3 ETP's om Buffett's Moat Advantage te spelen

De legendarische belegger Warren Buffett is van mening dat de bepalende factor bij het kiezen van een succesvolle investering de duurzaamheid is van het concurrentievoordeel of de 'slotgracht' van een bedrijf. Een economische slotgracht verwijst naar het vermogen van een bedrijf om een ​​concurrentievoordeel te behouden ten opzichte van zijn concurrenten om zijn winst en marktaandeel te beschermen.

Een bedrijf kan een gracht creëren door kostenvoordelen, een groottevoordeel, hoge schakelkosten te garanderen en unieke immateriële activa te bezitten, zoals patenten en merkherkenning. Apple Inc. (NASDAQ: AAPL) heeft bijvoorbeeld een economische gracht gecreëerd door zijn waargenomen kwaliteit en merkherkenning waardoor het bedrijf marktaandeel kon beschermen tegen concurrenten die goedkopere producten aanbieden. (Zie ook: Hoe kiest Warren Buffett zijn aandelen? )

Beleggers die de centrale pijler van de investeringsstrategie van Buffett willen omarmen, moeten deze drie op de beurs verhandelde producten (ETP's) overwegen die blootstelling bieden aan bedrijven met duurzame economische mogelijkheden. (Zie ook: De voordelen van Wide Moats .)

VanEck-vectoren Morningstar Wide Moat ETF (NYSEARCA: MOAT)

De VanEck vectoren Morningstar Wide Moat ETF, opgericht in 2012, heeft tot doel een vergelijkbaar rendement te bieden als de Morningstar Wide Moat Focus Index. Het fonds doet dit door minimaal 80% van zijn vermogen te beleggen in effecten die deel uitmaken van de onderliggende index. Deze effecten zijn bedrijven die volgens Morningstar Inc. een aanzienlijk concurrentievoordeel hebben dat wordt behaald door eigen activiteiten en activa, zoals patenten en hoge overstapkosten. Belangrijke aandelen in de ETF-portefeuille zijn onder meer Twenty-First Century Fox, Inc. Klasse A (NASDAQ: FOXA), Campbell Soup Company (NYSE: CPB), Amazon.com, Inc. (NASDAQ: AMZN) en Dominion Energy, Inc. ( NYSE: D). In totaal bevat de mand van het fonds 47 aandelen. (Zie ook: Amazon: 10 Secret's You Didn't Know. )

De VanEck Vectors Morningstar Wide Moat ETF heeft een beheerd vermogen (AUM) van $ 1, 41 miljard. De kostenratio van 0, 48% is hoger dan het gemiddelde van de 0, 33% -categorie. Vanaf juli 2018 heeft het fonds een jaar- en vijfjaarrendement van respectievelijk 13, 73% en 14, 05%. Year to date (YTD) heeft MOAT 2, 61% geretourneerd. Beleggers ontvangen ook een dividend van 1, 05%.

VanEck-vectoren Morningstar International Moat ETF (NYSEARCA: MOTI)

De VanEck Vectors Morningstar International Moat ETF werd in 2015 gelanceerd en wil de prestaties van de Morningstar Global ex-US Moat Focus Index volgen. De beheerder bereikt dit door het grootste deel van het vermogen van het fonds te beleggen in effecten die deel uitmaken van de referentie-index. Dit zijn voornamelijk internationale bedrijven die volgens Morningstar een concurrentievoordeel en een aantrekkelijke waardering hebben. De top drie van de ETF's Rolls-Royce Holdings PLC (OTC: RYCEF), Naturgy Energy Group SA (BCN: NTGY) en LINE Corporation (NYSE: LN) hebben een cumulatief gewicht van 6, 95%.

De VanEck-vectoren Morningstar International Moat ETF heeft een nettovermogen van $ 97, 79 miljoen en brengt beleggers een jaarlijkse beheervergoeding van 0, 56% in rekening. Hoewel het fonds een teleurstellend YTD-rendement heeft van -4, 48%, heeft het in de afgelopen 12 maanden vanaf juli 2018 3, 48% geretourneerd. De ETF betaalt een dividend van 2, 96%. (Zie voor meer informatie: De 5 beste dividenduitkerende ETF's .)

Elementen Morningstar Wide Moat Focus Total Return Index ETN (NYSEARCA: WMW)

De elementen Morningstar Wide Moat Focus Total Return Index ETN, gecreëerd in 2007, probeert het rendement van de Morningstar Wide Moat Focus Index te repliceren. Het doet dit door te beleggen in effecten die deel uitmaken van de gevolgde index. Dit omvat bedrijven met een grote kapitalisatie die hun concurrentievoordeel kunnen benutten. Toptoewijzingen zijn onder meer Twenty-First Century Fox Inc. Klasse A met 2, 92%, Eli Lilly and Company (NYSE: LLY) met 2, 90% en Biogen Inc. (NASDAQ: BIIB) met 2, 78%. De exchange-traded note (ETN) bevat in totaal 46 effecten. (Zie ook: Hoe 21st Century Fox zijn geld verdient. )

De Elements Morningstar Wide Moat Focus Total Return Index ETN is veel kleiner dan de eerste twee fondsen, met slechts $ 19, 87 miljoen aan AUM. Het heeft een relatief hoge kostenratio van 0, 75%, maar heeft beleggers beloond met sterke prestaties over een langere periode met een rendement over 10 jaar van 13, 47%, een rendement van vijf jaar van 12, 54% en een rendement van drie jaar van 14, 7%. De ETN heeft ook een indrukwekkend YTD-rendement van 6, 63%.