Top 5 financiële aandelen van 2018

Over het algemeen hebben de banken, beleggingsfondsen, onroerend goed en verzekeringsmaatschappijen die deel uitmaken van de financiële sector een moeilijk 2018 gehad. De sector is in de laatste weken van 2018 berenmarktgebied binnengegaan door meer dan 20% te dalen ten opzichte van zijn 52 weken hoog vanaf januari. Dit is des te uitdagender voor beleggers omdat financiële instellingen het de afgelopen twee jaar zo goed hebben gedaan.

Naarmate het jaar vorderde, zag 2018 de realisatie en effecten op lange termijn van veel van de verwachtingen die de financiële sector stimuleerden na de Amerikaanse presidentsverkiezingen van 2016. Belastinghervorming werd bijvoorbeeld in de laatste dagen van 2017 in de wet omgezet, maar de effecten ervan werden tot dit jaar pas gevoeld. Beleggers die aanhoudende renteverhogingen van de Federal Reserve verwachten, zagen ook die verwachtingen worden gerealiseerd; de Fed heeft de rente vier keer verhoogd in 2018. Beleggers die verwachtten dat de sector door de republikeinse macht werd geleid, zagen niet veel in om de aandelenkoersen te stimuleren, vooral bij grote banken.

Ondanks deze negatieve druk, zijn er aandelen in de financiële sector die erin geslaagd zijn beter te presteren dan hun sector en de bredere markt. Hieronder zullen we een kijkje nemen bij de top vijf van artiesten in deze sector. Aandelen ter overweging in onze lijst hebben marktkapitalisaties van ten minste $ 3 miljard en zijn geclassificeerd als 'Financieel' onder de Global Industry Classification Standard (GICS). Alle onderstaande cijfers zijn voor het jaar 2018 tot en met 17 december.

1. CME Group Inc. Klasse A (CME)

Marktkapitalisatie: $ 67, 5 miljard

Prestaties in vergelijking met de S&P 500: 30, 2% (CME) versus -5, 6% (S&P 500)

2. Arthur J. Gallagher & Co. (AJG)

Marktkapitalisatie: $ 13, 9 miljard

Prestaties in vergelijking met de S&P 500: 19, 2% (AJG) versus -5, 6% (S&P 500)

3. Aon plc (AON)

Marktkapitalisatie: $ 37, 4 miljard

Prestaties in vergelijking met de S&P 500: 15, 3% (AON) versus -5, 6% (S&P 500)

4. MSCI Inc. Klasse A (MSCI)

Marktkapitalisatie: $ 13, 5 miljard

Prestaties in vergelijking met de S&P 500: 14, 3% (MSCI) versus -5, 6% (S&P 500)

5. Nasdaq, Inc. (NDAQ)

Marktkapitalisatie: $ 14, 3 miljard

Prestaties in vergelijking met de S&P 500: 13, 2% (NDAQ) versus -5, 6% (S&P 500)

CME Group Inc. Klasse A

CME Group Inc., gevestigd in Chicago, beheert de populaire opties en futures-uitwisseling die algemeen bekend staan ​​onder dezelfde afkorting. Daarnaast bezit CME ook de financiële en aandelenindexen van Dow Jones. 2018 was zeker een groot jaar voor CME: de beurs begon eind 2017 bitcoin-futures te bieden, voordat de cryptocurrency-ruimte afnam. Ook kondigde het bedrijf in december aan dat het gemiddelde aantal contracten per dag was gestegen tot 21, 7 miljoen in november 2018, een stijging van 21% op jaarbasis. Het bedrijf werkte ook gedurende 2018 om de aankoop van het in het VK gevestigde bedrijf NEX Group plc op de financiële markten te voltooien. Door deze aankoop heeft CME een aantal beurzen kunnen consolideren om haar positie als marktexploitant te versterken.

Arthur J. Gallagher & Co.

