Wat u moet weten over beperkte voorraadeenheden

Restricted stock units (RSU) zijn een vorm van op aandelen gebaseerde beloningen die wordt gebruikt om werknemers te belonen. RSU's zullen op enig moment in de toekomst onvoorwaardelijk worden en, in tegenstelling tot aandelenopties, enige waarde hebben bij het onvoorwaardelijk worden, tenzij het onderliggende bedrijfsaandeel waardeloos wordt.

RSU's kunnen een belangrijk onderdeel zijn van het compensatiepakket van uw klant. Als financieel adviseur kan uw advies een cliënt helpen om het maximale uit dit deel van zijn / haar vergoeding te halen.

Wat u moet weten over RSU's

Een RSU is een subsidie ​​waarvan de waarde is gebaseerd op de waarde van de aandelen van het bedrijf. Er is geen waarde voor de werknemer wanneer deze wordt uitgegeven. De RSU's zullen op enig moment in de toekomst worden verworven op basis van verstreken tijd of misschien het bereiken van een doel. Ze worden vervolgens verdeeld als aandelen op voorraad, maar kunnen worden verspreid als contant geld - hoewel dit minder gebruikelijk is.

Totdat de RSU's onvoorwaardelijk worden, zijn ze niets meer dan een niet-volgestorte belofte om op enig moment in de toekomst aandelen aan de ontvanger uit te geven. Houders hebben geen stemrecht en ontvangen evenmin dividenden terwijl zij de RSU's bezitten. Sommige bedrijven betalen dividendequivalenten op de RSU's. Bedrijven kunnen dividenden laten toekomen en deze middelen gebruiken om een ​​deel van de belastingen te dekken die verschuldigd worden bij vesting.

Zodra ze onvoorwaardelijk zijn geworden en de aandelen zijn verdeeld, wordt de ontvanger belast op de waarde van de aandelen op het moment van onvoorwaardelijk worden. Ze zijn onderworpen aan belastingheffing tegen gewone inkomstenbelastingstarieven plus het toepasselijke staatsbelastingtarief. (Zie "Hoe beperkte voorraad en beperkte voorraad eenheden (RSU's) worden belast" voor gerelateerde informatie)

Er zijn vier belangrijke punten over RSU's waarover ontvangers duidelijk moeten zijn:

• Wat zorgt ervoor dat de RSU's worden gevestigd? Een bepaalde periode of het bereiken van een doel of mijlpaal door een medewerker.
• Wat gebeurt er met de RSU's als zich specifieke gebeurtenissen voordoen zoals beëindiging, pensionering of overlijden van de werknemer?
• Wat gebeurt er met de RSU's in geval van een wijziging van de controle over het bedrijf?
• Hoe worden belastingen ingehouden als de RSU's onvoorwaardelijk worden?

Wat te doen met RSU's

Sommige bedrijven hebben regelingen getroffen voor werknemers om een ​​cashless-uitkering te ontvangen waarin voldoende aandelen worden ingehouden om de verschuldigde belastingen te betalen. Er is geen preferentiële behandeling van vermogenswinstbelasting bij vesting. Omdat er geen mogelijkheid is voor een preferentiële behandeling van vermogenswinstbelasting om de aandelen gedurende een jaar aan te houden, is er niets dat u tegenhoudt om sommige of alle aandelen te verkopen als u dat wenst.

Moet je dus de aandelen behouden of sommige of alle verkopen? Zoals de meeste van dergelijke vragen, hangt het antwoord af van de unieke situatie van elke klant.

Eenmaal verworven, zijn de RSU's net als alle andere aandelen van bedrijfsaandelen. De cliënt moet rekening houden met alle andere aandelen van bedrijfsaandelen die worden aangehouden op belastbare en pensioenrekeningen. Als de voorraad van de werkgever een stabiele uitvoerder is, kan de werknemer in de verleiding komen om de voorraad aan te houden - er waren tenslotte geen kosten om de aandelen te verkrijgen.

Een andere manier om dit te bekijken: een beslissing om de aandelen te houden bij het onvoorwaardelijk worden is een beslissing om de aandelen van een bedrijf te kopen tegen de prijs op die dag. Als de aandelen enorm zijn gewaardeerd, is dit hetzelfde als kopen aan de top van de markt en hopen dat de aandelen blijven waarderen.

