Pivot-strategieën voor forexhandelaren

Jarenlang hebben handelaren en marktmakers draaipunten gebruikt om kritische ondersteunings- en / of weerstandsniveaus te bepalen. Pivots zijn ook erg populair op de forexmarkt en kunnen een zeer nuttig hulpmiddel zijn voor range-bound traders om entry-points te identificeren en voor trendtraders en breakout-traders om de belangrijkste niveaus te vinden die moeten worden afgebroken voor een beweging om te kwalificeren als een uitbreken.

In dit artikel leggen we uit hoe draaipunten worden berekend, hoe ze kunnen worden toegepast op de FX-markt en hoe ze kunnen worden gecombineerd met andere indicatoren om andere handelsstrategieën te ontwikkelen.

Draaipunten berekenen

Per definitie is een draaipunt een rotatiepunt. De prijzen die worden gebruikt om het draaipunt te berekenen, zijn de hoge, lage en slotkoersen van de vorige periode voor een effect. Deze prijzen zijn meestal afkomstig uit de daggrafieken van een aandeel, maar het draaipunt kan ook worden berekend met behulp van informatie uit uurgrafieken. De meeste handelaren geven er de voorkeur aan om de pivots, evenals de ondersteunings- en weerstandsniveaus, van de dagelijkse grafieken te halen en deze vervolgens toe te passen op de intraday-grafieken (dat wil zeggen elk uur, elke 30 minuten of elke 15 minuten). Als een draaipunt wordt berekend met behulp van prijsinformatie uit een kortere tijdspanne, heeft dit de neiging de nauwkeurigheid en het belang ervan te verminderen.

De berekening van het leerboek voor een draaipunt is als volgt:

Centraal draaipunt (P) = (Hoog + Laag + Sluiten) / 3

Steun- en weerstandsniveaus worden vervolgens berekend op basis van dit draaipunt, die in de onderstaande formules worden beschreven.

• Eerste niveau ondersteuning en weerstand:

Eerste weerstand (R1) = (2 * P) - Laag

Eerste ondersteuning (S1) = (2 * P) - Hoog

• Het tweede niveau van ondersteuning en weerstand wordt als volgt berekend:

Tweede weerstand (R2) = P + (R1-S1)

Tweede ondersteuning (S2) = P - (R1- S1)

Het berekenen van twee ondersteunings- en weerstandsniveaus is gebruikelijk, maar het is niet ongebruikelijk om ook een derde ondersteunings- en weerstandsniveau af te leiden. ( Opmerking: ondersteuning en weerstanden op het derde niveau zijn een beetje te esoterisch om bruikbaar te zijn voor handelsstrategieën.) Het is ook mogelijk om dieper in te gaan op analyse van draaipunten; sommige handelaren gaan bijvoorbeeld verder dan de traditionele ondersteunings- en weerstandsniveaus en volgen ook het midden tussen elk van die niveaus.

Pivot Points toepassen op de FX-markt

Over het algemeen wordt het draaipunt gezien als het primaire ondersteunings- of weerstandsniveau. De volgende grafiek is een grafiek van 30 minuten van het valutapaar GBP / USD met spilniveaus berekend op basis van de dagelijkse hoogste, laagste en slotkoersen.

Figuur 1. Deze grafiek toont een gemeenschappelijke dag op de FX-markt. De prijs van een groot valutapaar (GBP / USD) schommelt meestal tussen de ondersteunings- en weerstandsniveaus die worden geïdentificeerd door de berekening van het draaipunt. De in de grafiek omcirkelde gebieden zijn goede illustraties van het belang van een pauze boven deze niveaus.

De betekenis van FX-markt wordt geopend in draaipunten

Er zijn drie marktopeningen in de FX-markt: de US open, die ongeveer voorkomt 8.00 uur EDT, de Europese open, die plaatsvindt om 2 uur EDT, en de Aziatische open die plaatsvindt om 19.00 uur EDT.

Wat we ook zien bij het handelen in pivots in de FX-markt, is dat het handelsbereik voor de sessie meestal plaatsvindt tussen het draaipunt en de eerste ondersteunings- en weerstandsniveaus, omdat een veelheid aan handelaren dit bereik speelt. In Afbeelding 2 (hieronder), een grafiek van het valutapaar USD / JPY, ziet u in de omcirkelde gebieden dat de prijzen aanvankelijk binnen het draaipunt en het eerste weerstandsniveau bleven, waarbij de draaipunt als ondersteuning diende. Toen de pivot eenmaal was gebroken, daalden de prijzen en bleven ze voornamelijk binnen de pivot en de eerste steunzone.

Figuur 2. Deze grafiek toont een voorbeeld van de sterkte van de steun en weerstand berekend met behulp van de pivotberekeningen

Een van de belangrijkste punten om te begrijpen bij het handelen in draaipunten in de FX-markt, is dat breuken optreden rond een van de openstaande markten. De reden hiervoor is de onmiddellijke instroom van handelaren die tegelijkertijd de markt betreden. Deze handelaren gaan naar het kantoor, kijken hoe de prijzen 's nachts werden verhandeld en welke gegevens werden vrijgegeven en passen hun portefeuilles daarop aan. Tijdens de stillere perioden, zoals tussen de US close (16.00 uur EDT) en de Aziatische open (19.00 uur EDT) (en soms zelfs tijdens de Aziatische sessie, wat de stilste handelssessie is), kunnen prijzen urenlang beperkt blijven tussen het pivot-niveau en het ondersteunings- of weerstandsniveau. Dit biedt de perfecte omgeving voor handelaars met een actieradius.

