De meest betaalbare manier om goud te kopen: fysiek goud of ETF's?
Goud - gewaardeerd als valuta, grondstof en belegging voor duizenden jaren - is populair bij de hedendaagse beleggers omdat het kan worden gebruikt als een afdekking tegen valutadevaluatie, inflatie of deflatie en vanwege zijn vermogen om in tijden een "veilige haven" te bieden van economische onzekerheid. De goudmarkt is zeer liquide en er zijn een aantal manieren waarop beleggers blootstelling aan dit edelmetaal kunnen verkrijgen, waaronder het houden van fysiek goud (dwz gouden munten en staven) en exchange traded funds (ETF's).
Fysiek goud
Fysiek goud biedt de meest directe blootstelling aan goud. Goud in bulkvorm wordt edelmetaal genoemd en kan in staven worden gegoten of in munten worden geslagen. De waarde van goud is gebaseerd op zijn massa en zuiverheid in plaats van op een monetaire nominale waarde. Zelfs als een gouden munt wordt uitgegeven met een monetaire nominale waarde, is zijn marktwaarde gebonden aan de waarde van zijn fijne goudgehalte.
Beleggers kunnen fysiek goud kopen van overheidsmunten, particuliere pepermuntjes, handelaren in edelmetalen en juweliers. Omdat verschillende verkopers exact hetzelfde artikel kunnen aanbieden tegen verschillende prijzen, is het belangrijk om uw onderzoek te doen om de beste deal te vinden. Wanneer u fysiek goud koopt, moet u de volledige prijs betalen.
Fysiek goudbezit brengt een aantal kosten met zich mee, waaronder opslag- en verzekeringskosten, en de transactiekosten en markeringen die verbonden zijn aan het kopen en verkopen van de grondstof. Er kunnen ook verwerkingskosten en kleine partijkosten zijn voor beleggers die kleine aankopen doen. Hoewel deze kosten gezamenlijk geen significante invloed hebben op iemand die een klein deel van zijn portefeuille in goud wil beleggen, kunnen de kosten voor beleggers die een grotere exposure willen bereiken, onbetaalbaar worden.
Gouden ETF's
In tegenstelling tot fysiek goud kunnen ETF's op marge worden gekocht, wat betekent dat beleggers slechts voor een percentage van de waarde van de investering uitkomen. ETF's bieden beleggers toegang tot goud, terwijl ze de kosten en het ongemak van markups, opslagkosten en beveiligingsrisico's van fysiek goud vermijden. Een belegger verliest elk jaar een percentage van de waarde van zijn belegging ten opzichte van de kostenratio van het fonds. Een kostenratio is de terugkerende jaarlijkse vergoeding die fondsen in rekening brengen om de beheerskosten en administratieve kosten te dekken. De grootste goud-ETF - de SPDR Gold Shares ETF - heeft bijvoorbeeld een kostenratio van 0, 40%. Dat betekent dat een belegger $ 80 per jaar zou betalen voor een investering van $ 20.000.
Beleggers betalen ook een commissie voor het kopen en verkopen van een ETF. Terwijl de meeste online commissies onder $ 10 lopen, kunnen de commissies echt oplopen als u een actieve handelaar bent. Bovendien berekenen makelaars doorgaans een hogere commissie die hoger kan zijn dan $ 25 per transactie voor handelaren met assistentie, geautomatiseerde telefonische bestellingen en speciale ordertypen.
Om tegemoet te komen aan de zorgen van beleggers over ETF-commissies, bieden sommige makelaars nu commissievrije online handel voor een specifieke reeks ETF's. U kunt bijvoorbeeld de ETF Securities Physical Swiss Gold Shares ETF (NYSEArca: SGOL) gratis verhandelen op het Schwab ETF OneSource-platform. Op het moment van schrijven bieden echter slechts twee makelaars provisievrije handel op gouden ETF's - SGOL op Schwab en de 2X Gold Bull / S & P 500 Bear ETF (NYSEArca: FSG) op Interactive Brokers.
Er zijn vandaag meer dan een dozijn goudspecifieke, op de beurs verhandelde producten beschikbaar, inclusief inverse en leveraged ETF's. Houd er rekening mee dat u geen fysiek goud bezit, zelfs als u belegt in een ETF met fysieke ondersteuning: u kunt geen aandelen inwisselen of verkopen in ruil voor goud.
Hier zijn de vijf meest betaalbare goudfondsen per kostenratio:
iShares Gold Trust (NYSEArca: IAU )
De iShares Gold Trust is ontworpen om in het algemeen overeen te komen met de dagelijkse koersbeweging van goud en aandelen worden ondersteund door fysiek goud. Het fonds wordt ondersteund door fysiek goud in kluizen in Toronto, New York en Londen. IAU, die werd gelanceerd op 21 januari 2005, heeft een kostenratio van 0, 25% en het totale nettovermogen overschrijdt $ 11 miljard.
E-TRACS CMCI Gold Total Return (NYSEArca: UBG)
E-TRACS CMCI Gold Total Return is ontworpen om de prestaties van de UBS Bloomberg CMCI Gold Total Return (de 'Index') te volgen. In plaats van te beleggen in fysiek goud, belegt dit fonds in een portefeuille van goudfuturescontracten. UBG werd gelanceerd op 1 april 2008 en heeft een kostenratio van 0, 30% en een totale netto-activa van $ 16, 30 miljoen.
ETF Securities Fysieke Zwitserse goudaandelen
ETFS Physical Swiss Gold Shares is ontworpen om de prijs van fysiek goud te volgen, en aandelen worden ondersteund door fysiek goud dat in vertrouwen in Zwitserland wordt gehouden. SGOL, dat op 9 september 2009 werd gelanceerd, heeft een kostenratio van 0, 39% en een totale netto-activa van bijna $ 1, 9 miljard. Beleggers kunnen SGOL verhandelen met $ 0 online commissies op het Schwab ETF OneSource-platform.
ETF Securities Fysieke Aziatische goudaandelen (NYSEArca: AGOL)
Fysieke Aziatische goudaandelen zijn ontworpen om de prijs van fysiek goud te volgen. Het goud wordt in vertrouwen gehouden en opgeslagen in Singapore. AGOL, geïntroduceerd op 14 januari 2011, heeft een kostenratio van 0, 39% en een totale netto-activa van ongeveer $ 78 miljoen.
Gouden aandelen SPDR (NYSEArca: GLD )
De SPDR Gold Shares ETF is ontworpen tegen de spotprijs van goud en het fonds houdt 100% fysiek goud in de kluis van HSBC in Londen. GLD, dat werd geïntroduceerd op 18 november 2004, heeft een kostenratio van 0, 40% en het totale nettovermogen overschrijdt $ 65 miljard.
Het komt neer op
De transactiekosten in verband met goud ETF's zijn vaak lager dan de kosten in verband met de aankoop, opslag en verzekering van fysiek goud. Het is belangrijk om de verschillende kosten, vergoedingen en bijbehorende uitgaven van elk type investering te onderzoeken om de investering te bepalen die zowel betaalbaar als geschikt is voor uw portefeuille.