Definitie van de volledige lening

Wat is een hele lening?

Een hele lening is een enkele lening die een geldschieter aan een lener heeft verstrekt. Hele leningverstrekkers verkopen meestal hun hele lening op de secundaire markt aan kopers zoals institutionele portefeuillebeheerders en agentschappen zoals Freddie Mac en Fannie Mae. Een reden waarom geldschieters hele leningen verkopen is om hun risico te verminderen. In plaats van een lening voor 15 of 30 jaar aan te houden en te hopen dat de lener het geld zal terugbetalen, kan de kredietgever de hoofdsom vrijwel onmiddellijk terugkrijgen door deze aan een institutionele koper te verkopen.

Hoe een hele lening werkt

Gehele leningen worden door kredietverstrekkers aan leners voor meerdere doeleinden verstrekt. Een geldschieter kan een persoonlijke lening of een hypothecaire lening verstrekken aan een kredietnemer met specifieke voorwaarden die door de kredietuitgevende instantie worden bepaald na het acceptatieproces. Over het algemeen worden hele leningen op de balans van de geldschieter gehouden en is de kredietgever verantwoordelijk voor het onderhoud van de lening.

Door hele leningen op de secundaire markt te verkopen, kan een geldschieter contant geld genereren waarmee hij meer hele leningen kan verstrekken, die meer contant geld genereren door afsluitingskosten die door leners worden betaald.

Hoe gebruiken kredietverstrekkers een volledige lening?

Veel geldschieters kiezen ervoor om hun volledige leningen te verpakken en te verkopen op de secundaire markt, wat actieve handel en marktliquiditeit mogelijk maakt. Verschillende kopers zijn beschikbaar voor verschillende soorten leningen op de secundaire markt. De hypotheekmarkt heeft een van de meest gevestigde secundaire markten voor volledige leningen, waarbij agentschappen Freddie Mac en Fannie Mae als kopers van volledige leningen fungeren. Hele leningen worden vaak verpakt en verkocht op de secundaire markt via een proces dat securitisatie wordt genoemd. Ze kunnen ook individueel worden verhandeld via institutionele leningshandelgroepen.

De gehele secundaire markt voor leningen is een type vierde markt die wordt gebruikt door institutionele portefeuillebeheerders en wordt gefaciliteerd door institutionele dealers. Lenders werken samen met institutionele dealers om hun leningen op de secundaire markt te vermelden. Kredietverstrekkers kunnen alle soorten leningen verkopen, waaronder persoonlijke leningen, zakelijke leningen en hypothecaire leningen. Leningportefeuillebeheerders zijn doorgaans de meest actieve kopers binnen de gehele secundaire markt voor leningen.

Lenders hebben ook de mogelijkheid om leningen te verpakken en te verkopen in een securitisatieovereenkomst. Dit type deal wordt ondersteund door een investeringsbank die het verpakkings-, structurerings- en verkoopproces van een securitisatieportefeuille beheert. Kredietverstrekkers verpakken doorgaans leningen met vergelijkbare kenmerken in een securitisatieportefeuille met verschillende tranches die zijn beoordeeld voor beleggers.

Particuliere en commerciële hypothecaire leningen hebben een gevestigde secundaire markt via kopers van makelaars Freddie Mac en Fannie Mae, die doorgaans gesecuritiseerde leningportefeuilles kopen van hypotheekverstrekkers. Freddie Mac en Fannie Mae hebben specifieke vereisten voor de soorten leningen die ze op de secundaire markt kopen, wat van invloed is op de acceptatie van hypothecaire leningen voor geldschieters.

Voorbeeld van het verkopen van een volledige lening

Stel dat geldverstrekker XYZ een hele lening aan Freddie Mac verkoopt. XYZ verdient niet langer rente op deze lening, maar krijgt contant geld van Freddie Mac om extra leningen te verstrekken. Wanneer XYZ die extra leningen afsluit, verdient het geld aan originatiekosten, punten en andere sluitingskosten die door leners worden betaald. XYZ vermindert ook het standaardrisico bij verkoop van de hele lening aan Freddie Mac. Het heeft de lening in wezen verkocht aan een nieuwe lener die de lening onderhoudt, en deze lening wordt verwijderd uit de balans van XYZ.

Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.

Gerelateerde termen

Hoe de primaire hypotheekmarkt werkt De primaire hypotheekmarkt is de markt waar kredietnemers een hypothecaire lening kunnen verkrijgen van een primaire geldschieter, zoals een bank of een bank in de gemeenschap. meer Securitisatie: hoe schuld u geld oplevert Bij securitisatie ontwerpt een emittent een verhandelbaar financieel instrument door verschillende financiële activa samen te voegen in één pool en vervolgens de herverpakte activa aan beleggers te verkopen. Het komt meestal voor bij leningen en andere activa die vorderingen genereren - verschillende soorten consumenten- of commerciële schulden. meer Prime Prime is een classificatie van leners, rentetarieven of deelnemingen in de kredietmarkt die als van hoge kwaliteit worden beschouwd. meer Gekwalificeerde Hypotheek Een gekwalificeerde hypotheek is een hypotheek die voldoet aan bepaalde vereisten voor bescherming van geldschieters en handel op de secundaire markt onder de Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act. meer Fallout-risico Fallout-risico is het risico voor een hypotheekverstrekker dat een individuele lener zich terugtrekt uit een lening voorafgaand aan het afsluiten. meer Secundaire hypotheekmarkt Een secundaire hypotheekmarkt is een markt waar hypotheekleningen en servicerechten door verschillende entiteiten worden gekocht en verkocht. meer partnerlinks