $ 250.000 als ze getrouwd zijn en samen of een overlevende echtgenoot indienen; $ 200.000 als u single bent of een gezinshoofd; en $ 125.000 indien gehuwd, afzonderlijk indienen.

Mensen met een hoog aangepast bruto-inkomen kunnen worden onderworpen aan een extra belasting van 3, 8% op winsten uit hun beleggingen

De voordelen van langetermijnwinsten op korte termijn

Het kan voordelig zijn om investeringen langer te houden als ze worden onderworpen aan meerwaarden zodra ze zijn gerealiseerd. Daar zijn twee redenen voor.

Ten eerste zal de belastingbeet voor veel of de meeste mensen lager zijn als ze een meerwaarde binnen een jaar realiseren, in plaats van binnen maanden. Stel dat u 100 aandelen XYZ-aandelen hebt gekocht aan $ 20 per aandeel en ze hebt verkocht aan $ 50 per aandeel. Uw reguliere inkomen uit inkomsten is $ 100.000 per jaar en u bent een echtpaar dat gezamenlijk bestanden indient. In de onderstaande grafiek worden de belastingen vergeleken die u zou betalen als u de aandelen langer dan een jaar en minder dan een jaar aanhield en verkocht.

U zou afstand doen van $ 450 van uw winst door te kiezen voor een lange beleggingswinst en belast te worden tegen kapitaalwinsten op lange termijn. Maar als u de voorraad minder dan een jaar had aangehouden (en dus een kortetermijn vermogenswinst had behaald), zou uw winst zijn belast tegen uw gewone inkomstenbelastingtarief. Voor ons paar van $ 100.000 per jaar, zou dat een belastingbeet van 24% veroorzaken, het toepasselijke tarief voor inkomsten van meer dan $ 84.200. Dat voegt een extra $ 270 toe aan de vermogenswinstbelasting, voor een totaal van $ 720.

Geld dat u naar belastingen omschakelt, zijn fondsen waarvoor u de mogelijkheid verliest om opnieuw te beleggen. Natuurlijk, als een slimme belegger op de korte termijn, kunt u een hoger rendement behalen door uw beleggingen regelmatig te verzilveren en het geld herhaaldelijk te verschuiven naar frisse nieuwe kansen. Maar dat hogere rendement compenseert mogelijk niet de hogere kortlopende vermogenswinstbelasting.

Om dit te illustreren, berekenden we de 30-jarige impact van het investeren van $ 1.000 voor een high-rollend paar dat het hoogste langetermijn vermogenswinstpercentage van 20% zou betalen. De berekeningen vergeleken belegging op lange termijn versus in een reeks korte-termijnbeleggingen. We gingen ervan uit dat elke kortetermijninvestering iets meer dan een jaar werd aangehouden om de kortetermijnbelasting te vermijden die zou leiden tot een nog kortere investering. De langetermijnstrategie zou bijna 30.000 dollar extra opleveren over een periode van 30 jaar in vergelijking met de "realiseer en herinvesteer" -benadering. Dat geldt ondanks de langetermijninvestering die 10% per jaar verdient tegenover 12% voor elk van de kortetermijninvesteringen.

Die kloof bestaat ondanks het feit dat onze langetermijnhandelaar een lager rendement behaalt (10%, vergeleken met 12% voor de kortetermijnhandelaar. Het verschil zou nog groter zijn als beide beleggers dezelfde koers hadden verdiend. met een rendement van 10% zou de kortetermijnbelegger na belastingen slechts $ 80.000 hebben verdiend.

Het voortdurend veranderen van beleggingen, resulterend in hoge betalingen van vermogenswinstbelasting en commissies, wordt karnen genoemd. Gewetenloze portefeuillebeheerders en makelaars zijn beschuldigd van dergelijke praktijken om hun commissies te stimuleren.

Winsten worden berekend op basis van een actief - wat u hebt betaald om het te verwerven, verminderd met afschrijvingen, plus verkoopkosten en kosten van eventuele verbeteringen die u hebt aangebracht. U ervaart de basis van de donor wanneer u een actief cadeau krijgt. De oorspronkelijke basis wordt aan u overgedragen, tenzij het activum is geërfd. In dit geval wordt de basis opgevoerd tot de datum van overlijden.