Vermijd deze 8 veel voorkomende investeringsfouten

Het is de meesten van ons op een of ander moment overkomen: je bent op een cocktailparty en geniet van je drankje en hors d'oeuvres en "de blowhard" gebeurt op jouw manier. Je weet dat hij gaat opscheppen over zijn nieuwste 'gigantische prestatie'. Dit keer heeft hij een lange positie ingenomen in Widgets Plus.com, de nieuwste, beste online marketeer van huishoudelijke gadgets. Je komt erachter dat hij niets van het bedrijf weet, er nog steeds helemaal weg van is en er 25% van zijn portefeuille in heeft geïnvesteerd in de hoop dat hij zijn geld snel kan verdubbelen.

Ondanks je weerstand om hem te horen dreunen, begin je je comfortabel te voelen en zelfvoldaan te weten dat hij ten minste vier veelvoorkomende investeringsfouten heeft begaan en dat hij deze keer hopelijk zijn les leert. Naast de vier fouten die de inwoner blowhard heeft gemaakt, gaat dit artikel in op vier andere veel voorkomende fouten.

(Zie ook: Major Blunders in Portfolio Construction.)

# 1 De investering niet begrijpen

Een van 's werelds meest succesvolle beleggers, Warren Buffett, waarschuwt tegen beleggen in bedrijven die u niet begrijpt. Dit betekent dat u geen aandelen in bedrijven moet kopen als u de bedrijfsmodellen niet begrijpt. De beste manier om dit te voorkomen, is om een ​​gediversifieerde portefeuille van exchange-traded funds (ETF's) of beleggingsfondsen op te bouwen. Als u in afzonderlijke aandelen belegt, moet u elk bedrijf dat deze aandelen vertegenwoordigen goed begrijpen voordat u belegt.

# 2 Verliefd worden op een bedrijf

Te vaak, als we zien dat een bedrijf waarin we hebben geïnvesteerd het goed doet, is het gemakkelijk om er verliefd op te worden en te vergeten dat we de aandelen als investering hebben gekocht. Onthoud altijd dat je deze aandelen hebt gekocht om geld te verdienen. Als een van de basisprincipes die u ertoe hebben aangezet om in te kopen van het bedrijf is veranderd, kunt u overwegen de aandelen te verkopen. (Zie ook: Wat zijn de 'basisprincipes' van een aandeel?)

# 3 Gebrek aan geduld

Hoe vaak is de kracht van langzame en gestage vooruitgang onmiddellijk duidelijk geworden? Gewoonlijk komt langzaam en gestaag bovenaan - of het nu in de sportschool is, op school of in je carrière. Waarom verwachten we dan dat het anders is dan beleggen? Een langzame, gestage en gedisciplineerde aanpak zal op de lange termijn veel verder gaan dan op het laatste moment te spelen "Wees gegroet Mary". Verwachten dat onze portfolio's iets anders zullen doen dan waarvoor ze zijn ontworpen, is een recept voor een ramp. Dit betekent dat u uw verwachtingen realistisch moet houden met betrekking tot de lengte, tijd en groei die elk aandeel zal tegenkomen.

# 4 Te veel investeringsomzet

Omzet, of in en uit posities springen, is een andere terugkeermoordenaar. Tenzij u een institutionele belegger bent met het voordeel van lage commissietarieven, kunnen de transactiekosten u levend opeten - om nog maar te zwijgen van de kortetermijnbelastingtarieven en de alternatieve kosten van het mislopen van de langetermijnwinsten van goede investeringen.

# 5 Poging tot markttiming

Markttiming, de slechte neef van de omzet, doodt ook het rendement. Het is uiterst moeilijk om de markt succesvol te timen. Zelfs institutionele beleggers slagen er vaak niet in het te doen. Een bekend onderzoek, "Determinants Of Portfolio Performance" ( Financial Analysts Journal, 1986), uitgevoerd door Gary P. Brinson, L. Randolph Hood en Gilbert Beerbower, dekte het rendement van Amerikaanse pensioenfondsen af. Deze studie toonde aan dat gemiddeld bijna 94% van de variatie in rendement in de loop van de tijd werd verklaard door de beslissing over het beleggingsbeleid. In termen van leken geeft dit aan dat normaal gesproken het grootste deel van het rendement van een portefeuille kan worden verklaard door de beslissingen over de activaspreiding die u neemt, niet door timing of zelfs beveiligingsselectie.

