Het vinden van de beste hypotheekrente

Een huis kopen is misschien wel de grootste en belangrijkste financiële beslissing van je leven en vereist waarschijnlijk een hypotheek om de aankoop te financieren. Naarmate de technologie voor het kopen van huizen vorderde, kan het proces van het vinden van de beste hypotheekrente allemaal online worden gedaan - met handige instrumenten om u te helpen de beste optie voor u te vinden, zoals de hypotheekcalculator van Investopedia. Dit soort rekenmachine is een goede manier om vertrouwd te raken met de hypotheekmarkt in uw regio - de beschikbare soorten, voorwaarden en tarieven.

Ah, maar de cijfers kennen is slechts stap één. Je moet ook begrijpen wat hen beïnvloedt en of ze goed voor je zijn, of niet. Dus nadat u hebt berekend, lees dan verder om de verschillende categorieën hypotheken te begrijpen, plus enkele winkeltips over hoe u een kwaliteitslening kunt krijgen.

Het vinden van de beste hypotheken met onze calculator

De calculator vraagt ​​naar meerdere factoren om u te helpen de opties te verfijnen die het meest geschikt zijn voor uw specifieke behoeften. U kunt betalingen tussen korte en lange contracten vergelijken, een lagere aanvangsrente op een hypotheek met aanpasbare rente ("ARM") versus een meer traditionele optie met vaste rente evalueren, of bepalen of een hypotheek met alleen rente ("IO") het meeste oplevert zin voor jou.

Hieronder vindt u een lijst met termen die u waarschijnlijk tegenkomt als u de hypotheekcalculator gebruikt:

Credit Score: De credit score is de numerieke uitdrukking van de kredietwaardigheid van een persoon.

Locatie: u moet de staat selecteren waarin de hypotheek wordt afgesloten en vervolgens de locatie verfijnen met de dichtstbijzijnde stad of postcode.

Leningbedrag: Dit is het equivalent van de geschatte waarde van de woning (minus uw aanbetaling) of het resterende saldo op uw bestaande hypotheek dat u wilt herfinancieren.

Hypotheekpunten: een hypotheekpunt is gelijk aan één procent van het totale bedrag van een hypotheek. Er zijn twee soorten punten: kortingspunten, die voorafbetaalde rente op een hypotheek vertegenwoordigen; en oorsprongspunten, die een vergoeding zijn die de hypotheekverstrekker een lener in rekening kan brengen.

Percentage omlaag: ook wel een aanbetaling genoemd, of een eerste betaling die wordt uitgevoerd wanneer iets op krediet wordt gekocht.

Producten: het type hypotheek waarin u geïnteresseerd bent, zoals een traditionele hypotheekrente, een ARM of een IO-hypotheek. De ARM-optie toont een ratio zoals "7/1", wat het aantal jaren aangeeft dat de hypotheek een vaste rentevoet heeft. Na het vooraf ingestelde aantal jaren (in dit geval 7) past de rentevoet zich eenmaal aan jaar (de 1) voor de resterende looptijd van de lening, volgens drie factoren: het niveau van de index waaraan de hypotheek is gekoppeld, zoals de LIBOR; de ARM-marge die is vastgesteld bij het begin van de lening; en de hypotheeklimiet .

Aankoop of herfinancieren: Aankoophypotheken worden gebruikt om de aankoop van een woning te financieren. Herfinancieringen worden gebruikt om een ​​oudere lening te vervangen door een nieuwe lening met betere voorwaarden, tegen een vergoeding.

Soorten hypotheken: kunt u het beste tarief krijgen?

Afhankelijk van factoren zoals uw kredietscore, arbeidsverleden en schuld-tot-inkomen ratio, heeft de calculator mogelijk een hypotheek, een subprime hypotheek of iets ertussen - een 'hypotheekverstrekker' of iets daar tussenin op de markt gebracht. Alt-A ”hypotheek. Laten we de verschillende hypotheekcategorieën snel bekijken en zien welke gevolgen hebben voor welke u in aanmerking komt.

Prime Hypotheken

Prime hypotheken voldoen aan de kwaliteitsnormen die zijn vastgesteld door Fannie Mae (de Federal National Mortgage Association) en Freddie Mac (de Federal Home Loan Mortgage Corporation), de twee door de overheid gesponsorde ondernemingen die een secundaire markt bieden voor woninghypotheken door leningen te kopen bij leningverstrekkers van oorsprong. . Volgens de Federal Reserve is een primaire woninghypotheek "een hypotheek voor een kredietnemer wiens creditscores 740 of hoger zijn, wiens schuld-tot-inkomen ratio's lager zijn dan gemiddeld en wiens hypotheek het standaardaflossingsschema heeft dat gebruikelijk is voor een vast tarief of een hypotheek met een aanpasbaar tarief. '

Kandidaten voor prime hypotheken moeten ook een aanzienlijke aanbetaling doen - meestal 10% tot 20% - op de woning, het idee is dat als je skin hebt in de game, je minder snel in gebreke blijft. Omdat leners met betere kredietscores en schuld / inkomen-ratio's doorgaans een lager risico hebben, worden ze aangeboden de laagste rentetarieven - momenteel gemiddeld 4, 6% voor een 30-jarige hypotheek met vaste rente - die tienduizenden dollars kan besparen tijdens de looptijd van de lening.