Twee strategieën met behulp van draaipunten

Veel strategieën kunnen worden ontwikkeld met behulp van het pivot-niveau als basis, maar de nauwkeurigheid van het gebruik van pivot-lijnen neemt toe wanneer ook Japanse kandelaarformaties kunnen worden geïdentificeerd. Als bijvoorbeeld de prijzen het grootste deel van de sessie onder de centrale pivot (P) werden verhandeld en vervolgens boven de pivot stegen terwijl tegelijkertijd een omkeringsformatie werd gecreëerd (zoals een vallende ster, Doji of hangende man), zou je short kunnen verkopen in afwachting van de koers wordt hervat onder het draaipunt.

Een perfect voorbeeld hiervan is te zien in figuur 3 (hieronder), een USD / CHF-grafiek van 30 minuten. USD / CHF bleef voor het grootste deel van de Aziatische handelssessie bereikgebonden tussen de eerste ondersteuningszone en het pivot-niveau. Toen Europa toetrad tot de markt, begonnen traders USD / CHF hoger te nemen om boven de centrale spil te breken. Bulls verloor de controle toen de tweede kaars een Doji-formatie werd.

De prijzen begonnen toen terug te keren onder de centrale spil om de volgende zes uur tussen de centrale spil en de eerste ondersteuningszone door te brengen. Handelaren die op deze formatie letten, hadden direct na de doji-formatie USD / CHF in de kaars kunnen verkopen om te profiteren van een winst van ten minste 80 pips tussen het draaipunt en het eerste ondersteuningsniveau.

Figuur 3. Deze grafiek toont een draaipunt dat wordt gebruikt in samenwerking met een kandelaarpatroon om een ​​trendomkering te voorspellen. Merk op hoe de afdaling werd gestopt door het tweede ondersteuningsniveau.

Een andere strategie die door handelaren wordt gebruikt, is het zoeken naar prijzen om het pivot-niveau te gehoorzamen, waardoor het niveau als een solide steun- of weerstandszone wordt gevalideerd. In dit soort strategie bent u op zoek naar de prijs om het pivot-niveau te breken, om te keren en vervolgens terug te trend in de richting van het pivot-niveau. Als de koers door het draaipunt gaat, is dit een indicatie dat het draaipeil niet erg sterk is en daarom minder nuttig is als handelssignaal. Als de prijzen echter rond dat niveau aarzelen of het "valideren", dan is het pivot-niveau significanter en suggereert dat de lagere beweging een echte onderbreking is, wat aangeeft dat er een vervolgbeweging kan zijn.

De GBP / CHF-grafiek van 15 minuten in Afbeelding 4 (hieronder) toont een voorbeeld van prijzen die de spilregel "gehoorzamen". Voor het grootste deel werden de prijzen eerst beperkt tot het middelpunt en het spilniveau. Bij de Europese open (2 AM EDT), GBP / CHF rally en brak boven het pivot niveau. De prijzen liepen vervolgens terug naar het pivot-niveau, hielden het vast en gingen weer verder met rally. Het niveau werd nogmaals getest vlak voor de Amerikaanse markt openging (07.00 uur EDT), op welk punt handelaren een kooporder voor GBP / CHF hadden moeten plaatsen, aangezien het pivotniveau al een aanzienlijk ondersteuningsniveau was gebleken. Voor die handelaren die die strategie gebruikten, stuiterde GBP / CHF van het niveau en herstelde zich opnieuw.

Figuur 4. Dit is een voorbeeld van een valutapaar dat de ondersteuning en weerstand 'herkent' die worden geïdentificeerd door de berekening van het draaipunt. Deze niveaus worden belangrijker naarmate het paar vaker probeert door te breken.

Het komt neer op

Traders en market makers gebruiken al jaren draaipunten om kritische ondersteunings- en / of weerstandsniveaus te bepalen. Zoals de bovenstaande grafieken hebben aangetoond, kunnen draaipunten vooral populair zijn op de FX-markt, omdat veel valutaparen de neiging hebben om tussen deze niveaus te fluctueren. Bereikafhankelijke handelaren zullen een kooporder invoeren in de buurt van geïdentificeerde ondersteuningsniveaus en een verkooporder wanneer het actief de hoogste weerstand nadert. Draaipunten maken het ook mogelijk voor trend- en breakout-handelaren om belangrijke niveaus te ontdekken die moeten worden afgebroken voor een beweging om als break-out te kwalificeren. Bovendien kunnen deze technische indicatoren zeer nuttig zijn wanneer de markt opengaat.

Een uitstekende manier voor individuele beleggers om meer afgestemd te zijn op marktbewegingen en meer gefundeerde transactiebeslissingen te nemen, is omdat ze zich bewust zijn van waar deze potentiële keerpunten zich bevinden. Vanwege hun eenvoudige berekeningsniveau kunnen draaipunten ook worden opgenomen in veel handelsstrategieën. De flexibiliteit en relatieve eenvoud van draaipunten maken deze zeker een nuttige aanvulling op uw trading toolbox.