Exponentieel voortschrijdend gemiddelde versus eenvoudig voortschrijdend gemiddelde begrijpen

Exponentieel voortschrijdend gemiddelde (EMA) en eenvoudig voortschrijdend gemiddelde (SMA) zijn vergelijkbaar omdat ze elk trends meten. De twee gemiddelden zijn ook vergelijkbaar omdat ze op dezelfde manier worden geïnterpreteerd en beide door technische handelaren vaak worden gebruikt om prijsschommelingen weg te werken.

Er zijn echter enkele verschillen tussen de twee metingen. Het primaire verschil tussen een EMA en een SMA is de gevoeligheid die iedereen vertoont voor veranderingen in de gegevens die bij de berekening zijn gebruikt.

SMA berekent het gemiddelde van prijsgegevens, terwijl EMA meer gewicht geeft aan de huidige gegevens. De nieuwste prijsgegevens hebben meer invloed op het voortschrijdend gemiddelde, terwijl oudere prijsgegevens minder impact hebben.

Meer in het bijzonder geeft het exponentiële voortschrijdende gemiddelde een hogere weging naar recente prijzen, terwijl het eenvoudige voortschrijdende gemiddelde een gelijke weging toekent aan alle waarden.

Exponentieel voortschrijdend gemiddelde

Aangezien EMA's een hogere weging hebben voor recente gegevens dan voor oudere gegevens, zijn ze reactiever op de laatste prijsveranderingen dan SMA's, waardoor de resultaten van EMA's sneller worden en wordt uitgelegd waarom de EMA het voorkeursgemiddelde is van veel handelaren.

Zoals in het onderstaande voorbeeld wordt getoond, is het voor handelaren met een kortetermijnperspectief mogelijk niet zo belangrijk welk gemiddelde wordt gebruikt, omdat het verschil tussen de twee gemiddelden meestal slechts een kwestie van cent is. Aan de andere kant moeten handelaren met een langetermijnperspectief meer rekening houden met het gemiddelde dat ze gebruiken, omdat de waarden met een paar dollar kunnen variëren, wat voldoende is voor een prijsverschil om uiteindelijk invloed te hebben op het gerealiseerde rendement, vooral wanneer u verhandelen van een grote hoeveelheid aandelen.

Zoals met alle technische indicatoren, is er geen enkel type gemiddelde dat een handelaar kan gebruiken om succes te garanderen.

Eenvoudig voortschrijdend gemiddelde

De SMA is het meest voorkomende type gemiddelde dat wordt gebruikt door technische analisten en wordt berekend door de som van een reeks prijzen te delen door het totale aantal prijzen dat in de reeks is gevonden. Een voortschrijdend gemiddelde over zeven perioden kan bijvoorbeeld worden berekend door de volgende zeven prijzen bij elkaar op te tellen en het resultaat te delen door zeven (het resultaat wordt ook wel een rekenkundig gemiddelde genoemd).

Voorbeeld
Gegeven de volgende reeks prijzen:
$ 10, $ 11, $ 12, $ 16, $ 17, $ 19, $ 20
De SMA-berekening zou er als volgt uitzien:
$ 10 + $ 11 + $ 12 + $ 16 + $ 17 + $ 19 + $ 20 = $ 105
7-periode SMA = $ 105/7 = 15

Voortschrijdende gemiddelden zijn fundamenteel voor veel technische analysestrategieën, maar succesvolle handelaren gebruiken een combinatie van technieken. De technische analysecursus van Investopedia laat u zien hoe u patronen, signalen en technische indicatoren kunt identificeren die het gedrag van aandelenkoersen stimuleren met meer dan vijf uur video op aanvraag, oefeningen en interactieve inhoud.

Belangrijkste leerpunten

• Het exponentieel voortschrijdend gemiddelde geeft een hogere weging aan recente prijzen.
• Het eenvoudige voortschrijdend gemiddelde kent een gelijke weging toe aan alle waarden.
• Zoals met alle technische indicatoren, is er geen enkel type gemiddelde dat een handelaar kan gebruiken om succes te garanderen.