Subprime Hypotheken

Subprime-hypotheken worden aangeboden aan kredietnemers die een lagere kredietwaardigheid hebben en FICO-kredietscores onder ongeveer 640, hoewel de exacte afsluiting afhankelijk is van de kredietgever. Vanwege het verhoogde risico voor kredietverstrekkers hebben deze leningen hogere rentetarieven, zoals 8% tot 10%.

Er zijn verschillende soorten subprime-hypotheekstructuren. De meest voorkomende is de hypotheek met instelbare rente (ARM), die eerst een 'teaser rate' met een vaste rente in rekening brengt, en vervolgens overschakelt naar een variabele rente, plus marge, voor de rest van de lening. Een voorbeeld van een ARM is een lening van 2/28, een hypotheek van 30 jaar met een vaste rentevoet gedurende de eerste twee jaar voordat deze wordt aangepast. Hoewel deze leningen vaak beginnen met een redelijke rentevoet, nemen de hypotheeklasten aanzienlijk toe zodra ze op de hogere variabele rente worden overgeschakeld.

Alt-A Hypotheken

Alt-A hypotheken vallen ergens tussen de prime en subprime categorieën. Een van de bepalende kenmerken van een Alt-A-hypotheek is dat het meestal een lening met een lage of geen doc is, wat betekent dat de geldschieter niet veel (of geen) documentatie nodig heeft om het inkomen, de activa of de uitgaven van een kredietnemer te bewijzen. Dit opent de deur naar frauduleuze hypotheekpraktijken, omdat zowel de geldschieter als de kredietnemer nummers kunnen overdrijven om een ​​grotere hypotheek te krijgen (wat meer geld betekent voor de geldschieter en meer huis voor de kredietnemer). In feite werden ze na de subprime-hypotheekcrisis van 2007-08 bekend als 'leugenaarleningen' omdat leners en geldschieters in staat waren om inkomsten en / of activa te overdrijven om de kredietnemer in aanmerking te laten komen voor een grotere hypotheek.

Terwijl Alt-A-leners doorgaans een kredietscore hebben van ten minste 700 - ruim boven de grens voor subprime-leningen - bieden deze leningen de neiging om relatief lage aanbetalingen, hogere lening-tot-waarde-ratio's en meer flexibiliteit als het gaat om de schuld van de kredietnemer - toe te staan- inkomensverhouding. Door deze concessies kunnen bepaalde leners meer huizen kopen dan ze zich redelijkerwijs kunnen veroorloven, waardoor de kans op wanbetaling toeneemt. Dat gezegd hebbende, low-doc en no-doc leningen kunnen nuttig zijn als je daadwerkelijk een goed inkomen hebt, maar het niet kunt onderbouwen omdat je het sporadisch verdient (bijvoorbeeld als je een zelfstandige bent).

Omdat Alt-As als enigszins riskant wordt beschouwd (ergens tussen prime en subprime vallen), zijn de rentetarieven meestal hoger dan die van prime hypotheken maar lager dan subprime - ergens rond 5, 5% tot 8%, afhankelijk van de geldschieter en de situatie van de kredietnemer .

Het verkrijgen van de best mogelijke hypotheek deal

Het is duidelijk dat hoe hoger de rente, hoe meer u elke maand betaalt en hoe meer u uiteindelijk betaalt voor uw huis. Laten we ter vergelijking eens kijken naar een 30-jarige hypotheek met vaste rente voor $ 200.000.

Aan de prime rate - 4, 6% in dit voorbeeld - zou uw maandelijkse betaling $ 1.025 zijn. Gedurende de looptijd van de lening zou u $ 169, 103 aan rente betalen - u zou dus in totaal $ 369, 103 terugbetalen.

Ga er nu van uit dat u dezelfde 30-jarige hypotheekrente krijgt voor $ 200.000, maar deze keer krijgt u een subprime-tarief van 6%. Uw maandelijkse betaling zou $ 1.199 zijn en u zou in totaal $ 231.676 aan rente betalen, wat het totale bedrag dat u betaalt terugbrengt naar $ 431.676. Die schijnbaar kleine verandering in rente kostte je $ 62.573.

Wat belangrijk is om te realiseren is dit: alleen omdat een geldschieter u een hypotheek met een Alt-A of subprime-tarief aanbiedt, betekent niet dat u niet in aanmerking komt voor een hypotheek met een andere geldschieter. Geldschieters en hypotheekmakelaars kunnen concurrerend zijn, maar ze zijn over het algemeen niet verplicht om u de best mogelijke deal te bieden. Het is zeker de moeite waard om rond te shoppen: de tijd nemen om een ​​betere rente te vinden, kan u tienduizenden dollars besparen tijdens een lening.