# 6 Wachten om even te worden

Even komen is gewoon een andere manier om ervoor te zorgen dat je eventuele winst verliest. Dit betekent dat u wacht om een ​​verliezer te verkopen totdat deze teruggaat naar zijn oorspronkelijke kostenbasis. Behavioral finance noemt dit een 'cognitieve fout'. Door een verlies niet te realiseren, verliezen beleggers eigenlijk op twee manieren. Ten eerste vermijden ze de verkoop van een verliezer, die mogelijk blijft schuiven totdat deze waardeloos is. Ten tweede zijn er de alternatieve kosten van een beter gebruik voor die investeringsdollars. (Zie ook: Master Your Trading Mindtraps.)

# 7 Niet diversifiëren

Hoewel professionele beleggers mogelijk alfa (of een hoger rendement dan een benchmark) kunnen genereren door in enkele geconcentreerde posities te beleggen, zouden gewone beleggers dit niet moeten proberen. Blijf bij het principe van diversificatie. Denk eraan om bij het opbouwen van een ETF- of beleggingsfondsportefeuille een blootstelling aan alle belangrijke ruimtes toe te wijzen. Bij het opbouwen van een individuele aandelenportefeuille toewijzen aan alle belangrijke sectoren. Als algemene vuistregel moet u niet meer dan 5% tot 10% toewijzen aan een enkele investering.

# 8 Je emoties laten regeren

Misschien zijn de emoties die u noemt de grootste dader van beleggingsrendement. Het axioma dat angst en hebzucht de markt regeren, is waar. Laat je niet overvallen door angst of hebzucht. Focus op het grotere geheel. Rendementen op aandelenmarkten kunnen in een korter tijdsbestek wild afwijken, maar op lange termijn kunnen historische rendementen voor large-capaandelen gemiddeld 10% bedragen. Realiseer je dat het rendement van je portefeuille over een lange tijdshorizon niet veel moet afwijken van die gemiddelden. U kunt zelfs profiteren van de irrationele beslissingen van andere beleggers. (Zie ook: De financiële markten: wanneer angst en hebzucht het overnemen.)

Hoe deze fouten te voorkomen

Hieronder volgen enkele andere manieren om deze veelvoorkomende fouten te voorkomen en uw portfolio op koers te houden.

Ontwikkel een actieplan

Bepaal proactief waar u zich bevindt in de investeringslevenscyclus, wat uw doelen zijn en hoeveel u moet investeren om daar te komen. Als u zich hier niet gekwalificeerd voor voelt, zoek dan een gerenommeerde financiële planner. Vergeet niet waarom u uw geld investeert, en u zult worden geïnspireerd om meer te sparen en het wellicht gemakkelijker vinden om de juiste toewijzing voor uw portefeuille te bepalen. Temper je verwachtingen tot historische marktrendementen. Verwacht niet dat je portfolio je 's nachts rijk maakt. Een consistente, lange termijn beleggingsstrategie in de loop van de tijd is wat rijkdom zal opbouwen.

Zet uw plan op automatisch

Naarmate uw inkomen groeit, wilt u misschien meer toevoegen. Volg uw investeringen. Controleer aan het einde van elk jaar uw beleggingen en hun prestaties. Bepaal of uw equity-to-fixed-income ratio hetzelfde moet blijven of moet veranderen op basis van waar u zich bevindt.

Heb wat leuk geld

We worden allemaal verleid door de noodzaak om soms geld uit te geven. Het is de aard van de menselijke toestand. Dus in plaats van proberen ertegen te vechten, ga je ermee. Zet uw "leuke investeringsgeld" opzij. U moet dit bedrag beperken tot maximaal 5% van uw beleggingsportefeuille. Gebruik geen pensioengeld. Zoek altijd naar investeringen van een gerenommeerd financieel bedrijf. Omdat sommigen dit specifieke proces met gokken kunnen vergelijken, volgen dezelfde regels die u in dat streven zou volgen.

1. Beperk uw verliezen tot uw opdrachtgever (verkoop bijvoorbeeld geen oproepen op aandelen waarvan u niet de eigenaar bent).
2. Wees bereid om 100% van uw investering te verliezen.
3. Kies en houd je aan een vooraf bepaalde limiet om te bepalen wanneer je wegloopt.

Het komt neer op

Fouten maken deel uit van het beleggingsproces. Als je weet wat ze zijn, wanneer je ze begaat en hoe je ze kunt vermijden, zul je als belegger slagen. Om te voorkomen dat bovenstaande fouten worden begaan, ontwikkel een doordacht, systematisch plan en houd je eraan. Als je iets wilds moet doen, reserveer dan wat leuk geld dat je volledig wilt verliezen. Volg deze richtlijnen en u bent goed op weg om een ​​portefeuille op te bouwen die op de lange termijn veel rendement oplevert.