Formulier 1098: Definitie hypotheekrente
Formulier 1098 is een formulier dat is ingediend bij de Internal Revenue Service (IRS) met het bedrag aan rente en gerelateerde kosten die tijdens het belastingjaar op een hypotheek zijn betaald. Deze kosten kunnen worden gebruikt als aftrekkingen op een Amerikaanse inkomstenbelastingformulier, schema A, dat het belastbare inkomen en het totale aan de IRS verschuldigde bedrag vermindert.
Formulier 1098 wordt gebruikt om rentebetalingen door een natuurlijke persoon of een eenmanszaak te rapporteren aan de overheid voor belastingdoeleinden. Het formulier wordt uitgegeven door de kredietgever of andere entiteit die de rente ontvangt aan de kredietnemer die de informatie kan gebruiken om de betaalde rente af te trekken van zijn of haar belastbare inkomsten.
Wie kan formulier 1098 indienen: hypotheekrente?
Een hypotheek is een lening die wordt aangegaan om onroerend goed, meestal een huis, te kopen en te beveiligen. De lener is meestal verplicht om maandelijkse betalingen aan de kredietgever te doen; maandelijkse betalingen omvatten doorgaans de hoofdsom en de rente op de lening. De rentebetalingen op een hypotheek kunnen worden gedaan als belastingaftrek op de federale inkomstenbelastingaangifte van de kredietnemer op een formulier met de naam Hypotheekrente - formulier 1098. Een belastingaftrek helpt het belastbaar inkomen van een belastingbetaler te verminderen. Een belastingplichtige die in een bepaald belastingjaar $ 65.000 heeft verdiend en in aanmerking komt voor een belastingaftrek van $ 5.000, wordt bijvoorbeeld effectief belast op $ 60.000 ($ 65.000 - $ 5.000) in plaats van $ 65.000.
De hypotheekverstrekker is verplicht door de Internal Revenue Service (IRS) om dit formulier aan kredietnemers te verstrekken als het onroerend goed dat de hypotheek beveiligt, wordt beschouwd als onroerend goed, dat wil zeggen grond en alles dat is gebouwd op, gegroeid of gehecht aan het land. . De woning waarvoor de hypotheekrente wordt betaald, moet volgens IRS-normen zijn gekwalificeerd. De IRS definieert een huis als een ruimte met elementaire woonvoorzieningen, waaronder kookfaciliteiten, een badkamer en een slaapgedeelte. Voorbeelden hiervan zijn een huis, condominium, stacaravan, jacht, coöperatie, ranch en boot. Ook moet de hypotheek zelf gekwalificeerd zijn; gekwalificeerde hypotheken, volgens de IRS, omvatten eerste en tweede hypotheken, hypothecaire leningen en herfinancierde hypotheken.
Formulier 1098: Hypotheekrente meldt hoeveel een individuele of eenmanszaak tijdens het belastingjaar aan hypotheekrente heeft betaald.
Hoe formulier 1098 in te dienen: verklaring hypotheekrente
Een individuele of eenmanszaak met meer dan één hypotheek ontvangt van zijn of haar kredietinstelling meerdere 1098-formulieren met de totale betaalde rente voor elk onroerend goed. Hoewel de kredietgever Formulier 1098 aan alle eigenaren van onroerendgoedhypotheken kan verstrekken, komen alleen hypotheekhouders die ten minste $ 600 aan rentebetalingen hebben betaald in aanmerking voor de belastingaftrek. Dit betekent dat, hoewel de huiseigenaar meer dan $ 600 aan totale rente verdient op meerdere bezeten hypotheken, formulier 1098 niet zal worden ingediend voor een rentebetaling onder $ 600 op een enkele hypotheek.
Bijvoorbeeld, een persoon met twee huizen die $ 550 rente betaalt op de ene en $ 1.250 rente op de andere, heeft in totaal $ 1.800 rente betaald. Formulier 1098 wordt echter alleen ingediend om de rentebetaling voor de tweede woning te melden. De $ 550 rente op het eerste huis kan nog steeds worden ingediend met behulp van het formulier, maar dit is optioneel. Rentebetalingen door een trust, landgoed, bedrijf of partnerschap hoeven niet te worden ingediend.
Belastingplichtige die hypotheekrente aftrekt, moet zijn inhoudingen specificeren. Het totale bedrag van de in een jaar betaalde hypotheekrente kan worden afgetrokken op Schema A. Gespecificeerde aftrekkingen zijn alleen voordelig als hun totale waarde hoger is dan die van de standaardaftrek. In het belastingjaar 2018, bijvoorbeeld, kan een enkele huiseigenaar wiens gespecificeerde aftrekposten, inclusief hypotheekrentebetalingen, $ 10.500 zijn, beter af zijn standaardaftrek van $ 12.000 nemen in plaats daarvan (de IRS vereist een belastingbetaler om voor de ene of de andere methode te kiezen).
Een hypotheekhouder kan ook punten aftrekken die zijn betaald bij de aankoop van onroerend goed. Punten verwijzen naar vooraf betaalde rente of eenvoudig vooruitbetaalde rente op een woninglening om het tarief op de hypotheek van de leningverstrekkende instelling te verbeteren.
Belastingbetalers die papieren versies van hun belastingaangifte sturen, moeten hun formulier 1098 vergezellen van formulier 1096.
Andere versies van formulier 1098
Formulier 1098 is een van de vier formulieren met het nummer 1098 erop. Alle omgaan met inhoudingen. De drie andere versies van Form 1098 omvatten:
1. 1098-C
Details van de donaties van auto's, boten en vliegtuigen aan liefdadigheidsorganisaties, die de voertuigen aan de behoeftigen geven of ze verkopen tegen een onder de marktprijs. Formulier 1098-C wordt ingediend en gerapporteerd door de ontvangende organisatie en bevat de datum van donatie, type voertuig, voertuigidentificatienummer (VIN) en waarde van het voertuig.
2. 1098-E
Meldt de betaalde rente op gekwalificeerde studieleningen tijdens het belastingjaar. De betaalde rente kan worden afgetrokken door de belastingbetaler, die een formulier 1098-E ontvangt met details over de rente die dat jaar is betaald. Het formulier wordt verzonden door de leningverstrekkende instelling als ten minste $ 600 aan rente is betaald, hoewel de belastingbetaler nog steeds een formulier voor bedragen van minder dan $ 600 kan krijgen.
3. 1098-T
Biedt informatie over postsecundair collegegeld en gerelateerde vergoedingen gedurende het jaar. Formulier 1098-T is ingediend door de onderwijsinstelling en kan worden gebruikt om onderwijsgerelateerde belastingaftrek en kredieten te berekenen, zoals de American Opportunity Tax Credit (AOTC) en de Lifetime Learning Credit (LLC). Het formulier meldt ook alle beurzen en subsidies die via de school zijn ontvangen en die de toegestane aftrek of het krediet van de belastingbetaler kunnen verminderen.
Download formulier 1098: hypotheekrente
Hier is een link naar een downloadbaar formulier 1098.
Belangrijkste leerpunten
- Formulier 1098 wordt gebruikt om rentebetalingen door een natuurlijke persoon of een eenmanszaak te rapporteren aan de overheid voor belastingdoeleinden.
- Alleen hypotheekhouders die minimaal $ 600 aan rentebetalingen hebben betaald, komen in aanmerking voor de belastingaftrek.
- Formulier 1098 is een van de vier formulieren met het nummer 1098 erop.