Gestructureerde fondsen gedefinieerd
Gestructureerde fondsen zijn een soort fonds dat zowel aandelen- als vastrentende producten combineert om beleggers een mate van kapitaalbescherming en kapitaalgroei te bieden. Deze fondsen beleggen doorgaans het grootste deel van de portefeuille in vastrentende effecten om het fonds kapitaalbescherming te bieden, vaak met terugbetaling van de hoofdsom en de toegevoegde winst van rentebetalingen. Gestructureerde fondsen gebruiken ook opties, futures en andere derivaten, vaak gekoppeld aan marktindexen, om blootstelling aan kapitaalgroei te bieden.
Gestructureerde fondsen opsplitsen
Gestructureerde fondsen zijn beheerde portefeuilles die op verschillende manieren aan marktinvesteerders worden aangeboden. Ze zijn een vorm van gestructureerd product dat algemeen beschikbaar is voor particuliere beleggers.
Deze producten zijn aantrekkelijk voor beleggers die op zoek zijn naar conservatieve beleggingen met neerwaartse bescherming en die ook winst willen zien van opwaartse bewegingen op de markten. Exacte producten en garanties variëren afhankelijk van het fonds. Het is gebruikelijk dat beleggers deze fondsen identificeren via hun brokerageplatform. Ze kunnen samen met geldmarktfondsen worden geadverteerd of als optie bij complexere bankproducten worden opgenomen. Deze fondsen kunnen depositocertificaten gebruiken als het vastrentende gedeelte van de belegging.
Gestructureerde fondsen beleggen in zowel vastrentende beleggingen als derivaten. Ze zijn vaak gekoppeld aan marktindexen. Ze bieden doorgaans geen liquiditeit en moeten gedurende een bepaalde periode worden bewaard. Het grootste deel van het fonds is belegd in verschillende soorten vastrentende effecten, waardoor beleggers een langetermijnhoudingsperiode nodig hebben. Het resterende deel integreert de marktgebonden component door het gebruik van derivaten. Ongeveer 20% van de activa in gestructureerde fondsen worden belegd in swaps, opties, futures en andere derivaten die gekoppeld zijn aan het rendement van een marktindex. Dit deel van het fonds streeft naar een hoger rendement voor beleggers.
Gestructureerde fondsen kunnen een goede investering zijn voor beleggers die op zoek zijn naar kapitaalbehoud op lange termijn met opwaarts potentieel. Ze kunnen rendementen bieden die verder gaan dan standaard geldmarktfondsen en hoogrentende spaarrekeningen.
Over het algemeen zullen gestructureerde fondsen een deel van de totale investering garanderen. Als een S&P 500-fonds bijvoorbeeld 80% van zijn hoofdsom beschermt, betekent dit dat het 80% van zijn fondsen zal beleggen in vastrentende producten met een kleine kans om onder de hoofdsom te komen. De rest van het fonds is belegd in derivaten die zijn blootgesteld aan de S&P 500-index. De belegger wint bij het vorderen van de S&P 500 en kan verliezen ervaren wanneer deze daalt, maar het fonds zal niet onder de 80% van zijn startwaarde dalen.
Gestructureerd Fonds Beleggen
Fidelity biedt beleggers de mogelijkheid om via haar platform in gestructureerde fondsen te beleggen. Het biedt fondsen gekoppeld aan de Euro STOXX 50 Index, S&P 500 Index, S&P 500 Low Volatility High Dividend Index en de Dow Jones Industrial Average.
Goldman Sachs is de primaire emittent van de portefeuille met gestructureerde fondsen gekoppeld aan het industriële gemiddelde van Dow Jones. Het fonds belegt het grootste deel van de portefeuille in depositocertificaten. Het gebruikt een cap rate van 50% tot 58% voor het rendement van de Dow Jones Industrial Average.
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.