Lening-to-deposit ratio (LDR)
De loan-to-deposit ratio (LDR) wordt gebruikt om de liquiditeit van een bank te beoordelen door de totale leningen van een bank te vergelijken met haar totale deposito's voor dezelfde periode. De LDR wordt uitgedrukt als een percentage. Als de ratio te hoog is, betekent dit dat de bank mogelijk niet voldoende liquiditeit heeft om onvoorziene fondsvereisten te dekken. Omgekeerd, als de ratio te laag is, verdient de bank mogelijk niet zoveel als het zou kunnen zijn.
01:10Uitleg van de lening / deposito-ratio
Formule en berekening voor LDR
LDR = Totaal leningen Totaal deposito's \ begin {uitgelijnd} & \ text {LDR} = \ frac {\ text {Totaal leningen}} {\ text {Totaal deposito's}} \\ \ einde {uitgelijnd} LDR = Totaal deposito's Totale leningen
Om de lening-tot-deposit ratio te berekenen, deelt u het totale aantal leningen van een bank door het totale bedrag aan deposito's voor dezelfde periode. U vindt de cijfers op de balans van een bank. Leningen worden vermeld als activa, terwijl deposito's worden vermeld als verplichtingen.
Wat vertelt LDR u?
Een lening-tot-deposit ratio toont het vermogen van een bank om kredietverliezen en opnames door haar klanten te dekken. Beleggers houden toezicht op de LDR van banken om ervoor te zorgen dat er voldoende liquiditeit is om leningen te dekken in geval van een economische neergang die leidt tot wanbetalingen.
Ook helpt de LDR om te laten zien hoe goed een bank klanten aantrekt en behoudt. Als de deposito's van een bank toenemen, worden nieuw geld en nieuwe klanten aan boord gebracht. Als gevolg hiervan zal de bank waarschijnlijk meer geld lenen, wat de inkomsten zou moeten verhogen. Hoewel het contra-intuïtief is, zijn leningen een pluspunt voor een bank, omdat banken rente-inkomsten uit leningen ontvangen. Deposito's zijn daarentegen passiva omdat banken op die deposito's een rente moeten betalen, zij het tegen een lage rente.
De LDR kan beleggers helpen bepalen of een bank correct wordt beheerd. Als de bank haar deposito's niet verhoogt of haar deposito's krimpen, heeft de bank minder geld om te lenen. In sommige gevallen zullen banken geld lenen om aan hun leningvraag te voldoen in een poging de rente-inkomsten te stimuleren. Als een bank echter schulden gebruikt om haar leningen te financieren in plaats van deposito's, dan heeft de bank schuldenaflossingskosten, omdat ze rente over de schuld moet betalen.
Als gevolg hiervan heeft een bank die geld leent om aan haar klanten te lenen doorgaans lagere winstmarges en meer schulden. Een bank gebruikt liever deposito's om te lenen, omdat de rentetarieven die aan spaarders worden betaald veel lager zijn dan de tarieven die ze zou vragen voor het lenen van geld. De LDR helpt beleggers de banken te vinden die voldoende deposito's bij de hand hebben om te lenen en geen toevlucht hoeven te nemen tot het verhogen van hun schuld.
De juiste LDR is een delicaat evenwicht voor banken. Als banken te veel van hun deposito's lenen, kunnen ze zichzelf overstrekken, vooral in een economische neergang. Als banken echter te weinig van hun deposito's lenen, hebben ze mogelijk alternatieve kosten, omdat hun deposito's op hun balans staan en geen inkomsten genereren. Banken met lage LTD-ratio's kunnen lagere rentebaten hebben, wat resulteert in lagere inkomsten.
Meerdere factoren kunnen veranderingen in de lening-tot-deposit ratio's veroorzaken. Economische omstandigheden kunnen van invloed zijn op de vraag naar leningen, evenals hoeveel beleggers storten. Als consumenten werkloos zijn, is het onwaarschijnlijk dat ze hun deposito's verhogen. De Federal Reserve-bank reguleert het monetaire beleid door de rentetarieven te verhogen en te verlagen. Als de tarieven laag zijn, kan de vraag naar leningen toenemen, afhankelijk van de economische omstandigheden. Kortom, er zijn veel externe factoren die de LDR van een bank beïnvloeden.