Hoe een goedkopere hypotheek te krijgen

Tips voor het vinden van de beste hypotheekrente

Dit is niet het moment om iemand anders boodschappen voor je te laten doen. Zoals we zojuist zagen, kunnen de voorwaarden die u krijgt een aanzienlijk verschil maken in wat u betaalt om hetzelfde bedrag te lenen.

Hoe voorkom je dat je meer betaalt dan nodig is voor je hypotheek? Vergelijk zeker de aanbiedingen die u krijgt door ze door uw online hypotheekcalculator te laten lopen om te zien wat uw betalingen en rente zullen zijn. En zoals u doet - of zelfs voordat u dat doet - volg de onderstaande stappen.

1. Begin vroeg met voorbereiden

Als u nu op zoek bent naar een huis, kan het moeilijk zijn om uw financiën in goede staat te krijgen. Probeer dus vooruit te denken; misschien zelfs de huizenjacht uitstellen totdat je je financiële huis kunt opruimen.

Over het algemeen heeft u een uitstaand krediet nodig. Voordat u zelfs in aanmerking komt voor een hypotheek, zoeken conventionele geldschieters naar een kredietscore van ten minste 700 en, zoals we hierboven zeiden, een score van 740 voor een hypotheek met een uitstekende rente. FHA-leningen komen met meer ontspannen normen, maar strengere voorwaarden. Dus doe wat je kunt om die score te krijgen door die creditcardsaldi en andere persoonlijke schulden af ​​te betalen, voor zover je kunt.

Zelfs een verschil van 20 punten in uw score kan uw snelheid meer dan 0, 25% hoger of lager zetten. Bij een woning van $ 250.000 kan een kwart van de punten een extra $ 12.000 of meer aan rente betekenen gedurende de looptijd van de lening.

Ten tweede, bespaar! Hoe meer u kunt neerleggen, hoe lager uw hypotheekbetaling en hoe minder rente u in de loop van de tijd betaalt. Een hogere aanbetaling kan zelfs een lagere rente betekenen. Als u bijvoorbeeld 30% aanbetaling doet (versus de conventionele 20%), kan uw tarief meer dan 0, 5% dalen.

2. Kijk niet alleen naar de rente

De rente is belangrijk, maar er is meer om te vergelijken. Is er een boete voor vooruitbetaling als u op enig moment besluit om te herfinancieren? Wat zijn de totale sluitingskosten? Sluitingskosten bedragen doorgaans 2% tot 5% van de prijs van de woning. Als uw huis $ 150.000 kost, verwacht dan $ 3.000 tot $ 7.500 aan kosten te betalen. Dat is een groot bereik, dus het is goed om te zien wat een geldschieter meestal in rekening brengt.

3. Begrijp PMI

Hoewel ze meetellen voor de totale kosten van uw hypotheek, zijn de sluitingskosten een eenmalige hit. Maar er is nog een hap die blijft bijten. Als uw aanbetaling minder dan 20% is, wordt u beschouwd als een hoger risico en bent u verplicht een PMI- of particuliere hypotheekverzekering af te sluiten. Dit maakt u een veiligere gok voor de geldgever. Het probleem is dat u ervoor betaalt - elk jaar 0, 5% tot 1% van de volledige lening. Dat kan duizenden dollars toevoegen aan wat het kost om de lening te dragen. Als u uiteindelijk toch voor PMI moet betalen, zorg er dan voor dat deze stopt zodra u via uw hypotheekbetalingen voldoende eigen vermogen in uw huis heeft gekregen om in aanmerking te komen.

4. Vergrendelen en laden

Laten we zeggen dat u de meest geweldige hypotheekdeal krijgt. Gefeliciteerd, maar ga snel. De rentevoet - en mogelijk andere voorwaarden - worden voor een bepaalde tijd vergrendeld. U moet binnen de sluitingsperiode sluiten of het risico lopen de deal te verliezen. Stel niet uit.

Het komt neer op

Het meeste werk dat nodig is om de laagste hypotheekrente te krijgen, gebeurt lang voordat u klaar bent om een ​​aanvraag in te dienen. Een uitstekende credit score en een aanzienlijke aanbetaling zijn de beste manieren om uw tarief te verlagen.

Maar vertrouw niet blind op uw bank, makelaar of hypotheekmakelaar om u de beste voorwaarden te bieden. Ze kunnen een financiële prikkel hebben om u in een bepaalde richting te sturen. Doe je eigen boodschappen, hypotheek berekenen en vergelijken. Onthoud ook dat alleen omdat u in aanmerking komt voor het X-bedrag van de hypotheek, er niets is dat zegt dat u zoveel moet lenen.