Wereldwijd Macro Hedge Fund
Wereldwijde macro-hedgefondsen zijn actief beheerde fondsen die proberen te profiteren van brede marktschommelingen die worden veroorzaakt door politieke of economische gebeurtenissen. Wereldwijde macro-hedgefondsen zijn marktweddenschappen rond economische gebeurtenissen. Beleggers gebruiken financiële instrumenten om short- of longposities te creëren op basis van de resultaten die ze voorspellen als resultaat van hun onderzoek. Een marktinzet op een evenement kan een breed scala aan activa en instrumenten omvatten, waaronder opties, futures, valuta's, indexfondsen, obligaties en grondstoffen. Het doel is om de juiste mix van activa te vinden om het rendement te maximaliseren als de voorspelde uitkomst zich voordoet.
Niet-staande wereldwijde macro-hedgefondsen
Wereldwijde macro-hedgefondsen kunnen zichzelf positioneren rond een bepaald resultaat, of ze kunnen eenvoudigweg posities instellen om te profiteren van de wereldwijde marktvolatiliteit wanneer ze geen vertrouwen hebben in een voorspelling maar weten dat een binair resultaat op handen is. Portefeuillebeheerders die wereldwijde macrostrategieën gebruiken, richten zich meestal op valuta-, rente- en aandelenindexstrategieën.
Global Macro Hedge Funds en de Brexit-stem
Voorbeelden van wereldwijde hedgefondsactiviteiten waren duidelijk vóór de Brexit-stemming in 2016, toen het Verenigd Koninkrijk stemde om de Europese Unie (EU) te verlaten. Wereldwijde macro-hedgefondsen die ervan overtuigd waren dat Groot-Brittannië zou stemmen om de EU te verlaten, namen longposities in veilige activa, zoals goud, en kozen shortposities tegen Europese aandelen en het Britse pond. Wereldwijde macro-hedgefondsen die onzeker waren over de uitkomst, namen longposities in veilige havens en andere instrumenten die uitbetalen tijdens marktvolatiliteit. Sommigen vermoedden ongetwijfeld verkeerd en namen verliezen op de longpositie in Europese aandelenindexen, omdat het Britse pond en andere activa onmiddellijk daalden nadat de resultaten bekend waren.
De voor- en nadelen van Global Macro Hedge Funds
Wereldwijde macro-hedgefondsen bieden beleggers blootstelling aan deze weddenschappen op hoog niveau die activa en instrumenten omvatten. Ze bieden een vorm van diversificatie die anders is dan die van de meeste aandelen, waardoor ze aantrekkelijk zijn voor beleggers die bescherming zoeken tegen wereldwijde financiële gebeurtenissen die het rendement op aandelen en obligaties in het algemeen kunnen verlagen. Doorgaans was het voor een individuele belegger moeilijk om dit soort strategie te herscheppen vanwege het vereiste kapitaal en de complexiteit van het beheer van alle posities in verschillende activaklassen en platforms. Aan de andere kant hebben wereldwijde macro-hedgefondsen hoge beleggingsdrempels en zelfs hogere vergoedingen. Exchange-traded funds (ETF's) hebben het ook mogelijk gemaakt voor investeerders om even brede marktweddenschappen te creëren zonder hetzelfde niveau van vergoedingen te betalen.
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.