SEC-formulier 10-Q
Het SEC-formulier 10-Q is een uitgebreid rapport van de prestaties van een bedrijf dat elk kwartaal door alle openbare bedrijven moet worden voorgelegd aan de Securities and Exchange Commission (SEC). De 10-Q is over het algemeen een niet-gecontroleerd rapport.
In de 10-Q moeten bedrijven relevante informatie over hun financiële positie bekendmaken. Er is geen indiening na het vierde kwartaal omdat dat het moment is waarop de 10-K wordt ingediend.
Inzicht in SEC-formulier 10-Q
Federale effectenwetgeving verplicht dat beursgenoteerde bedrijven bepaalde informatie verstrekken aan aandeelhouders en het grote publiek. Deze openbaarmakingen kunnen periodiek plaatsvinden of wanneer zich specifieke gebeurtenissen voordoen. Een bedrijf gebruikt Formulier 10-Q - een van de vele vereiste door de SEC - bij het voltooien van elk kwartaal om niet-geauditeerde financiële overzichten openbaar te maken en een overzicht te geven van de financiële situatie van het bedrijf.
De exacte indieningsdatums zijn afhankelijk van het fiscale jaar van de organisatie, maar het is noodzakelijk om elk jaar drie 10-Q-rapporten in te dienen. Het laatste kwartaal van het jaar is niet nodig, zoals hierboven vermeld, omdat informatie uit dat kwartaal is opgenomen in de 10-K-indiening van het bedrijf. Dit rapport, in tegenstelling tot de 10-Q, wordt gecontroleerd en wordt jaarlijks ingediend.
De 10-Q biedt beleggers voortdurend de financiële positie van bedrijven. De deadline voor het indienen van een 10-Q hangt af van de beschikbare float van een bedrijf. Iedereen die de 10-Q van een bedrijf of andere archieven wil opzoeken, kan naar de EDGAR-database van de SEC gaan door "10-Q" in te vullen in het vak voor het formuliertype.
De vorm 10-Q van een bedrijf is beschikbaar in de EDGAR-database van de SEC.
Indieningstermijnen
Een filer is ingedeeld in een van de drie categorieën en heeft verschillende deadlines op basis van de categorie waartoe ze behoren. Deze categorie wordt bepaald door de openbare vlotter. Een public float vertegenwoordigt het aandeel van bedrijfsaandelen dat in handen is van het publiek en niet in handen is van officieren, eigenaren of de overheid.
De grootste bedrijven worden geclassificeerd als grote versnelde filers. Om aan deze vereiste te voldoen, moet de organisatie ten minste $ 700 miljoen aan openbare float hebben. Als het bedrijf aan deze vereiste voldoet, heeft het 40 dagen na het afsluiten van het kwartaal de tijd om zijn 10-Q in te dienen.
Versnelde filers zijn bedrijven met ten minste $ 75 miljoen in openbare float maar minder dan $ 700 miljoen. Hoewel versnelde filers ook 40 dagen hebben om de 10-Q in te dienen, hebben ze iets meer tijd om de 10-K in te dienen.
Tot slot zijn niet-versnelde filers bedrijven met minder dan $ 75 miljoen aan public float. Deze bedrijven hebben vanaf het einde van het kwartaal 45 dagen om de 10-Q in te dienen.
Belangrijkste leerpunten
- De 10-Q is een uitgebreid rapport van de prestaties van een bedrijf dat elk kwartaal door alle openbare bedrijven wordt voorgelegd aan de Securities and Exchange Commission.
- Het formulier biedt beleggers voortdurend de financiële positie van bedrijven.
- Het bevat financiële overzichten, managementbespreking en -analyse, toelichtingen en interne controles.
- Bedrijven moeten hun 10-Q's 40 of 45 dagen na het einde van hun kwartier indienen, afhankelijk van de grootte van hun openbare float.
Het niet halen van de indieningstermijn
Wanneer een bedrijf er niet in slaagt een 10-Q in te dienen vóór de indieningstermijn, moet het een niet-tijdige (NT) indiening gebruiken. Een NT-aanvraag moet uitleggen waarom de deadline niet is gehaald, en het geeft het bedrijf vijf extra dagen om in te dienen.
