Uw IRA-bijdrage of Roth-conversie opnieuw karakteriseren

Belastingbetalers die Roth-conversies en IRA-bijdragen opnieuw karakteriseren, staan ​​voor de ontmoedigende taak om de inkomsten (of verliezen) op het bedrag te berekenen als dergelijke diensten niet door hun IRA-beheerders worden geleverd. Een juiste berekening van de winst / verlies is net zo belangrijk als de herkarakterisatie zelf, en het niet opnemen van het juiste bedrag kan negatieve gevolgen hebben. Hier leggen we uitleg over herkarakterisaties uit en helpen u de mechanismen te begrijpen van het berekenen van inkomsten of verliezen op de bedragen die u opnieuw wilt karakteriseren.

Deadline opnieuw karakteriseren

De deadline voor het opnieuw karakteriseren van een Roth-conversie of IRA-bijdrage is uw deadline voor belastingaangifte plus extensies. Als u de belastingaangifte op tijd (meestal tegen 15 april) indient, ontvangt u een automatische verlenging van zes maanden, wat betekent dat uw deadline voor het opnieuw karakteriseren van een 2016-bijdrage 15 oktober 2017 is.

Roth-conversies opnieuw karakteriseren

Een persoon kan ervoor kiezen om een ​​Roth-conversie opnieuw te karakteriseren om een ​​paar redenen: de conversie is een mislukte of niet-subsidiabele conversie, de waarde van de activa is sinds de conversie in waarde gedaald, * of de persoon is eenvoudig van gedachten veranderd en wil niet langer bewaar de activa in een Roth IRA.

Wanneer activa worden geconverteerd, is het belastbare bedrag van de conversie de waarde op het moment dat het bedrag voor het eerst wordt geconverteerd, zelfs als de activa in waarde zijn gedaald. Als individuele geconverteerde activa bijvoorbeeld worden gewaardeerd op $ 100.000 en de activa in waarde daalden tot $ 50.000, moet de persoon belasting betalen op $ 100.000. Als gevolg hiervan kiezen veel personen ervoor om conversies die in waarde zijn gedaald opnieuw te karakteriseren, waardoor eventuele belastingverplichtingen in verband met de conversie worden verwijderd.

IRA-bijdragen opnieuw karakteriseren

Een persoon kan ervoor kiezen om een ​​IRA-bijdrage opnieuw te karakteriseren om de oorspronkelijke aanduiding te wijzigen. Een persoon die een traditionele IRA-bijdrage levert, kan bijvoorbeeld de bijdrage aan een Roth IRA opnieuw karakteriseren, waardoor de bijdrage aan een Roth IRA-bijdrage wordt gewijzigd of vice versa.

Het individu kan ervoor kiezen om een ​​traditionele IRA-bijdrage opnieuw te karakteriseren als hij of zij niet in aanmerking komt om een ​​aftrek voor de bijdrage te ontvangen en denkt dat het beter is om het als een Roth IRA-bijdrage te behandelen, waarvoor inkomsten belastingvrij worden opgebouwd.

Als alternatief kan een persoon een Roth IRA-bijdrage opnieuw karakteriseren voor een traditionele IRA-bijdrage om een ​​belastingaftrek voor het bedrag te claimen, of omdat hij of zij niet in aanmerking komt voor de Roth IRA-bijdrage. Natuurlijk kan het individu het bedrag opnieuw karakteriseren, simpelweg omdat hij of zij de andere IRA een betere financiële keuze vindt.

Hoe opnieuw te karakteriseren

Om een ​​conversie of bijdrage opnieuw te karakteriseren, moet u de activa verplaatsen van de IRA die de bijdrage (of conversie) als eerste heeft ontvangen naar de IRA waarin u de activa wilt behouden. Sommige financiële instellingen zullen de her-karakterisering verwerken door eenvoudig de IRA van het ene type naar het andere te veranderen. Neem contact op met uw IRA-bewaarder / trustee over de procedure en alle documentatie-eisen voor het verwerken van een her-karakterisering.

Berekening Recharacterization winst / verlies

De IRS biedt een speciale formule voor het berekenen van de inkomsten of verliezen op het bedrag dat opnieuw wordt gekenmerkt.

