Herfinancieringslening rentedaling (IRRRL)
Een rentedaling herfinancieringslening (IRRRL) is een soort hypotheek aangeboden door het Amerikaanse ministerie van veteranenzaken (VA) aan veteranen en militaire families. Ook bekend als het VA Streamline-herfinancieringsprogramma, de IRRRL is een VA-to-VA-leningproces, ontworpen om huiseigenaren die al VA-leningen hebben in staat te stellen hun schuld tegen een lagere rente te herfinancieren, hun leningstermijn in te korten of een hypotheek met variabele rente (ARM) in een hypotheek met vaste rente.
De IRRRL is ook bekend als het VA Streamline-herfinancieringsprogramma omdat het proces relatief eenvoudig en snel is. Kredietnemers hebben geen minimale credit score of een nieuw certificaat van geschiktheid nodig om in aanmerking te komen, en er is geen beoordeling van een huis of eigendom nodig met een IRRRL. Er is geen minimuminkomen vereist, noch is er een beperking op hoeveel inkomsten een lener kan maken om in aanmerking te komen voor het VA streamline-programma.
Omdat het IRRRL-herfinancieringsproces veel efficiënter is, bespaart het programma veteranen en militaire families aanzienlijke inspanningen, tijd en geld. Alleen VA-leningen kunnen echter via het IRRRL-programma worden geherfinancierd. De opbrengst van de herfinanciering kan niet worden gebruikt om een niet-VA-hypotheek te betalen.
Hoe een rentedaling-herfinancieringslening (IRRRL) werkt
De kwalificaties voor een IRRRL zijn zeer ontspannen - in principe zijn aanvragers die al een VA-lening hebben vrijwel goedgekeurd voor de herfinanciering. Maar ze moeten nog steeds een aanvraag indienen bij een door het Department of Veterans Affairs goedgekeurde geldschieter (en aangezien de voorwaarden van financiële instellingen variëren, moedigt de VA leners aan om een vergelijkingswinkel te zoeken). Hoewel er geen limiet is gesteld aan het bedrag dat een huiseigenaar kan lenen, houden kredietverstrekkers rekening met de aansprakelijkheidslimieten die de VA kan aannemen bij het bepalen van het definitieve bedrag dat ze willen herfinancieren. Het basisrecht dat beschikbaar is voor elke in aanmerking komende veteraan is $ 36.000; geldschieters zullen in het algemeen tot vier keer dat bedrag verlengen, afhankelijk van de lokale provinciegrenzen.
Ook moet de geherfinancierde lening een echt financieel voordeel voor de lener zijn: de rentevoet op de nieuwe hypotheek moet lager zijn dan de rente op de oude, of de maandelijkse betalingen moeten kleiner zijn. De enige uitzondering is als de kredietnemer een ARM converteert naar een hypotheek met een vaste rente.
De bezettingseis voor een IRRRL is ook eenvoudiger, zelfs in vergelijking met andere VA-leningen. Het IRRRL-programma stelt leners in staat huizen waarin ze eerder woonden te herfinancieren, maar die nu vastgoedbeleggingen, huurwoningen of tweede woningen zijn. Het onroerend goed dat de hypotheek dekt, hoeft niet te worden beoordeeld om de lening aan te vragen.
Een rentedaling-herfinancieringslening (IRRRL) kan alleen worden gebruikt om een bestaande lening voor veteranenzaken te vervangen.
Speciale overwegingen voor een herfinancieringslening voor renteverlaging (IRRRL)
In tegenstelling tot andere federale leningen is geen maandelijkse hypotheekverzekering vereist op een IRRRL. Deze leningen brengen echter financieringskosten met zich mee; deze variëren afhankelijk van de lening, maar bedragen doorgaans ongeveer 5%. Leners kunnen afzien van het vooraf betalen van de kosten door de verwerkingskosten naar het geleende bedrag te rollen of door een hogere rente te accepteren.
De te herfinancieren lening moet de eerste hypotheek op het onroerend goed zijn. Als de huiseigenaar een andere hypotheek heeft die geen VA-lening is, moeten zij en de kredietgever ermee instemmen om het een achtergesteld pandrecht te maken (beter bekend als een tweede hypotheek), zodat de nieuwe IRRRL de eerste hypotheek zal zijn. Op die manier, als de kredietnemer in gebreke blijft, wordt deze lening alleen betaald nadat de crediteur van de VA-lening zich heeft terugverdiend.