Onroerend goed versus aandelen: wat is het verschil?

Door de jaren heen hebben we de argumenten gehoord over welke de betere investering is: onroerend goed of aandelen. Beide hebben hun voor- en nadelen, en er zijn verschillende aspecten die elk op hun eigen manier unieke investeringen maken. Om met beide investeringen geld te verdienen, moet u de positieve en negatieve kanten van beide begrijpen.

Belangrijkste leerpunten

• Gedurende vele decennia heeft onroerend goed consistente rijkdom en waardering op lange termijn voor miljoenen mensen gegenereerd.
• Met een aandeel krijgt u eigendom in een bedrijf. Als de tijden goed zijn, profiteert u ervan.
• Een goed compromis bij het kiezen tussen beleggen in de aandelenmarkt en beleggen in onroerend goed kan zijn om een ​​REIT te bezitten.

Onroerend goed

Onroerend goed is iets dat u fysiek kunt aanraken en voelen - het is een tastbaar goed en voelt daarom voor veel beleggers reëler aan. Gedurende vele decennia heeft deze investering consistente rijkdom en waardering op lange termijn voor miljoenen mensen gegenereerd. Afhankelijk van de locatie van uw onroerend goed, kunt u genieten van een aanzienlijk rendement op uw investering.

Er zijn twee hoofdtypen onroerend goed: commercieel en residentieel. Hoewel er andere typen bestaan ​​(stacaravanparken, winkelcentra, appartementsgebouwen, kantoorgebouwen, winkelpuien en eengezinswoningen), vallen ze over het algemeen in die twee categorieën. Geld verdienen in onroerend goed is echter niet onverslijtbaar. Sommige mensen nemen de "home flipping" route, op zoek naar noodlijdende eigenschappen, opknappen en verkopen ze voor een winst tegen een hogere marktwaarde. Anderen zoeken naar eigenschappen die kunnen worden gehuurd om een ​​consistent inkomen te genereren.

Over het algemeen kan een aanbetaling van maximaal 20 procent van de aankoopprijs worden gedaan en de rest kan via een hypotheek worden gefinancierd.

Voordelen van beleggen in onroerend goed

Er zijn veel positieve voordelen aan beleggen in onroerend goed, waaronder afschrijvingen (slijtage van een commercieel onroerend goed afschrijven), belastingaftrek, en ten slotte kunt u het onroerend goed verkopen via een zogenaamde 1031-uitwisseling en hoeft u om vermogenswinstbelasting te betalen, op voorwaarde dat u het geld in een vergelijkbaar type onroerend goed investeert.

Nadelen van beleggen in onroerend goed

Zoals alle beleggingen heeft ook onroerend goed zijn nadelen. Het belangrijkste is dat de investering illiquide is. Wanneer u in een woning belegt, kunt u deze meestal niet meteen verkopen. In veel gevallen moet u het pand mogelijk meerdere jaren vasthouden om het werkelijke winstpotentieel te realiseren. Ook kunnen de sluitingskosten oplopen tot duizenden dollars, en omvatten belastingen, commissies en vergoedingen.

Verder schommelen onroerendgoedprijzen vaak. Terwijl de langetermijnprijzen over het algemeen stijgen, zijn er momenten waarop de prijzen kunnen dalen of vlak blijven. Als u te veel heeft geleend tegen het onroerend goed, kunt u problemen ondervinden bij het betalen van een onroerend goed dat minder geld waard is dan het geleende bedrag.

Ten slotte is het vaak moeilijk om gediversifieerd te worden als u in onroerend goed belegt. Diversificatie is echter mogelijk in onroerend goed, op voorwaarde dat u zich niet op dezelfde gemeenschap concentreert en een verscheidenheid aan verschillende soorten onroerend goed heeft. Dat gezegd hebbende, er is een extra manier waarop u kunt diversifiëren in onroerend goed via onroerendgoedbeleggingsmaatschappijen (REIT's), waarmee u een trust kunt kopen die is geïnvesteerd in een grote onroerendgoedportefeuille en u een dividend als aandeelhouder. Over het algemeen bieden aandelen echter meer diversificatie omdat u veel verschillende industrieën en gebieden in de hele economie kunt bezitten.

Een goed compromis bij het kiezen tussen beleggen in de aandelenmarkt en beleggen in onroerend goed kan zijn om een ​​REIT te bezitten, die enkele van de voordelen van aandelen combineert met enkele van de voordelen van onroerend goed.

Aandelen

Met behulp van de S&P 500 als benchmark om de prestaties van aandelen te illustreren, heeft de aandelenmarkt van 1970 tot 2016 een gemiddeld jaarlijks rendement van 10, 31 procent behaald. Het is belangrijk om dit cijfer te gebruiken als slechts een benchmark voor de prestaties van Amerikaanse aandelen, omdat er wereldwijd verschillende andere belangrijke indexen zijn.

Met een aandeel krijgt u eigendom in een bedrijf. Als de tijden goed zijn, profiteert u ervan. In tijden van economische uitdagingen ziet u mogelijk dalende fondsen als de inkomsten van het bedrijf dalen. Door een langetermijnbenadering te hanteren en op veel gebieden in balans te zijn, kunt u uw vermogen veel sneller opbouwen in vergelijking met onroerend goed.

Net als bij onroerend goed, stelt financiering in aandelen u in staat om marge te gebruiken als hefboom om het totale aantal aandelen dat u bezit te vergroten. Het nadeel is dat als de aandelenpositie daalt, u een zogenaamde margestorting kunt hebben. Dit is waar het eigen vermogen, in verhouding tot het geleende bedrag, onder een bepaald niveau is gedaald en er geld aan uw account moet worden toegevoegd om dat bedrag weer op te voeren. Als u dit niet doet, kan de beursvennootschap de aandelen verkopen om het aan u geleende bedrag te recupereren.

Het voordeel van aandelen

Aandelen zijn zeer liquide, snel en gemakkelijk te verkopen. Ze zijn ook flexibel en kunnen zelfs opnieuw worden toegewezen aan een pensioenaccount - belastingvrij - totdat u begint met het opnemen van het geld. Ook kunnen veel aandelen het in één jaar aanzienlijk beter doen dan onroerend goed. Vanwege de volatiliteit van sommige aandelen is het niet ongebruikelijk om bedrijven te zien met een gemiddelde groei van 20 procent of zelfs 50 procent in een jaar.

De nadelen van aandelen

Aandelen kunnen erg volatiel zijn, vooral wanneer de economie of het bedrijf voor uitdagingen staat. Ook zijn aandelen vaak emotionele investeringen en kunnen uw beslissingen in de markt vaak irrationeel zijn. Ten slotte zit het faillissement altijd in het achterhoofd van de actieve belegger, zoals het hoort, omdat uw belegging in dit geval wordt ontbonden.