Hier is de formule:

Dit is wat elk van de variabelen aangeeft:

Netto inkomen = de inkomsten of het verlies van het bedrag dat opnieuw wordt gekenmerkt.
Contributie = het conversie- of contributiebedrag dat opnieuw wordt gekenmerkt.
Aangepast openingsbalans = de reële marktwaarde van de IRA aan het begin van de berekeningsperiode plus het bedrag van alle bijdragen of overdrachten (inclusief de bijdrage die opnieuw wordt gekarakteriseerd en eventuele andere herkarakterisaties) aan de IRA tijdens de berekeningsperiode.
Aangepast eindsaldo = De reële marktwaarde van de IRA aan het einde van de berekeningsperiode plus het bedrag van eventuele uitkeringen, overdrachten of herkarakterisaties van de IRA tijdens de berekeningsperiode.

De berekeningsperiode begint onmiddellijk voordat de bijdrage die opnieuw wordt gekenmerkt aan de IRA wordt gedaan en eindigt onmiddellijk voorafgaand aan het opnieuw kenmerken van de bijdrage. Als de IRA niet dagelijks wordt gewaardeerd, kan de meest recente beschikbare, eerlijke marktwaarde voorafgaand aan de bijdrage worden gebruikt als het begin van de periode, en de meest recente beschikbare, eerlijke markt voorafgaand aan de herkarakterisatie is de eindigende reële marktwaarde .

Stel bijvoorbeeld dat een IRA niet dagelijks wordt gewaardeerd en dat de eigenaar maandelijkse rekeningafschriften ontvangt. Als de eigenaar een bijdrage opnieuw karakteriseert in maart 2017 en de bijdrage plaatsvond in december 2016, zou hij of zij de eindejaarswaarde van november 2016 (uit de verklaring van november) gebruiken als beginperiode (marktwaarde) en de maand februari 2017- eindverklaring als de eindwaarde van de reële marktwaarde.

De volgende voorbeelden illustreren hoe u inkomsten / verlies kunt berekenen voor een bedrag dat opnieuw wordt gekenmerkt:

Rekenvoorbeeld 1
Jill heeft een bestaande Roth IRA met een saldo van $ 80.000. In november 2016 heeft Jill haar traditionele IRA, ter waarde van $ 160.000, omgezet in haar bestaande Roth IRA. In februari 2017 besluit Jill de conversie die in november 2016 plaatsvond opnieuw te karakteriseren in haar traditionele IRA. In februari 2017 wordt haar Roth IRA gewaardeerd op $ 225.000. Behalve de conversie van $ 160.000, werden geen andere bijdragen of overdrachten gecrediteerd aan de Roth IRA. Er hebben geen distributies plaatsgevonden van de Roth IRA. Jill moet inkomsten toevoegen die zijn gegenereerd op de $ 160.000 (of eventuele verliezen aftrekken) en het totaal opnieuw karakteriseren. Ze berekent de inkomsten als volgt:

Het nettoverlies van Jill bij de conversie van $ 160.000 is $ 10.000. Daarom moet ze niet meer of minder dan $ 150.000 ($ 160.000 - $ 10.000) opnieuw kenmerken.

Rekenvoorbeeld 2
Jack heeft op 1 december 2016 een bijdrage van $ 1.600 aan zijn traditionele IRA geleverd. Vóór de bijdrage was zijn traditionele IRA-saldo $ 4.800. Toen hij in april 2017 zijn belastingaangifte indiende, realiseerde Jack zich dat hij slechts $ 1.200 kon aftrekken van zijn belastingaangifte. Omdat hij de resterende $ 400 (van de $ 1.600) niet kon aftrekken, besloot Jack dat bedrag in een Roth IRA te plaatsen, waarin de inkomsten belastingvrij groeien - in tegenstelling tot de inkomsten in een traditionele IRA, die groeien op een belasting uitgestelde basis.

Om de $ 400 als een Roth IRA-bijdrage te behandelen, moet Jack het bedrag opnieuw karakteriseren naar zijn Roth IRA en eventuele inkomsten opnemen of verlies op de $ 400 aftrekken. De waarde van Jack's traditionele IRA wanneer hij de $ 400 in april opnieuw karakteriseert, is $ 7.600. Er werden geen andere bijdragen aan de IRA geleverd en er werden geen uitkeringen aan gedaan. Jack berekent de winst / het verlies als volgt:

De bijdrage van $ 400 verdiende $ 75 tijdens de berekeningsperiode. Jack moet daarom $ 475 ($ 400 + $ 75) opnieuw karakteriseren voor zijn Roth IRA. Voor belastingdoeleinden zal de $ 400 worden behandeld alsof hij vanaf het begin aan de Roth IRA is gemaakt.

