Life Estate versus onherroepelijk vertrouwen: wat is het verschil?

Of u nu uw nalatenschap voorbereidt om door te geven aan geliefden of een ouder in dat proces helpt te begeleiden, nalatenschapswetgeving kan lastig en onbekend terrein zijn. Een van de belangrijkste aspecten van landgoedvoorbereidingen is uitzoeken wat te doen met iemands huis en onroerend goed.

Ervoor zorgen dat onroerend goed op het juiste moment wordt overgedragen aan de juiste partij, is een belangrijk aspect van landgoedplanning. Een Life Estate en een onherroepelijk vertrouwen zijn twee verschillende methoden om dit aan te pakken, elk met zijn eigen voor- en nadelen.

Belangrijkste leerpunten

• Life estate's en onherroepelijke trusts worden gebruikt in estate planning.
• Het overdragen van grote activa, zoals een huis, naar een levensland of onherroepelijk vertrouwen kan een individu helpen kwalificeren voor Medicaid.
• Life landgoederen splitsen eigendom tussen de gever en ontvanger.
• Een onherroepelijk vertrouwen stelt een individu in staat om een ​​deel van een actief weg te geven.

Life Estate

Een levensgoed, wanneer het wordt gebruikt als geschenk, splitst eigendom tussen de gever en ontvanger. Veel ouders hebben een levensland opgezet om hun vermogen te verminderen om in aanmerking te komen voor Medicaid. Hoewel de ouder nog steeds enige interesse in het onroerend goed behoudt, telt Medicaid het niet als een actief. Een life estate duurt voor de levensduur van de maker. Het verbiedt de verkoop van de activa zonder toestemming van de begunstigden. Een ouder kan bijvoorbeeld geen huis verkopen zonder toestemming van zijn kinderen als zijn kinderen begunstigden zijn op het landgoed.

Onherroepelijk vertrouwen

Als u probeert in aanmerking te komen voor Medicaid en bang bent dat uw huis u zal diskwalificeren, overweeg dan een onherroepelijk vertrouwen te krijgen. Als een man en vrouw bijvoorbeeld allebei een huis bezitten, kan de man zijn deel overdragen aan zijn vrouw. Zijn Medicaid in aanmerking komt niet voor het huis.

Er moet echter een kloof van vijf jaar zijn tussen het creëren van het vertrouwen en de toepassing voor Medicaid. Anders worden deze fondsen geteld als onderdeel van bestaande activa bij het bepalen van de geschiktheid van Medicaid. Dit betekent dat u niet kort voordat u Medicaid aanvraagt, een onherroepelijk vertrouwen kunt beginnen als u die voordelen wilt ontvangen. Een van de nadelen van een onherroepelijk vertrouwen is dat de stichter van het vertrouwen afstand doet van alle rechten die hij op het huis heeft. De begunstigde van de trust kan de woning echter niet verkopen tenzij ze ook als trustee worden genoemd. Zodra een onherroepelijk vertrouwen is gecreëerd, kan de trustee de controle over het vertrouwen niet terugnemen.

Belangrijkste verschillen

CFP Johanna Turner van Milestones Financial Planning LLC zei dat het belangrijk is om te onthouden dat een levensland en een onherroepelijk vertrouwen niet noodzakelijkerwijs een scenario zijn. "Je kunt iets in een onherroepelijk vertrouwen plaatsen (zoals een woning) en een levensgoed behouden", zei ze. “U draagt ​​'onherroepelijk' eigendom van uw huis over aan het vertrouwen, maar u behoudt nog steeds de controle. In dit scenario zou je het huis kunnen verkopen, verbouwen, een deel ervan verhuren, enz., Maar het huis zelf - of de opbrengst daarvan - blijft in vertrouwen. '

In dit scenario loopt een ouder ook niet het risico om zijn kinderen een deel van de belastingschuld te geven die hoort bij het bezitten van een huis. De ouder zou meer persoonlijke controle over het huis behouden en zou geen toestemming van hun kind nodig hebben om het huis te verkopen. Dit zou de beste optie zijn. Het zou de ouders nog steeds toestaan ​​om Medicaid aan te vragen en het onroerend goed niet in hun vermogen te laten tellen, maar zij zouden de enige beslissers voor het huis blijven.

Het komt neer op

Een huis is meestal het waardevolste wat u kunt achterlaten, dus zorg ervoor dat u uzelf en uw begunstigden beschermt door een onherroepelijk vertrouwen of een landgoed te gebruiken. Beide hebben hun voor- en nadelen, maar een combinatie van beide kan vaak de beste oplossing zijn.