Wat is een ideale LDR?
Meestal is de ideale lening-tot-deposit ratio 80% tot 90%. Een lening-tot-deposit ratio van 100% betekent dat een bank klanten één dollar heeft geleend voor elke ontvangen dollar aan deposito's. Het betekent ook dat een bank geen significante reserves beschikbaar zal hebben voor verwachte of onverwachte onvoorziene gebeurtenissen.
Regelgeving houdt ook rekening met hoe banken worden beheerd en uiteindelijk met hun lening-tot-deposit ratio's. Het bureau van de muntcontroller, de raad van bestuur van het Federal Reserve System en de Federal Deposit Insurance Corporation stellen geen minimale of maximale lening-tot-deposit ratio's voor banken vast. Deze agentschappen houden echter toezicht op banken om te zien of hun ratio's voldoen aan sectie 109 van de Riegle-Neal Interstate Banking and Branching Efficiency Act van 1994 (Interstate Act).
Belangrijkste leerpunten
- De lening-tot-deposit ratio wordt gebruikt om de liquiditeit van een bank te beoordelen door de totale leningen van een bank te vergelijken met haar totale deposito's voor dezelfde periode.
- Om de lening-tot-deposit ratio te berekenen, deelt u het totale aantal leningen van een bank door het totale bedrag aan deposito's voor dezelfde periode.
- Meestal is de ideale lening-tot-deposit ratio 80% tot 90%. Een lening-tot-deposit ratio van 100 procent betekent dat een bank klanten één dollar heeft geleend voor elke ontvangen dollar aan deposito's.
Voorbeeld van LDR
Als een bank $ 500 miljoen aan deposito's en $ 400 miljoen aan leningen heeft, zou de LDR-ratio van de bank worden berekend door de totale leningen te delen door de totale deposito's.
LDR = $ 400 miljoen $ 500 miljoen = .8 = 80% \ begin {uitgelijnd} & \ text {LDR} = \ frac {\ $ 400 \ text {million}} {\ $ 500 \ text {miljoen}} = .8 = 80 \% \\ \ end {uitgelijnd} LDR = $ 500 miljoen $ 400 miljoen = .8 = 80%
LDR versus LTV-ratio
Loan-to-value (LTV) -ratio is een beoordeling van het kredietrisico dat financiële instellingen en andere geldschieters onderzoeken voordat ze een hypotheek goedkeuren. Doorgaans zijn evaluaties met hoge LTV-ratio's een hoger risico en daarom kost de lening de lener meer als de hypotheek wordt goedgekeurd.
De LTV-ratio meet de waarde van het onroerend goed versus het bedrag van de lening, terwijl de LDR het vermogen van een bank meet om zijn leningen te dekken met zijn deposito's.
Beperkingen van de LDR
De LDR helpt beleggers de gezondheid van de balans van een bank te beoordelen, maar de ratio is beperkt. De LDR meet niet de kwaliteit van de leningen die een bank heeft verstrekt. De LDR geeft ook niet het aantal leningen weer dat in gebreke is of mogelijk achterstallig is in hun betalingen.
Zoals met alle financiële ratio's, is de LDR het meest effectief in vergelijking met banken van dezelfde grootte en vergelijkbare make-up. Het is ook belangrijk voor beleggers om meerdere financiële statistieken te vergelijken bij het vergelijken van banken en het nemen van investeringsbeslissingen.
Real World Voorbeeld van LDR
Per 31-12-2018 rapporteerde Bank of America Corporation (BAC) haar financiële resultaten volgens haar 8K-verklaring en had het de volgende cijfers.
- Totaal leningen: $ 946, 9 miljard
- Totale stortingen: $ 1.381, 50 biljoen
- De LDR van Bank of America wordt als volgt berekend: $ 946, 9 / $ 1.381, 50
- LDR = 68, 5%
De ratio vertelt ons dat Bank of America eind 2018 ongeveer 70% van haar deposito's heeft geleend.
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.