Zet Ratio Backspread

DEFINITIE van Put Ratio Backspread

Een put-ratio backspread is een optiehandelstrategie die short-putten en long-putten combineert om een ​​positie te creëren waarvan het winst- en verliespotentieel afhankelijk is van de ratio van deze putten. Een put-ratio backspread wordt zo genoemd omdat deze wil profiteren van de volatiliteit van de onderliggende aandelen en korte en lange putten combineert in een bepaalde ratio, naar keuze van de belegger in opties. Het is gebouwd om onbeperkte potentiële winst te hebben met beperkt verlies, of beperkte potentiële winst met het vooruitzicht op onbeperkt verlies, afhankelijk van hoe het is gestructureerd. De verhouding van lange tot korte putten is meestal 2: 1, 3: 2 of 3: 1.

BREKEN NAAR Zet Ratio Rugsprei

Een put-ratio backspread combineert korte putten en lange putten en wil profiteren van de volatiliteit van de onderliggende aandelen. Een aandelenhandel op $ 29, 50 kan bijvoorbeeld een maand handel als volgt hebben: $ 30 zet handel op $ 1, 16 en $ 29 zet handel op 62 cent. Een handelaar die bearish is op de onderliggende aandelen en een put-ratio backspread wil structureren die zou profiteren van een daling van de voorraad, zou twee $ 29 putcontracten kunnen kopen voor een totale kostprijs van $ 124 en kort een $ 30 putcontract verkopen om de $ 116 te ontvangen premie. (Vergeet niet dat elk optiecontract 100 aandelen vertegenwoordigt.) De nettokosten van deze 2: 1 put-ratio backspread, zonder rekening te houden met commissies, zijn daarom $ 8.

Als het aandeel daalt tot $ 28 bij het verstrijken, breekt de transactie zelfs (met uitzondering van de marginale kosten van $ 8 om de transactie op te zetten). Als de voorraad daalt tot $ 27 bij het verlopen van de optie, is de brutowinst $ 100; bij $ 26 is de bruto winst $ 200 enzovoort.

Als het aandeel aan de andere kant opwaardeert tot $ 30 door de vervaldatum van de optie, is het maximale verlies beperkt tot de transactiekosten of $ 8. Het verlies is beperkt tot $ 8, ongeacht hoe hoog het aandeel wordt verhandeld door het verlopen van de optie.

Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.

Gerelateerde termen

Hoe bullish beleggers geld kunnen verdienen met de callratio backspread De call ratio backspread is een optiestrategie die bullish beleggers gebruiken als ze denken dat het onderliggende effect of aandeel aanzienlijk zal stijgen. De strategie combineert de aankopen en verkopen van opties om een ​​spread te creëren met een beperkt verliespotentieel en gemengd winstpotentieel. meer Hoe opties werken voor kopers en verkopers Opties zijn financiële derivaten die de koper het recht geven om de onderliggende waarde tegen een vastgestelde prijs binnen een bepaalde periode te kopen of verkopen. meer Hoe een beschermende put werkt Een beschermende put is een strategie voor risicobeheer met behulp van optiecontracten die beleggers gebruiken om te waken tegen het verlies van het bezit van een aandeel of een actief. meer Wedden op een bescheiden daling: de bear-put spread Een bear-put spread is een bearish optiestrategie die wordt gebruikt om te profiteren van een gematigde prijsdaling van een actief. Met betrekking tot de gelijktijdige aankoop en verkoop van putten op hetzelfde actief op dezelfde vervaldatum, maar tegen verschillende uitoefenprijzen, draagt ​​het minder risico dan rechtstreekse short-selling. meer Backspread Definitie Een backspread is een type optiehandelplan waarin een handelaar meer call- of putopties koopt dan ze verkopen. meer Hoe een Bull Put Spread werkt Een Bull Put Spread is een strategie voor het genereren van inkomsten genererende opties die wordt gebruikt wanneer de belegger een gematigde stijging van de onderliggende activa verwacht. meer partnerlinks