De berekening voor volledige herkarakterisatie

Een berekening van inkomsten of verlies is alleen vereist als een gedeeltelijke herkarakterisatie wordt uitgevoerd. Met andere woorden, als de volledige IRA-balans opnieuw wordt gekenmerkt, is geen berekening vereist. Stel bijvoorbeeld dat u een nieuwe Roth IRA heeft opgericht en deze in december 2016 met $ 3.000 hebt gefinancierd. Tegen oktober 2017 verdiende de IRA $ 500, waardoor het saldo $ 3.500 bedroeg. Om een ​​aftrek voor de $ 3.000 te claimen, besluit u dat u het bedrag wilt behandelen als een traditionele IRA-bijdrage. Omdat de Roth IRA geen andere bijdragen heeft ontvangen of geen uitkeringen heeft gedaan en omdat de IRA geen saldo had vóór de bijdrage van $ 3.000, kunt u eenvoudig het volledige saldo opnieuw kenmerken aan de traditionele IRA. Dezelfde regel is van toepassing als een volledige conversie van een Roth-conversie wordt uitgevoerd en er geen andere distributies of overdrachten van of naar de account zijn gedaan.

Recharacterizations 'In-Kind'

Een herkarakterisatie kan 'in natura' worden gedaan, wat betekent dat het kan worden gedaan met effecten die op de rekening staan, niet alleen contant geld. De sleutel is ervoor te zorgen dat de effecten die opnieuw worden gekarakteriseerd, gelijk zijn aan de waarde van de herkarakterisatie.

Neem bijvoorbeeld aan dat in Voorbeeld 2 hierboven zijn bijdrage van $ 1.600 gebruikte om 100 aandelen Widgets & Budgets (W&B) aandelen te kopen. De rest van zijn IRA-saldo bestond uit contanten en beleggingsfondsen. Hoewel de $ 1.600 werd geïnvesteerd in W&B aandelen, hoeft Jack niet alleen aandelen van W&B aandelen opnieuw te karakteriseren. In plaats daarvan mag Jack één of een combinatie van W & B-aandelen, beleggingsfondsen of contanten gebruiken, op voorwaarde dat de waarde van de herkarakterisatie niet hoger is dan $ 475.

Formulieren voor belastingaangifte

Uw IRA-bewaarder rapporteert uw IRA-bijdragen (aan u en de IRS) op IRS-formulier 5498. Deze bijdrage wordt gerapporteerd, zelfs als deze later opnieuw wordt gekenmerkt, wat betekent dat als u uw bijdrage opnieuw karakteriseert, u twee Form 5498's ontvangt, één voor de initiële bijdrage en een seconde voor het bedrag dat bijgeschreven wordt op de andere IRA als re-karakterisering. U ontvangt ook één Formulier 1099-R voor de IRA die de bijdrage voor het eerst heeft ontvangen. Formulier 1099-R wordt gebruikt om uitkeringen van pensioenrekeningen te rapporteren. Uw bewaarder gebruikt een speciale code in vak 7 van het formulier 1099-R om aan te geven dat de transactie een herkarakterisatie is en daarom niet belastbaar is.

Gedeeltelijke herkarakterisaties moeten worden gerapporteerd op IRS-formulier 8606. Formulier 8606 wordt samen met uw belastingaangifte ingediend, maar u hoeft formulier 8606 niet in te dienen voor volledige herkarakterisaties.

(Soms krijgt u een 1099-R voor een transactie waarvan u dacht dat deze niet te rapporteren was. Ontdek wat u moet doen in het onverwachte 1099-R-formulier: wat te doen .)

Het komt neer op

Aangezien het niet berekenen en rapporteren van uw herkarakterisaties gevolgen kan hebben, moet u contact opnemen met een bevoegde belastingdeskundige voor hulp bij het maken van de keuzes die geschikt zijn voor u. Zorg er ook voor dat u uw herkarakterisatie-instructies voor de deadline bij uw Roth IRA-bewaarder indient.