Vergeet niet dat de RSU's onderdeel uitmaken van de compensatie en als zodanig moeten worden behandeld.

Processen van diversificatie

Er zijn geen harde en snelle regels voor toewijzing, maar veel financiële adviseurs waarschuwen ervoor om meer dan 10% van uw portefeuille niet in bedrijfsaandelen te houden. Elke geconcentreerde voorraad is riskant, maar als het de voorraad van uw eigen bedrijf is, loopt u een verhoogd risico als het bedrijf in moeilijke tijden terechtkomt.

Als een werknemer zijn baan bij het bedrijf verliest, kan dit een gevolg zijn van de waarde van de aandelen van de RSU's en van andere aandelen die aanzienlijke waarde verliezen. Gecombineerd zou dit een zware financiële hit kunnen zijn.

Financiële adviseurs die samenwerken met klanten die een deel van hun vergoeding als RSU ontvangen, moeten hun klanten adviseren over het beste gebruik van de voorraad. Het is verstandig om de RSU's te beschouwen als een contante bonus; de beslissing is om bedrijfsaandelen te “kopen” of elders te beleggen om te diversifiëren.

Andere dingen om te overwegen

Wat gebeurt er als uw klant een vacature bij een concurrent ontvangt voordat enkele of al zijn RSU's worden verworven? U kunt die klant helpen een waarde op de RSU's te plaatsen die verloren zou gaan en die vervolgens zou kunnen worden gebruikt als onderdeel van de compensatieonderhandeling tussen de klant en potentiële werkgever.

Als er belangrijke niet-geïnvesteerde RSU's zijn, kan het uw cliënt ook goed doen om bij zijn huidige werkgever te blijven totdat deze verworven is.

Als het dienstverband van uw klant bij het bedrijf onvrijwillig wordt beëindigd, wordt naar alle waarschijnlijkheid alle niet-geïnvesteerde RSU verbeurd verklaard. Het bedrijf kan echter een arbeidsovereenkomst of andere regelingen hebben die de behandeling van RSU's specificeren. Dit is een ander belangrijk punt dat uw klant had moeten vaststellen.

Bij pensionering zijn alle verworven RSU's van jou om mee te doen zoals je wilt. Als u niet-geïnvesteerde RSU's hebt, is dit afhankelijk van het plan en het beleid van het bedrijf. Als u RSU's met aanzienlijke waarde verliest, kan het voor u betalen om te blijven werken totdat de RSU's zijn verworven.

Dood of handicap

De meeste bedrijfsplannen zullen verschillen over wat er met RSU's gebeurt in geval van overlijden of handicap. Ga er niet alleen van uit dat de behandeling van andere voordelen en compensatie in geval van invaliditeit van toepassing is op RSU's en andere op aandelen gebaseerde compensatie.

Mogelijkheden plannen

RSU's en andere op aandelen gebaseerde beloningen kunnen een aanvulling zijn op het totale beloningspakket van uw klant en kunnen een manier zijn om aanzienlijke rijkdom op te bouwen.

Als de cliënt in een bepaald jaar klaar staat om een ​​aanzienlijk aantal aandelen te verwerven, kan de adviseur hem helpen zijn andere inkomsten zo laag mogelijk te houden om de belastingimpact te minimaliseren. De adviseur kan hem ook opdragen eventuele aftrekkingen uit voorgaande of toekomstige jaren toe te voegen aan het jaar van onvoorwaardelijk worden.

Bovendien moet de financieel adviseur de cliënt adviseren over het beste gebruik van de ontvangen aandelen. Als de extra voorraad het percentage bedrijfsaandelen in iemands portefeuille op een buitensporig niveau brengt, zou het logisch zijn om de klant aan te sporen om aandelen te verkopen en zijn activa te diversifiëren.

Het komt neer op

RSU's kunnen een belangrijk onderdeel zijn van het totale beloningspakket van een klant. Een financieel adviseur kan broodnodig advies geven over hoe het best om te gaan met wat in wezen een bonusbetaling is.