6 aandelen klaar om verder te duiken temidden van handelsoorlogen

(Opmerking: de auteur van deze fundamentele analyse is financieel schrijver en portfoliomanager.)

Industriële aandelen hebben een moeilijk 2018. De Industrial Select Sector SPDR ETF (XLI) loopt drastisch achter op de bredere markt, daalt dit jaar met meer dan 3% en is nog steeds bijna 9% lager dan zijn hoogtepunten. Handelsspanningen tussen de VS, China en andere handelspartners hebben deze aandelen al naar beneden gedrukt, en nu zijn ze klaar om de komende weken nog verder te dalen op basis van een technische en fundamentele analyse.

De waarschijnlijke verliezers zijn Caterpillar Inc. (CAT), Deere & Co. (DE), Boeing Co. (BA), Honeywell International Inc. (HON), Emerson Electric Co. (EMR) en United Technologies Corp. (UTX).

XLI-gegevens door YCharts

Groep in beroering

De prijs van de industriële ETF is momenteel $ 73, 40, net boven kritieke technische ondersteuning en een essentiële technische uptrend op $ 72, 85. De technische opwaartse trend begon na de verkiezing van president Donald Trump in 2016 als onderdeel van de reflatiehandel. Nu loopt de ETF het risico die opwaartse trend te doorbreken, en dat kan heel slecht nieuws betekenen voor de ETF en de andere aandelen in de sector. Mocht de prijs onder de steun dalen, dan zou de ETF met ongeveer 5% meer kunnen dalen tot $ 69, 90, waardoor het totale verlies op bijna 13, 5% uitkomt ten opzichte van het hoogste punt in januari rond de $ 81.

Caterpillar wordt geconfronteerd met de grootste verliezen

Van de zes aandelen kan Caterpillar de meeste verliezen, met het potentieel om bijna 12% te dalen ten opzichte van de huidige prijs van $ 142, 50. De voorraad bevindt zich momenteel net boven de technische ondersteuning voor $ 140, 50. Aandelen hebben de technische ondersteuning al twee keer getest en een derde hertest is cruciaal. Mocht ondersteuning ondersteunen, dan kan dit een bullish omkeerpatroon creëren, een drievoudige bodem genoemd. Maar als ondersteuning niet wordt vastgehouden, kan het aandeel dalen tot bijna $ 125, 50 ten opzichte van de huidige prijs. Het zou een enorm verlies zijn van de piek begin januari van bijna 28% van de hoogtepunten rond $ 173.

Groei vertragen

HON Jaarlijkse EPS Schat gegevens van YCharts

Een deel van het probleem waarmee deze bedrijven worden geconfronteerd, is het vertragen van de groei, waarvan de winstgroei naar verwachting aanzienlijk zal vertragen in 2019. Honeywell, bijvoorbeeld, zal naar verwachting zijn winstgroei zien vertragen van ongeveer 13% in 2018 naar slechts 8, 9% in 2019, terwijl de omzetgroei zal naar verwachting vertragen van 6, 6% naar slechts 2, 5%.

Niet goedkoop

Sommige bedrijven zijn eigenlijk een beetje prijzig, zoals Emerson, met een winstverwachting van 19, 4 keer 2019 van $ 3, 64 per aandeel. Bij het aanpassen van de P / E-ratio voor de voorspelling van 13, 3% groei in 2019, is de PEG-ratio een verheven 1, 45.

Het tij lijkt te keren wat een van de populairste groepen op de aandelenmarkt was in 2017. Zelfs het wegnemen van handelsspanningen is misschien niet voldoende om de bearish trend om te keren, en stijgende spanningen dreigen deze te versnellen.

Michael Kramer is de oprichter van Mott Capital Management LLC, een geregistreerde beleggingsadviseur en de manager van de actief beheerde, langlopende thematische groeiportefeuille. Kramer koopt en houdt doorgaans aandelen aan voor een duur van drie tot vijf jaar. Klik hier voor Kramer's bio en zijn portefeuille. De gepresenteerde informatie is alleen voor educatieve doeleinden en is niet bedoeld om een ​​aanbieding of uitnodiging te doen voor de verkoop of aankoop van specifieke effecten, beleggingen of beleggingsstrategieën. Investeringen houden risico's in en zijn niet gegarandeerd, tenzij anders vermeld. Zorg ervoor dat u eerst een gekwalificeerde financieel adviseur en / of belastingdeskundige raadpleegt voordat u een strategie uitvoert die hierin wordt besproken. Op verzoek verstrekt de adviseur een lijst met alle aanbevelingen die de afgelopen twaalf maanden zijn gedaan. In het verleden behaalde resultaten zijn geen indicatie voor toekomstige prestaties.