3 Digitale platforms FA's moeten op hun radar blijven

De opkomst van digitaal advies verstoort de relatie tussen klanten en de financiële advieswereld als nooit tevoren; kwamen voor het eerst direct-to-client virtuele adviseurplatforms in de vorm van roboadvisers zoals die aangeboden door Betterment en Wealthfront. Een business-to-business (B2B) versie opgedoken die dezelfde virtuele advieservaring biedt, maar met een financieel adviseur als tussenpersoon. Roboadvisers zijn ontworpen om rechtstreeks met consumenten te communiceren en goedkoop investeringsadvies te geven, terwijl de “hybride” adviseur de mogelijkheid biedt voor consumenten om virtueel te communiceren met toegang tot een menselijke adviseur voor persoonlijke begeleiding.

Hoewel de roboadvice-markt tot nu toe slechts een kleine fractie is van de multi-triljoen dollar adviesmarkt, heeft de snelheid waarmee het groeit traditionele financiële adviseurs die op zoek zijn naar manieren om te profiteren van de trend. In de afgelopen jaren hebben verschillende financiële technologiebedrijven digitale platforms geïntroduceerd voor financiële adviseurs die willen inspelen op de groeiende vraag naar digitaal advies.

Belangrijkste leerpunten

• Roboadvisors hebben het gezicht van financieel advies voor individuele beleggers veranderd.
• Dit zijn geautomatiseerde, alleen digitale, investeringsplatforms die ultra-lage kosten en lage startminima bieden.
• Hoewel traditionele adviseurs misschien bang zijn voor de intrede van deze algoritmische platforms, hebben velen van hen op B2B-adviseurs gerichte versies gemaakt voor traditionele adviseurs om hun eigen klanten te bedienen.
• Hier kijken we naar slechts enkele van deze nieuwe digitale tools die traditionele adviseurs kunnen gebruiken om een ​​voorsprong te krijgen in deze snel bewegende technologische wapenwedloop.

Retail versus professionele Roboadvisor-platforms

Het primaire verschil tussen de twee versies van roboadvisors - dat wil zeggen die welke rechtstreeks op individuele beleggers zijn gericht versus die welke op professionele adviseurs zijn gericht - is hoe de klanten omgaan met het platform. Met de retail direct-to-client-versies werken klanten uitsluitend met een roboadviser met weinig of geen menselijk contact.

Met de op adviseurs gerichte B2B-versies kunnen klanten het grootste deel van hun planning en investeringen uitvoeren op een digitaal platform, maar hebben ze ook toegang tot een traditionele financiële adviseur die indien nodig meer gepersonaliseerde financiële begeleiding kan bieden. In de meeste gevallen kunnen de platforms van het merk Adviseur worden voorzien, wat voor klanten een op maat gemaakte applicatie lijkt. Klanten komen binnen via hun eigen portaal, waar ze toegang hebben tot hulpmiddelen voor risicobeoordeling en portfoliomodellering. Portfolio management tools zijn onder meer geautomatiseerde handel, herbalancering, fiscale verliezen en geautomatiseerde administratie.

Volgens Fidelity-onderzoek zijn al meer dan 100 bedrijven de digitale adviesruimte binnengekomen, maar slechts een paar hebben een B2B-versie voor financiële adviseurs uitgebracht. Tot dusverre zijn drie bedrijven naar voren gekomen als de marktleiders op dit gebied, maar er zijn er nog meer die een product gereedmaken voor lancering en proberen om marktaandeel te veroveren.

Verbetering

Betterment is al een gevestigde leider in de direct-to-consumer ruimte die concurreert met Intelligent Portfolio's Wealthfront, Acorns en Schwab voor de toppositie. Vanaf medio 2019 had het bedrijf $ 16, 5 miljard aan beheerd vermogen (AUM) voor meer dan 400.000 klanten.

Betterment introduceerde zijn institutionele versie in 2015. Het biedt een breed scala aan gediversifieerde portefeuilles bestaande uit low-cost exchange-traded funds (ETF's). Alle portefeuilles worden beheerd via wrap-accounts, dus de beheerkosten omvatten alle handels- en transactiekosten. Verbetering brengt financiële adviseurs 0, 15% tot 0, 35% in rekening voor beheerde activa. Er zijn geen accountminima, maar accounts met $ 50.000 of meer hebben toegang tot automatische belastingverrekening.

Schwab institutionele intelligente portefeuilles

Er werd aangenomen dat wanneer Schwab de roboadvisor-ruimte betrad, dit een game-wisselaar zou zijn. Inderdaad, Schwab's direct-to-consumer platform, Intelligent Portfolio's, reed in de jaren sinds het beschikbaar was naar de top, en nu zijn institutionele Intelligente Portfolio's op tempo om Betterment in te halen.

Het grote voordeel van Schwab ten opzichte van concurrerende platforms is de beschikbaarheid van 14 eigen ETF's die de kosten laag houden. Advisor-klanten kunnen ook aangepaste portefeuilles samenstellen met behulp van meer dan 450 ETF's uit 28 activaklassen. Omdat het wit is gelabeld, kunnen adviseurs zelf de merknaam gebruiken met hun eigen logo en contactgegevens.

Adviseurs met meer dan $ 100 miljoen in AUM met Schwab hebben gratis toegang tot het platform. De vergoeding is slechts 0, 10% voor adviseurs met minder dan $ 100 miljoen AUM. Alle accounts hebben toegang tot geautomatiseerde portfoliobewaking en -herverdeling, en accounts met minimaal $ 50.000 hebben toegang tot geautomatiseerde belastingverrekening. Het accountminimum is $ 5.000.

Trizic Accelerator

Het in San Francisco gevestigde Trizic is een serieuze speler op het gebied van digitale platforms. Met de Accelerator-software kunnen adviseurs hun klanten een authentieke digitale ervaring bieden en tegelijkertijd complete backroom-ondersteuning voor adviseurs bieden. Het biedt een white-label interface waarmee adviseurs het kunnen aanpassen met hun eigen logo en thema.

Trizic heeft een breed scala aan effecten, beleggingsfondsen en ETF's waarmee adviseurs aangepaste modelportefeuilles voor hun klanten kunnen maken. Hoewel Trizic een licentieovereenkomst heeft gesloten met TD Ameritrade om Accelerator beschikbaar te stellen aan zijn adviseurs, kunnen klanten van Trizic-adviseurs het platform koppelen aan hun eigen bewaarder. Klanten hebben toegang tot geautomatiseerde handels- en herbalancering, flexibele modelgebaseerde portfolioconstructie en fiscaal geoptimaliseerd portfoliobeheer. Adviseurskosten variëren van 0, 10% voor activa onder $ 10.000 tot zo laag als 0, 05% voor activa van meer dan $ 100.000.