4 Smart 529 Plan alternatieven om te overwegen

Sinds zijn debuut in 1996 wordt het spaarplan van de 529 hogeschool goed beschouwd als een van de beste voertuigen die beschikbaar zijn voor diegenen die sparen voor de hogeschool. Het plan is nu uitgebreid tot het K-12-onderwijs, onder de Tax Cuts and Jobs Act.

De federale belastingvrije opname van spaargeld, wanneer gebruikt voor hogere onderwijsuitgaven, gecombineerd met zeer hoge contributielimieten maken deze plannen ideale keuzes voor spaargeld op de universiteit. Er zijn twee hoofdtypen van 529 plannen: prepaid collegegeldplannen en spaarplannen. Bij een prepaid collegegeldplan wordt vooraf geld betaald voor het collegegeld van het kind en de kosten op bepaalde scholen. De spaarplannen zijn vergelijkbaar met IRA's en worden beschouwd als fiscaal voordelige beleggingsvehikels. Sommige plannen bieden het extra voordeel van belastingaftrek door de staat voor bijdragen die binnen hun plannen worden gedaan.

Want zo solide als 529 plannen zijn over het algemeen om te sparen voor de universiteit, ze zijn niet de ideale keuze in elke situatie. Afhankelijk van de individuele omstandigheden zijn er andere opties voor college-besparingen beschikbaar die wellicht meer ideaal zijn. Omdat de collegekosten blijven stijgen, moeten spaarders op de hoogte zijn van alle mogelijke voordelen.

Belangrijkste leerpunten

• Het 529 college spaarplan - dat belastingvrije besparingen biedt, wanneer het wordt gebruikt voor hogere opleidingskosten en zeer hoge contributielimieten - is een ideale keuze voor veel mensen die willen betalen voor onderwijs.
• De Coverdell Education Savings Account (ESA) is een goed alternatief dat meer investeringsopties en belastingvrije opnames biedt voor elementaire en secundaire kosten, evenals voor de universiteit.
• UGMA / UTMA zijn rekeningen waarin de saldi moeten worden gebruikt om een ​​kind ten goede te komen, hoewel niet specifiek voor onderwijs; de rekeningen worden belast tegen het lagere tarief voor kinderbelasting en de beleggingsopties zijn breed.
• Met prepaid collegegeldplannen kunnen studenten toekomstige collegegeldkredieten kopen tegen de huidige tarieven, waardoor op de lange termijn geld wordt bespaard; echter, alleen bepaalde scholen doen mee en de investeringsmogelijkheden zijn beperkter.
• Hoewel niet gericht op spaargeld op de universiteit, zijn belastbare rekeningen ook een manier voor ouders om geld te sparen voor de opvoeding van een kind; de rekeningen hebben geen speciale belastingvoordelen en worden op naam van de ouders gehouden.

Coverdell Education-spaarrekeningen

Een van de nadelen van 529 plannen is dat sommige een relatief beperkt menu met keuzes kunnen bieden. Veel plannen zijn uitgebreid om hun beschikbare beleggingsopties te vergroten, inclusief op leeftijd gebaseerde en op risico gebaseerde portefeuilles. Degenen die niet tevreden zijn met de keuzes in het plan van hun staat, vinden de Coverdell Education Savings Account (ESA) een aantrekkelijke optie.

Coverdell-accounts lossen het probleem van beperkte beleggingsopties op doordat ze beleggen in bijna elk effect mogelijk maken, zoals aandelen, obligaties en fondsen. Ze hebben als bijkomend voordeel dat belastingvrije inkomsten kunnen worden opgenomen voor gekwalificeerde elementaire, secundaire en universiteitskosten, terwijl 529 plannen alleen voorzien in deze voorziening voor universiteitskosten.

Lage contributielimieten en leeftijdslimieten zijn nadelen van de Coverdell. De totale limiet voor het contributieplan voor de Coverdell is slechts $ 2.000 per jaar en indexeert niet voor inflatie. Tegoeden in het plan moeten ook worden opgenomen tegen de tijd dat de begunstigde 30 bereikt, tenzij overgedragen aan een ander familielid.

Sommige van deze 529-planalternatieven zijn niet zo bekend als een 529-plan, maar moeten op zijn minst door de meeste beleggers worden overwogen.

UGMA / UTMA-accounts

De Uniform Gift to Minors Account (UGMA) en Uniform Transfer to Minors Account (UTMA) bieden niet de fiscale voordelen van het 529-plan, maar ze geven rekeninghouders wel veel discretie over waar het geld naartoe gaat en hoe het wordt gebruikt .

Hoewel saldi op de rekening worden gebruikt ten behoeve van het kind, zijn ze niet specifiek bestemd voor de universiteit. Dit kan een bijzonder nuttig voordeel zijn voor ouders die niet zeker weten of hun kind daadwerkelijk naar de universiteit gaat. Net als de Coverdell zijn investeringsopties voor de UGMA / UTMA vrijwel onbeperkt.

Opnames van UGMA / UTMA-accounts zijn belastbaar, zij het tegen het belastingtarief van het kind, dat meestal de laagste schijf is. Voor diegenen die saldi in deze rekeningen willen gebruiken voor collegegeld, kan het potentieel voor het ontvangen van financiële steun worden beïnvloed. Aangezien UGMA / UTMA-rekeningsaldi als activa worden beschouwd, terwijl 529-saldi zijn vrijgesteld, kunnen ze het moeilijker maken om in aanmerking te komen voor financiële steun.

Wat belastingen betreft, zijn de regels met betrekking tot de werking van de plannen uiteengezet in artikel 529 van de Internal Revenue Code; wettelijk worden de plannen "Gekwalificeerde Collegeprogramma's" genoemd, maar ze worden vaak "Sectie 529-plannen" genoemd.

Prepaid collegegeldplannen

Prepaid collegegeldplannen zijn een relatief nieuwere optie voor spaargeld op de universiteit. Met deze plannen kunnen studenten toekomstige studiepunten kopen tegen de huidige tarieven, wat leidt tot aanzienlijke potentiële kostenbesparingen op de weg. Investeringen in deze plannen zijn over het algemeen meer vergelijkbaar met 529-plannen in die zin dat de plannen een menu met opties bieden, meestal inclusief beleggingsfondsen.

Het primaire nadeel van het saldo van het prepaid collegegeld kan alleen worden gebruikt bij deelnemende hogescholen en universiteiten. Saldi in deze plannen komen normaal gesproken alleen in aanmerking om te worden gebruikt voor collegegeld. De kosten voor logies en maaltijden komen slechts in zeldzame gevallen in aanmerking.

Belastbare rekeningen

Belastingplichtige rekeningen worden op naam van de ouders aangehouden en bieden geen specifieke belastingvoordelen, maar blijven eigenaar van eventuele saldi in de namen van de ouders. Hoewel het account kan worden gebruikt voor studiekosten of een ander doel voor het kind, is het niet noodzakelijkerwijs verplicht, waardoor de ouders vrij zijn om saldi in het account te gebruiken voor enig doel zonder de intrekkingsboetes die gepaard kunnen gaan met de hierboven genoemde opties.