Wat Robo-adviseurs wel en niet kunnen doen voor beleggers

Robo-adviseurs kunnen tegenwoordig investeren en basisfuncties voor geldbeheer voor consumenten uitvoeren, tegen een fractie van de kosten die de meeste menselijke adviseurs in rekening brengen. Maar voor alles wat ze kunnen doen, hebben robo-adviseurs nog steeds hun beperkingen omdat er nog steeds een aantal functies zijn waarin ze mensen niet kunnen vervangen. Dus hier is een overzicht van wat robo-adviseurs op dit moment in hun ontwikkeling wel en niet voor u kunnen doen.

Wat Robo-adviseurs kunnen doen

Als het gaat om het nemen van logische financiële beslissingen en het uitvoeren van routinematige taken op het gebied van geldbeheer, zijn robo-adviseurs uitstekende hulpmiddelen die beleggers kunnen helpen op koers te blijven en hun initiële portefeuilleverdeling in de loop van de tijd te behouden. Ze kunnen gemakkelijk acties uitvoeren zoals het berekenen van de kostprijs van de dollar, het opnieuw in evenwicht brengen van de portefeuille en het innen van belastingverliezen, waarbij het programma verloren deelnemingen zal verkopen om de meerwaarden te compenseren die worden gegenereerd door de verkoop van gewaardeerde posities.

Dit soort algoritmische handel bestaat al meer dan een decennium, maar het kwam pas echt in de reguliere markt tot 2008, toen platforms zoals Betterment en WealthFront de arena betraden. Met deze robo's kunnen zelfs beginnende beleggers een portefeuille maken op basis van hun risicotolerantie, tijdshorizon en beleggingsdoelstellingen door eenvoudig een paar eenvoudige vragen van het programma te beantwoorden die vertellen wat ze met hun geld willen doen. Zodra ze deze informatie hebben, zal de robo-adviseur een groep investeringen selecteren die overeenkomen met deze informatie. De belegger kan de portefeuille vervolgens op elk gewenst moment volgen door in te loggen op zijn account.

De meeste robo-adviseurs zijn ontworpen om de moderne portefeuilletheorie te volgen, die risico en beloning in evenwicht brengt. En een van hun grootste voordelen is dat ze al deze functies tegen zeer economische kosten kunnen uitvoeren. De meeste programma's brengen slechts een fractie van een percentage in rekening voor hun diensten en zijn in sommige gevallen zelfs gratis, afhankelijk van factoren zoals het bedrag en de investering die investeerders op hun account zetten .. (Zie voor meer informatie: Robo-adviseurs en een Human Touch: Beter Samen? )

Rise of the Robo Advisors

Wat Robo-adviseurs niet kunnen

Robo-adviseurs hebben wel enkele beperkingen voor gebruikers, ondanks hun technologische verfijning. Natuurlijk is het meest kritieke element dat ze missen, menselijke interactie, en in sommige gevallen is er geen vervanging voor. Een robo-adviseur kan een portfolio maken op basis van de informatie die de klant in het programma invoert. Maar wat als de klant verlies lijdt en besluit de hele portefeuille te wijzigen op basis van die ene gebeurtenis? Dit is waar een menselijke adviseur de klant kan overtuigen om de koers in de huidige portefeuille te blijven volgen en niet uit het goede pad te gaan in hun totale investeringsplan.

En hoewel ze gepersonaliseerde portefeuilles kunnen maken, kunnen robo-adviseurs niet noodzakelijkerwijs gepersonaliseerd advies geven op basis van de voorkeuren of de levenssituatie van een belegger als ze die factoren niet in de service kunnen invoeren. En deze programma's zijn mogelijk ook niet in staat om bepaalde soorten beleggingen af ​​te schermen die indruisen tegen de overtuigingen van een klant, zoals alcohol- of tabaksvoorraden of voorraden fossiele brandstoffen. Robo-adviseurs kunnen meestal niet voelen wanneer een klant in de war is over wat hij wil, of is niet in staat om de vragen te beantwoorden die hij stelt omdat hij of zij niet zeker weet welk antwoord hij moet geven. Ze zijn uiteindelijk niet in staat om cliënten te beïnvloeden in hun beslissingen, zoals menselijke adviseurs wel en niet in staat zijn om slechte beslissingen of onzekerheid door de cliënt te herkennen of te betwisten.

Robo-adviseurs missen ook de mogelijkheid om complexe financiële planning te maken die estate planning, fiscale planning, pensioenplanning, verzekeringsbehoeften en algemene budgetterings- en besparingsdoelen combineert. Hoewel er computerprogramma's zijn die financiële planning kunnen bieden, vereisen ze over het algemeen nog steeds gegevensinvoer van een professional die precies weet hoe de cijfers moeten worden ingevoerd, zodat het programma de nodige berekeningen kan maken om een ​​nauwkeurig plan te produceren. Dit is over het algemeen niet mogelijk met robo-adviseurs, die alleen algemene beslissingen kunnen nemen met betrekking tot portefeuilleverdeling. Ze kunnen geen belasting of juridisch advies verstrekken en houden hun klanten ook niet op de hoogte van de nieuwste fiscale informatie of strategieën voor landgoedplanning. (Zie voor meer informatie: Voordelen en nadelen van het gebruik van een Robo-adviseur .)

Het komt neer op

Robo-adviseurs zullen in de loop van de tijd steeds geavanceerder blijven groeien, maar er zijn enkele aspecten van financiële planning die alleen mensen kunnen doen. Degenen die redelijk geïnformeerd zijn over investeringen en precies weten wat ze moeten doen, kunnen deze geautomatiseerde services in veel gevallen met vertrouwen gebruiken. Maar klanten die hulp nodig hebben om te bepalen wat hun beleggingsdoelstellingen zouden moeten zijn, of die behoefte hebben aan meer persoonlijk advies voor hun bredere financiële plannen, kunnen het verstandig zijn om nu een menselijke adviseur in te schakelen. (Zie voor meer informatie: Next frontier van Robo-adviseurs: 401 (k) plannen. )