4 manieren Trump, GOP Proberen om studentenleningen te veranderen

Proberen de ontwikkelingen in de wereld van studieleningen te volgen kan tegenwoordig een duizelingwekkende ervaring zijn. Dat komt omdat de regering Trump, evenals een GOP-bestuurde wetgever, een hele reeks gewaagde stappen heeft voorgesteld om de industrie op zijn kop te zetten en de macht van toezichthouders te verzwakken.

Sommige van die ideeën spelen zich al af. Onder secretaris Betsy DeVos heeft het Amerikaanse ministerie van Onderwijs de beperkingen op for-profit hogescholen, die een hoger dan gemiddeld standaardpercentage hebben, opgeheven en geprobeerd het vermogen van staten om federale leningen te reguleren te beperken. De afdeling heeft zelfs gewerkt aan het overspannen van toezicht op federale leningen door het Consumer Financial Protection Bureau, een stap die ertoe heeft bijgedragen het ontslag van CFPB-studioleningen Ombudsman Seth Frotman in augustus 2018 te forceren.

GOP-wetgevers hebben met succes ook meer concrete veranderingen doorgevoerd. Onder hen: een belastingaanslag die een einde maakte aan de aftrek van het collegegeld voor studenten die hun belastingaangifte specificeren (hoewel de rekening de Amerikaanse Opportunity Tax Credit handhaafde).

Het lot van verschillende andere potentiële veranderingen hangt echter nog steeds in de lucht. Hier volgen enkele van de voorstellen die leners in de nabije toekomst zouden kunnen zien.

Minder terugbetalingsopties voor leningen

Studenten met federale leningen, die het leeuwendeel van de markt uitmaken, hebben momenteel acht verschillende terugbetalingsopties. Ze kunnen ervoor kiezen om vaste betalingen te doen gedurende de looptijd van de lening, hun betalingen stapsgewijs te verhogen met een 'graduated'-plan of een inkomensgestuurde optie te kiezen.

De Trump-administratie wil het aantal op inkomsten gebaseerde aflossingsplannen beperken tot slechts één, een beweging die volgens haar het besluitvormingsproces voor leners minder ingewikkeld maakt. Het voorstel zou de maandelijkse betalingen beperken tot 12, 5% van het discretionaire inkomen en de niet-gegradueerde schulden na 15 jaar (of 30 jaar voor afgestudeerde studenten) vergeven. Momenteel worden deze leningen niet 20 tot 25 jaar vergeven, afhankelijk van de terugbetalingsoptie die u selecteert. (Zie hoe de schuldenlast van studenten met pensioen gaat .)

Een einde aan leningsubsidies

De wet die grotendeels ons post-secundair onderwijssysteem vormgeeft, de Higher Education Act van 1965, is in meer dan tien jaar niet vernieuwd. Een groep GOP-congresleden probeert het te vervangen door de Wet Promoting Real Opportunity, Success and Prosperity through Education (PROSPER), die belangrijke implicaties zou hebben voor studenten en leners.

Het zou de huidige FAFSA vereenvoudigen, bijvoorbeeld het formulier voor financiële steun dat velen als onnodig ingewikkeld beschouwen. En het zou de verschillende op behoeften gebaseerde federale subsidieopties consolideren in één enkel programma - zij het met minder totale dollars.

Het wetsvoorstel zou ook een einde maken aan de praktijk van het betalen van de rente op leningen terwijl studenten nog steeds lessen volgen. Dat is een voordeel dat ontvangers van "gesubsidieerde" federale leningen tot nu toe hebben genoten. Maar als PROSPER de wet van het land wordt, zouden alle leningen worden gesubsidieerd. Dit betekent dat alle studenten rente op leningen verschuldigd zijn terwijl ze nog aan de universiteit zijn in plaats van te kunnen wachten tot daarna om ze terug te betalen. (Zie: Federal Direct Loans: gesubsidieerd versus niet-gesubsidieerd voor meer informatie.)

Gestroomlijnde federale leningen

De PROSPER-wet, in zijn huidige vorm, bevat ook een bepaling die alle federale leningsprogramma's voor undergrads, grads en ouders samenvoegt tot één programma vanaf 1 juli 2019. De Republikeinse sponsors beweren opnieuw dat dit helpt de leenproces.

Maar gezien de leningslimieten die de rekening oplegt, is het moeilijk om het niet te zien als een stap om de rol van de federale overheid in de markt voor studentenleningen te verminderen. Onder de Federal ONE Loan zouden afhankelijke studenten tijdens hun leven niet meer dan $ 39.000 aan federale leningen kunnen afsluiten. Niet-gegradueerden die door hun ouders niet als afhankelijk worden beschouwd, zouden een limiet van $ 60, 250 krijgen, en ouders zelf zouden worden beperkt tot een levenslange maximale lening van $ 56, 250 per kind.

Als het wordt goedgekeurd, kan dat minder welvarende gezinnen dwingen om de kloof te dichten met particuliere studieleningen, die, in tegenstelling tot de federale leningen, afhangen van de kredietwaardigheid van de aanvrager. Degenen met slecht krediet kunnen het moeilijk vinden om de financiering te krijgen die ze nodig hebben, of kunnen uiteindelijk aanzienlijk hogere rentetarieven betalen dan ze zouden krijgen met een federale lening.

Eliminatie van vergeving van leningen

Voor sommige diploma's is werken voor de overheid of een non-profit na de universiteit een manier om iets goeds te doen voor de samenleving - zelfs als het betekent dat het een substantiële loonsverlaging inhoudt. Sinds 2007 is de Public Student Loan Forgiveness (PSLF) programma heeft die beslissing een beetje eenvoudiger gemaakt. (Zie ook Vergeving van studieleningen: hoe werkt het? )

PSLF elimineert het saldo op je studielening als je in een van deze sectoren werkt, als je eenmaal 120 maandelijkse betalingen op schema hebt gedaan. Het programma was geweldig voor het relatief kleine aantal leners dat in aanmerking komt, maar het is duur voor de federale overheid .

In maart keurde het Congres een bestedingsfactuur goed die $ 350 miljoen naar het programma voor vergeving van leningen leidde. Maar de oprichting van een ONE Loan-programma zou PSLF effectief doden voor nieuwe leners. Dit zou Uncle Sam op kosten besparen, maar voorstanders van PSLF zeggen dat het beëindigen ervan toekomstige afgestudeerden zou ontmoedigen om in de publieke sector te dienen.

Het komt neer op

De tussentijdse verkiezingen zullen ongetwijfeld grote gevolgen hebben voor een willekeurig aantal beleidsonderdelen. Studieleningen zijn geen uitzondering. Als de GOP in staat is de controle over beide huizen van het Congres te behouden, heeft het een veel betere kans om veranderingen in te leiden die de leningopties vereenvoudigen, maar ook de rol van de overheid in de financiering van het college verminderen. (Zie onze tutorial: Alles over studieleningen.)