Wat betekent het als mensen zeggen dat ze "de markt verslaan"?

"De markt verslaan" is een moeilijk te analyseren uitdrukking. Het kan worden gebruikt om naar twee verschillende situaties te verwijzen.

Beleggersportefeuille

Een belegger, portefeuillemanager, fonds of andere beleggingsspecialist levert een beter rendement op dan het marktgemiddelde. Het marktgemiddelde kan op vele manieren worden berekend, maar meestal is een benchmark - zoals de S&P 500 of de Dow Jones Industrial Average-index - een goede weergave van het marktgemiddelde. Als uw rendement hoger is dan het procentuele rendement van de gekozen benchmark, heeft u de markt verslagen.

Bedrijfswinsten

De winst, omzet of een andere waarderingsmaatstaf van een bedrijf is superieur aan die van andere bedrijven in zijn branche. Hoe weet je wanneer dit gebeurt? Nou, als een bedrijf de markt flink verslaat, zijn de financiële nieuwsbronnen meestal vrij goed in het vertellen. Als u echter zelf wilt weten, moet u uw rekenmachine uitbreken en wat informatie opvragen bij de bedrijven die u wilt meten. Veel financiële tijdschriften doen dit soort dingen regelmatig voor u - ze hebben een sectie met een titel als 'Industrieleiders'. We raden u niet aan afhankelijk te zijn van tijdschriften voor uw beleggingskeuzes, maar deze publicaties kunnen een goede plek zijn om te beginnen bij het zoeken naar bedrijven om te onderzoeken.

Adviseur inzicht

Nickolas Strain, CFP®, AIF®
Halbert Hargrove Global Advisors, LLC, Long Beach, CA

Deze uitdrukking is niet de meest accurate uitspraak in de wereld van beleggen omdat er zoveel verschillende markten zijn. De meeste mensen zullen de prestaties alleen vergelijken met de S&P 500, maar als u echt wilt weten hoe goed u het doet, is het beter om de effecten (aandelen, beleggingsfondsen, ETF's) te vergelijken met hoe ze presteren tegen een benchmark, de index die het beste overeenkomt met dezelfde activaklasse. Als u bijvoorbeeld een beleggingsfonds van opkomende markten in uw IRA heeft, moet u dat fonds vergelijken met een index van opkomende markten. U zou een beleggingsfonds van opkomende markten niet vergelijken met de S&P 500: ze delen geen van dezelfde aandelen, de beursgenoteerde bedrijven kampen vaak met verschillende risico's en kansen - en de economieën en politieke omstandigheden van hun land kunnen ook sterk variëren.