Beta-risico
Bètarisico is de kans dat een valse nulhypothese wordt geaccepteerd door een statistische test. Dit staat ook bekend als een Type II-fout of een consumentenrisico. De primaire bepalende factor voor het bètarisico is de steekproefgrootte die voor de test wordt gebruikt. Hoe groter het geteste monster, hoe lager het bètarisico. Beta-risico wordt soms "bètafout" genoemd en wordt vaak gecombineerd met "alfa-risico", ook bekend als een Type I-fout.
Beta-risico afbreken
Bètarisico kan worden gedefinieerd als het risico dat wordt gevonden bij het onjuist accepteren van de nulhypothese wanneer een alternatieve hypothese waar is. Simpel gezegd, is het van mening dat er geen verschil is, terwijl er in feite een verschil is. Om verschillen te detecteren, moet een statistische test worden gebruikt; beta-risico is de kans dat een statistische test dit niet kan (bijvoorbeeld als een beta-risico 0, 5 bleek te zijn, dat zou een waarschijnlijkheid van 5% op onnauwkeurigheid betekenen).
Beta-risico versus alfarisico
Alfarisico is een fout die zich voordoet wanneer een nulhypothese wordt verworpen wanneer deze daadwerkelijk waar is. Het wordt ook wel 'producentenrisico' genoemd. De beste manier om het alfarisico te verminderen, is door de steekproef te vergroten in de hoop dat de grotere steekproef representatiever is voor de populatie. Meer informatie over het berekenen van alfa- en bètarisico vindt u hier.
Beta-risico: hoeveel is acceptabel?
Beta-risico is gebaseerd op het kenmerk en de aard van een beslissing die wordt genomen en kan worden bepaald door een bedrijf of persoon. Het hangt af van de grootte van de variantie tussen steekproefgemiddelden. De manier om het bètarisico te beheren, is door de steekproefomvang te vergroten. Een aanvaardbaar bètarisico bij besluitvorming is ongeveer 10%. Elk hoger getal zou de steekproefomvang moeten vergroten.
Beta-risico en financiën
Een interessante toepassing van hypothesetesten in financiën kan worden gedaan met behulp van de Altman Z-score. De Z-score is een statistisch model dat bedoeld is om het toekomstige faillissement van bedrijven te voorspellen op basis van bepaalde financiële indicatoren. Statistische tests van de nauwkeurigheid van de Z-Score hebben een relatief hoge nauwkeurigheid aangetoond, waarmee een faillissement binnen een jaar wordt voorspeld. Deze tests toonden een bètarisico (bedrijven voorspelden failliet te gaan maar niet) variërend van ongeveer 15% tot 20%, afhankelijk van het monster dat wordt getest.
Bèta, in de context van beleggen, is een maat voor de volatiliteit of het systematische risico van een effect of een portefeuille in vergelijking met de markt als geheel. De bèta van een investering gaf aan of deze minder volatiel is in vergelijking met de markt. Bèta, ook bekend als de bèta-coëfficiënt, wordt gebruikt in het Capital Asset Pricing Model (CAPM), dat het verwachte rendement van een actief berekent op basis van de bèta en verwachte marktrendementen. Als zodanig is het alleen tangentieel gerelateerd aan bètarisico in de context van besluitvorming.
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.