Andere uitgebreide boekhoudkundige basis (OCBOA)
Andere uitgebreide boekhoudkundige basis (OCBOA) omvat financiële overzichten die zijn opgesteld met behulp van een boekhoudsysteem dat verschilt van GAAP, de meest gebruikelijke jaarrekening op basis van belastingen en op kasbasis. Andere uitgebreide basis voor boekhoudsystemen (OCBOA) omvatten ook een wettelijke boekhoudkundige basis zoals die door verzekeringsmaatschappijen wordt gebruikt om te voldoen aan de regels van een staatsverzekeringscommissie, evenals financiële overzichten die zijn opgesteld met behulp van gedefinieerde criteria die goed worden ondersteund in populaire literatuur.
OCBOA begrijpen
Twee grote voordelen van jaarrekeningen die zijn opgesteld onder OCBOA zijn: ze zijn gemakkelijker te begrijpen dan overzichten die zijn opgesteld onder GAAP, wat vrij complex kan zijn, en ze kunnen aanzienlijk minder kosten om op te stellen dan op GAAP gebaseerde overzichten. Een belangrijk verschil tussen GAAP-gebaseerde financiële overzichten en die opgesteld onder OCBOA is dat voor laatstgenoemde geen kasstroomoverzicht vereist is.
Een kritiek op OCBOA-verklaringen is dat de toelichtingen niet toereikend zijn. Daarom wordt aanbevolen dat uitgebreide informatie wordt verstrekt door een bedrijf dat OCBOA heeft gebruikt, inclusief de grondslag van de gebruikte boekhouding, voorwaardelijke verplichtingen en risico's en onzekerheden.
Volgens de verklaring inzake controlestandaarden (Verenigde Staten) nr. 62, Special Reports, is een OCBOA een van:
- Een wettelijke basis voor boekhouding (bijvoorbeeld een basis voor boekhoudverzekeringsmaatschappijen die wordt gebruikt volgens de regels van een commissie voor staatsverzekeringen).
- Financiële overzichten op basis van de inkomstenbelasting.
- Jaarrekening op kasbasis en gewijzigde kasstroombasis.
- Financiële overzichten die zijn opgesteld met behulp van definitieve criteria met substantiële ondersteuning in de boekhoudliteratuur die de opsteller toepast op alle materiële posten die in de overzichten worden weergegeven (zoals de prijsniveaubasis van de boekhouding).
In situaties waar verklaringen op basis van GAAP niet nodig zijn vanwege leningsconvenanten, wettelijke vereisten of vergelijkbare omstandigheden, kan een OCBOA-alternatief het voorkeursformaat zijn.
OCBOA-verklaringen kunnen nuttiger zijn voor bepaalde entiteiten op basis van wie de gebruikers zijn en wat ze verwachten te zien. Ze kunnen vereist zijn door een regelgevende instantie of kunnen gebonden zijn aan budgetten en managementbeslissingen. Bovendien kunnen de kosten worden verlaagd, aangezien deze audits mogelijk minder complexe procedures en vereiste toelichtingen vereisen.
Hoewel OCBOA-verklaringen afwijken van de veel meer gangbare GAAP-normen, zijn ze niet zonder een eigen code. Bijvoorbeeld:
- Professionele normen zijn nog steeds van toepassing op OCBOA-verklaringen.
- OCBOA-verklaringen kunnen worden gecontroleerd, samengesteld of beoordeeld.
- Een kasstroomoverzicht is niet vereist in OCBOA-overzichten.
- De basis van de gebruikte boekhouding moet worden bekendgemaakt en alle overzichten moeten een titel krijgen die kan worden onderscheiden van GAAP-basistitels.
- Openbaarmakingen moeten vergelijkbaar zijn met die van een GAAP-basisverklaring en moeten dienovereenkomstig ofwel de relevante bekendmakingen voorzien door GAAP ofwel informatie verstrekken die de inhoud van die vereiste bekendmakingen communiceert.
- Als een OCBOA-basis wordt gewijzigd, kunnen wijzigingen niet zo uitgebreid zijn dat ze effectief resulteren in een GAAP-basisverklaring met vertrek.