Envelop
Enveloppen zijn technische indicatoren die doorgaans worden uitgezet over een prijsgrafiek met boven- en ondergrenzen. Het meest voorkomende voorbeeld van een envelop is een envelop met een voortschrijdend gemiddelde, die wordt gemaakt met behulp van twee voortschrijdende gemiddelden die de bovenste en onderste prijsklasse bepalen. Enveloppen worden vaak gebruikt om handelaren en beleggers te helpen bij het identificeren van extreme overbought- en doorverkochte voorwaarden, evenals handelsbereiken.
Belangrijkste leerpunten
- In technische analyse verwijst een envelop naar trendlijnen die zowel boven als onder de huidige prijs zijn uitgezet.
- De bovenste en onderste banden van een envelop worden meestal gegenereerd door een eenvoudig voortschrijdend gemiddelde en een vooraf bepaalde afstand boven en onder het voortschrijdend gemiddelde, maar kunnen worden gemaakt met een willekeurig aantal andere technieken.
- Veel handelaren reageren op een verkoopsignaal wanneer de prijs de bovenste band bereikt of overschrijdt en een koopsignaal wanneer de prijs de onderste band van een envelopkanaal bereikt of overschrijdt.
Hoe enveloppen werken
Handelaren kunnen enveloppen op veel verschillende manieren interpreteren, maar de meeste gebruiken ze om handelsbereiken te definiëren. Wanneer de prijs de bovengrens bereikt, wordt het effect als overbought beschouwd en wordt een verkoopsignaal gegenereerd. Omgekeerd, wanneer de prijs de ondergrens bereikt, wordt het effect beschouwd als oververkocht en wordt een koopsignaal gegenereerd. Deze strategieën zijn gebaseerd op mean reversion principes.
De boven- en ondergrenzen worden typisch zodanig gedefinieerd dat de prijs de neiging heeft binnen de boven- en ondergrenzen te blijven tijdens normale omstandigheden. Voor een volatiel effect kunnen handelaars hogere percentages gebruiken bij het maken van de envelop om whipsaw-handelssignalen te voorkomen. Ondertussen kunnen minder volatiele effecten lagere percentages noodzakelijk maken om een voldoende aantal handelssignalen te creëren.
Enveloppen worden vaak gebruikt in combinatie met andere vormen van technische analyse om de kansen op succes te vergroten. Handelaren kunnen bijvoorbeeld potentiële kansen identificeren wanneer de prijs buiten de envelop beweegt en vervolgens naar grafiekpatronen of volumemetingen kijken om te bepalen wanneer een omslagpunt gaat optreden. Effecten kunnen immers voor langere tijd tegen overbought of doorverkochte voorwaarden worden verhandeld.
Voorbeeld van een envelop
Enveloppen met voortschrijdend gemiddelde zijn het meest voorkomende type envelopindicator. Gebruikmakend van een eenvoudig of exponentieel voortschrijdend gemiddelde, wordt een envelop gecreëerd door een vast percentage te definiëren om boven- en ondergrenzen te creëren.
Laten we eens kijken naar een vijf procent eenvoudige voortschrijdend gemiddelde envelop voor de S&P 500 SPDR (SPY):
De berekeningen voor deze envelop zijn:
Bovengrens = SMA50 + SMA50 ∗ 0, 05 Lagere grens = SMA50 − SMA50 ∗ 0, 05 Middenpunt = SMA50 waar: SMA50 = 50 dagen Eenvoudig voortschrijdend gemiddelde \ begin {uitgelijnd} & \ text {Bovengrens} = \ tekst {SMA} _ {50 } + \ text {SMA} _ {50} * 0.05 \\ & \ text {Lower Bound} = \ text {SMA} _ {50} - \ text {SMA} _ {50} * 0.05 \\ & \ text { Midpoint} = \ text {SMA} _ {50} \\ \\ \ textbf {where:} & \\ & \ text {SMA} _ {50} = \ text {50-dagen Simple Moving Average} \\ \ end {uitgelijnd} waar: Bovengrens = SMA50 + SMA50 ∗ 0, 05 Lagere grens = SMA50 −SMA50 ∗ 0, 05 Middenpunt = SMA50 SMA50 = 50-daags eenvoudig voortschrijdend gemiddelde
Traders hebben mogelijk een shortpositie in het beursgenoteerde fonds ingenomen wanneer de koers de bovengrens overschreed en een longpositie wanneer de koers onder de ondergrens kwam. In deze gevallen zou de handelaar in de volgende perioden van de omkering naar het gemiddelde hebben geprofiteerd. Traders kunnen stop-loss-punten instellen op een vast percentage voorbij de boven- en ondergrens, terwijl take-profit-punten vaak op de middelpuntlijn worden ingesteld.
Zie voor meer informatie: voortschrijdend gemiddelde enveloppen: een populair handelsinstrument
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.