Zolang een bedrijf een redelijke verklaring heeft, staat de SEC late indiening binnen een gespecificeerde periode toe. Bedrijven moeten een NT 10-Q indienen. Veelvoorkomende redenen waarom bedrijven niet in staat zijn om op tijd een dossier in te dienen, zijn fusies en overnames (M&A), bedrijfsgeschillen, een doorlopend onderzoek door bedrijfsrevisoren of aanhoudende effecten van een faillissement.
Een 10-Q-aanvraag wordt als tijdig beschouwd als deze binnen deze extensie wordt ingediend. Het niet naleven van deze verlengde deadline heeft consequenties, waaronder mogelijk verlies van de SEC-registratie, verwijdering van beurzen en juridische gevolgen.
Componenten van een 10-Q
Een 10-Q-aanvraag bestaat uit twee delen. Het eerste deel bevat relevante financiële informatie over de periode. Dit omvat verkorte financiële overzichten, managementbespreking en analyse van de financiële toestand van de entiteit, toelichtingen met betrekking tot marktrisico en interne controles.
Het tweede deel bevat alle andere relevante informatie. Dit omvat juridische procedures, niet-geregistreerde verkopen van aandelen, het gebruik van opbrengsten uit de verkoop van niet-geregistreerde verkopen van aandelen en wanbetalingen op senior effecten. Het bedrijf geeft alle andere informatie - inclusief het gebruik van exposities - in deze sectie vrij.
Het belang van formulier 10-Q
Zoals hierboven opgemerkt, biedt de 10-Q een venster op de financiële gezondheid van het bedrijf. Beleggers kunnen het formulier gebruiken om te zien welke veranderingen er binnen het bedrijf plaatsvinden, zelfs voordat het kwartaalcijfers indient.
Sommige interessegebieden voor beleggers die vaak zichtbaar zijn in de 10-Q zijn onder meer wijzigingen in werkkapitaal en / of debiteuren, factoren die de inventaris van een bedrijf beïnvloeden, aandeleninkoop en zelfs juridische risico's waarmee een bedrijf wordt geconfronteerd.
U kunt de 10-Q van een naaste concurrent gebruiken om die te vergelijken met een bedrijf waarin u belegt of overweegt om in te investeren, om te zien hoe het presteert. Dit geeft je een idee of het een sterke keuze is, waar zijn zwakke punten zijn, en hoe het zou kunnen verbeteren.
Andere belangrijke SEC-archieven
De 10-Q is een van de vele rapporten die openbare bedrijven moeten indienen bij de SEC. Andere belangrijke rapporten die verband houden met dit formulier zijn onder meer:
10-K: Nog een uitgebreid rapport dat is ingediend door openbare bedrijven. De 10-K moet eenmaal per jaar worden ingediend en omvat het laatste kwartaal van de prestaties van het bedrijf. Daarom worden er elk jaar slechts drie 10-Q's ingediend. Dit rapport bevat meer informatie dan een jaarverslag en moet binnen 90 dagen na het einde van hun boekjaar worden ingediend. De 10-K bevat over het algemeen een samenvatting van de activiteiten van de onderneming, de financiële vooruitzichten van het management, de jaarrekening en alle juridische of administratieve kwesties waarbij de onderneming betrokken is.
8-K: Dit rapport wordt ingediend als er wijzigingen of ontwikkelingen zijn in een bedrijf die de 10-Q- of 10-K-rapporten niet hebben gemaakt. Dit wordt beschouwd als een niet-gepland document en kan informatie bevatten zoals persberichten. Als een bedrijf activa verkoopt of verwerft, aankondigingen heeft van het aannemen of vertrekken van leidinggevenden, of in bewaring gaat, wordt deze informatie bij een 8-K bewaard.
Jaarverslagen: het jaarverslag van een bedrijf wordt elk jaar ingediend en bevat een schat aan bedrijfsinformatie, inclusief - maar niet beperkt tot - algemene informatie over de onderneming, een brief aan de aandeelhouders van de CEO, financiële overzichten en een accountantsverslag. Dit rapport wordt enkele maanden na het einde van het boekjaar van een onderneming ingediend. Het rapport is beschikbaar via de website van een bedrijf of investor relations-team, en kan ook worden verkregen bij de SEC.
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.