Interstate Banking
Interstate bankieren verwijst naar de uitbreiding van het bankwezen via staatslijnen. Interstate banking werd wijdverbreid in het midden van de jaren tachtig, toen de wetgevende macht van de staat wetsvoorstellen aannam waarmee bankholdings op basis van wederkerigheid met andere staten banken buiten de staat konden overnemen. Interstate banking heeft geleid tot de opkomst van zowel regionale als nationale bankketens.
Oorsprong van Interstate Banking
De National Bank Act van 1863 verbood interstatelijk bankieren door nationaal gecharterde banken. De McFadden Act van 1927 verbood verder de vorming van interstate banken. De beperking van het interstatelijk bankieren beperkte banken echter tot regionale expansie en maakte ze kwetsbaar voor lokale economische crises. Naarmate Amerikanen mobieler werden, betekende de beperking op interstatelijk bankieren bovendien dat degenen die verhuisden of reisden voor zaken of plezier het moeilijk zouden kunnen vinden om toegang te krijgen tot bankdiensten buiten de lokale regio waarin ze woonden.
Voorafgaand aan de jaren negentig stond de Douglas-wijziging van de Bank Holding Company Act van 1956 staten toe om te bepalen of buitenlandse bankholdings banken binnen hun grenzen mochten oprichten, exploiteren en bezitten. In de rechtszaak Northeast Bancorp v. Board of Governors van 1985 werd dit recht bevestigd. Het Douglas-amendement is voortgekomen uit de angst dat bankholdings de verboden van de McFadden-wet omzeilen door dochterbanken in andere staten over te nemen, maar deze dochterondernemingen op dezelfde manier te exploiteren als normale bankfilialen.
Interstate banking is gegroeid in drie afzonderlijke fasen, beginnend in de jaren tachtig bij regionale banken. Deze bedrijven zijn beperkt tot een specifieke regio, zoals het noordoosten of zuidoosten, en zijn ontstaan toen kleinere, onafhankelijke banken fuseerden om grotere banken te creëren. In de jaren tachtig hebben zes staten in New England wetgeving aangenomen die de oprichting van regionale banken mogelijk maakt; banken in het zuidoosten en het Midwesten volgden al snel. 35 staten hebben uiteindelijk wetgeving aangenomen die banken uit elke andere staat toestaat binnen hun grenzen een bank op te richten of te verwerven. Veertien staten en Washington DC hebben ervoor gekozen alleen regionaal bankieren toe te staan. Slechts één staat, Hawaii, slaagde er niet in de regionale of nationale interstatelijke bankwetgeving aan te nemen.
De Riegle-Neal-wet
Begin jaren negentig werd federale wetgeving aangenomen die de oprichting van nationale banken mogelijk maakte. De Riegle-Neal Interstate Banking and Branching Efficiency Act van 1994 stond banken die aan de kapitalisatie-eisen voldeden toe om na 1 oktober 1995 andere banken in een andere staat te verwerven. De Riegle-Neal Act stond voor het eerst echt landelijk interstatelijk bankieren toe. Het stond goed beheerde, goed gekapitaliseerde banken toe om banken te verwerven in andere staten, regionaal of niet, na 29 september 1995. Het stond verder banken in verschillende staten toe om na 1 juni 1997 te fuseren met landelijke bijkantoornetwerken. de Riegle-Neal Act, kan geen enkele bankholding meer dan 10 procent van de totale in bewaring gegeven activa in de Verenigde Staten beheren, of meer dan 30 procent van de totale in bewaring gegeven activa van een enkele staat, tenzij een specifieke staat een deposit cap van zijn eigen.
Individuele staten mochten zich afmelden voor de vertakkingsbepalingen van de Riegle-Neal-wet. Aanvankelijk kozen Texas en Montana ervoor om niet deel te nemen, maar uiteindelijk kozen ze ervoor om vertakking tussen de staten toe te staan. De Riegle-Neal-wet heeft zowel het Douglas-amendement als de McFadden-wet ingetrokken.