Arthur J. Gallagher & Co., gevestigd in Illinois, is een van de grootste verzekeringsmakelaars ter wereld en zag in 2017 grote winsten. In het derde kwartaal rapporteerde AJG bijvoorbeeld meer dan $ 1 miljard aan inkomsten, een stijging van 12% op jaarbasis. In hetzelfde kwartaal steeg het nettoresultaat met 30% ten opzichte van het derde kwartaal van 2017.

In 2018 ging AJG op een bureau om spree te kopen. Het bedrijf heeft Pointer Insurance Agency, Preston-Patterson, HMG-PCMS, Accompass Inc., Pavey Group en anderen overgenomen.

Aon plc

Gedurende 2018 heeft de in Londen gevestigde professionele dienstverlener Aon plc de meeste andere financiële aandelen overtroffen. Het bedrijf bedient meer dan 100 landen over de hele wereld met aanbiedingen voor risico-, pensioen- en gezondheidsadvies. In de eerste drie kwartalen van het jaar stegen de opbrengsten jaar op jaar met 114% meer dan in 2017. Elk van de bedrijfssegmenten, gericht op commercieel risico, herverzekering, pensionering, gezondheid en analyse, heeft aanzienlijke inkomsten gegenereerd. Het heeft in 2018 ook ongeveer twee dozijn bedrijfsintegraties voltooid, wat bewijst dat het blijft innoveren.

MSCI Inc. Klasse A

MSCI Inc. is een investeringsindexen- en onderzoeksbedrijf gevestigd in New York. Het bedrijf is al sinds de jaren 80 een steunpilaar van de indexruimte, met een focus op niet-Amerikaanse markten. Nu biedt MSCI meerdere analyseservices en governance-tools om fondsen en institutionele beleggers af te dekken. Alle segmenten van het bedrijf kenden een sterke omzetgroei gedurende het grootste deel van 2018. In het derde kwartaal van het jaar zag MSCI bijvoorbeeld een omzetgroei van 11% in vergelijking met het derde kwartaal van 2017, evenals verbeteringen in operationele efficiëntie en abonnementsrendementen . Het bedrijf rapporteerde voor dat kwartaal een winst per aandeel van $ 1, 35, een stijging van 35% ten opzichte van de $ 1, 00 die een jaar eerder werd aangeboden.

Dankzij de focus van het bedrijf op klanttevredenheid en innovatie, werd MSCI Inc. in november gerangschikt in de top drie van bedrijven in de Chartis 2019 RiskTech100, de studie van de onderzoekaanbieder naar 's werelds grootste spelers op het gebied van risico- en compliance-technologie.

Nasdaq, Inc.

Nasdaq, Inc. beheert zowel de populaire NASDAQ-aandelenmarkt als een groep Europese beurzen. Het bedrijf is gevestigd in New York en heeft de afgelopen twee jaar gewerkt om te blijven innoveren. In het voorjaar van 2017 lanceerde het bedrijf bijvoorbeeld Nasdaq Ventures, een venture-programma gericht op bedrijven om Nasdaq te helpen nieuwe marktsegmenten te ontwikkelen. De primaire segmenten van het bedrijf omvatten noteringsdiensten, informatiediensten, marktsegmenten en technologische oplossingen. De eerste resultaten van deze onderneming waren gericht op analyse, computertechnologie en blockchain.

In 2018 bleef Nasdaq zijn focus uitbreiden met de overname van Quandl, een financieel alternatief gegevensbedrijf. Nasdaq blijft genieten van een sterke gemiddelde dividendgroei van vijf jaar van meer dan 25%. Voor het derde kwartaal rapporteerde het bedrijf een organische omzetstijging van 5% en een stijging van 14% op jaarbasis van jaar op jaar. De totale omzet daalde in de periode, maar dat was een gevolg van de afstoting van Nasdaq's activiteiten op het gebied van public relations en digitale mediadiensten en de impact van veranderingen in wisselkoersen.