De Top 5 High Yield Bond Funds voor 2019

Beleggers zijn in toenemende mate geïnteresseerd in hoogrentende obligaties en proberen betere prestaties te vinden dan die welke staatsobligaties kunnen bieden. De Federal Reserve heeft in de nasleep van de financiële crisis van 2008 de rente op meer conservatieve vastrentende effecten van de overheid verlaagd, waardoor veel beleggers elders op zoek waren naar rendement. Hoogrentende obligaties brengen meer risico met zich mee dan staatsobligaties, maar beleggers worden gedwongen dit risico te nemen dan met de volatiliteit van de aandelenmarkt om te gaan.

Belangrijkste leerpunten

• Hoogrentende obligatiefondsen beleggen in "junk" -obligaties - bedrijfsobligaties van lagere kredietkwaliteit met een hoger dan marktrendement.
• Beleggers streven naar hoogrentende obligaties om een ​​beter rendement te behalen dan laagrentende, maar veiligere, overheids- en hoog gewaardeerde bedrijven.
• Het bezit van hoogrentende obligaties brengt bijzondere risico's met zich mee die uniek zijn voor dit deel van de vastrentende markt. Zorg ervoor dat u het product of fonds begrijpt voordat u belegt.

Fidelity Capital & Income Fund (FAGIX)

Het Fidelity Capital & Income Fund, opgericht in 1977, belegt in zowel aandelen als schuldbewijzen, met een nadruk op schuldbewijzen van lagere kwaliteit. Het fonds richt zich ook op bedrijven die financiële problemen hebben. Het heeft $ 12, 36 miljard aan beheerd vermogen (AUM) vanaf oktober 2018.

Het betaalt een opbrengst van 4, 01%. De schuldbewijzen in de portefeuille van het fonds hebben een gemiddelde gewogen looptijd van 11, 4 jaar met een looptijd van 3, 75 jaar. Dit is een kortere duration, wat aangeeft dat de obligaties minder blootgesteld zijn aan het risico van een renteverhoging. Het fonds heeft een redelijke kostenratio van 0, 67% en heeft een gemiddeld tienjaarsrendement van 9, 96%.

De top 10-belangen van het Fidelity Capital & Income Fund omvatten vastrentende instrumenten van energiebedrijven, financiële ondernemingen en die in de technologiesector. Deze drie sectoren vormen 36, 57% van hun huidige bezit. Het vereist een initiële minimale investering van $ 2500.

Vanguard High Yield Corporate Fund Investor Shares (VWEHX)

Het Vanguard High Yield Corporate Fund richt zich op bedrijfsschuld met lagere ratings. De fondsbeheerder zoekt junk-obligaties van hogere kwaliteit. Vanguard stelt dat deze aanpak bedoeld is om consistente inkomsten te genereren, terwijl de standaardwaarden en het hoofdverlies worden geminimaliseerd. Het fonds heeft een hogere volatiliteit, dichter bij die van de aandelenmarkt.

Het fonds heeft een kostenratio van 0, 23%, wat 77% lager is dan de gemiddelde kostenratio van vergelijkbare fondsen. Het fonds heeft een nettovermogen van $ 23, 8 miljard met een rendement van 5, 74% vanaf oktober 2018. Er zijn 484 obligaties in de portefeuille, met een gemiddelde effectieve looptijd van 5, 4 jaar en een gemiddelde looptijd van 4, 2 jaar.

Het Vanguard High Yield Corporate Fund houdt 20, 1% van zijn vermogen in de communicatiesector, gevolgd door 12, 5% in energie en 12, 3% in niet-cyclische consumentenproducten. Ba2-obligaties houden het grootste deel van de portefeuille op 17, 2%, gevolgd door B1-obligaties op 16, 1%. Het vereist een minimale investering van $ 3.000.

BlackRock High Yield Bond Fund (BHYIX)

Het BlackRock High Yield Bond Fund, dat in 1988 begon te handelen, belegt in obligaties van niet-beleggingskwaliteit met een looptijd van 10 jaar of minder. Ten minste 80% van de activa wordt belegd in hoogrentende obligaties, waaronder converteerbare en beveiligde effecten. Het fonds heeft $ 15, 12 miljard aan AUM met een rendement van 5, 6% vanaf oktober 2018. De obligaties in het fonds zijn voor 77, 5% belegd in bedrijfsobligaties.

Ongeveer 42% van de participaties van het BlackRock High Yield Bond Fund heeft een rating van B, terwijl nog eens 18, 6% van zijn participaties een BB-rating heeft. Het fonds heeft meer dan 1500 belangen in zijn portefeuille met een kostenratio van 0, 62%. Het fonds verdeelt zijn opbrengsten maandelijks.

SPDR Barclays Capital High Yield Bond ETF (JNK)

ETF's die in hoogrenderende obligaties beleggen, kunnen geschikt zijn voor beleggers die de kostbare verkooplasten en minimale investeringsbedragen willen vermijden die doorgaans gepaard gaan met beleggen in beleggingsfondsen. Het fonds volgt de prestaties van de Barclays High Yield Very Liquid Index. Het fonds heeft een nettovermogen van $ 9, 62 miljard en betaalt een dividendrendement van 5, 56% vanaf oktober 2018.

De grootste sectorallocatie voor het fonds is de energiesector, met een weging van bijna 69%. Het fonds heeft een kostenratio van 0, 4% en betaalt een rendement van 5, 44%. Wat de kwaliteit van de participaties betreft, heeft ongeveer 40% van de participaties een rating van BB met 45% een rating van B. Ongeveer 35% van de obligaties heeft een looptijd van vijf tot zeven jaar, en ongeveer 30% van de obligaties heeft een looptijd van zeven tot tien jaar. jaar.

iShares iBoxx $ High Yield Corporate Bond ETF (HYG)

De iShares iBoxx $ High Yield Corporate Bond ETF is een andere hoogrenderende obligatie ETF die een brede blootstelling biedt aan Amerikaanse hoogrentende bedrijfsobligaties. Het heeft een nettovermogen van meer dan $ 14, 9 miljard en betaalt een rendement van ongeveer 5, 93% vanaf oktober 2018. Het fonds heeft 1.025 belangen en een kostenratio van 0, 49%.

Dit fonds heeft een relatief hoge bèta-ratio, wat aantoont dat het een grotere volatiliteit heeft dan sommige conservatievere obligatiefondsen. Het fonds is in 2007 begonnen met handelen.