Fiscaal efficiënt fonds
Een fiscaal efficiënt fonds is een beleggingsfonds dat is gestructureerd om belastingverplichtingen te verminderen. In een fiscaal efficiënt fonds zijn de structuur en activiteiten van het fonds ontworpen om de belastingverplichtingen waarmee haar aandeelhouders worden geconfronteerd te verminderen.
UITBREIDING Fiscaal efficiënt fonds
Omdat belastingefficiënte fondsen een lage belastingverplichting hebben, zijn het vaak goede investeringen om buiten een uitgestelde belastingrekening te doen. Dit komt omdat er een minimale hoeveelheid uit te stellen belasting is en de ruimte op een uitgestelde belastingrekening van een belegger beter geschikt is voor effecten met een hogere belasting, zoals dividenduitkerende aandelen.
Het verminderen van de belastingverplichting van een fonds gebeurt op drie manieren:
1. Door belastingvrije (of laagbelaste) beleggingen te kopen, zoals gemeentelijke obligaties.
2. De omzet van het fonds laag houden, vooral als het fonds in aandelen belegt. Aandelen die langer dan een jaar worden aangehouden, worden belast tegen een lager vermogenswinstpercentage op lange termijn dan kortlopende transacties.
3. Vermijden of beperken van inkomsten genererende activa, zoals dividenduitkerende aandelen, die een belastingverplichting creëren bij elke uitgifte van dividend.
Om te bepalen hoeveel u in dit type fonds bespaart in vergelijking met andere fondsen, bekijkt u de trackingdiensten van de beleggingsmaatschappij en / of beleggingsfondsen voor statistieken over de historische belastingkosten van een fonds.
Voorbeeld van een fiscaal efficiënt fonds
Het T. Rowe Price Tax-Efficient Equity Fund streeft het aanzienlijke rendementspotentieel van aandelen na en probeert tegelijkertijd de belastingdruk op de lange termijn te verminderen door te beleggen in een breed scala aan aandelen - van mid- en smallcaps waarvan de futures bijzonder veelbelovend lijken, tot grote bedrijven die actief zijn in dynamische industrieën. Kortom, het investeert in groeiende bedrijven waarvan managementteams, productlijnen en balansen - naast andere maatregelen - goed zijn voor hun toekomstperspectieven.
In een poging een sterk rendement na belastingen te behalen, probeert het fonds te voorkomen dat meerwaarde wordt uitgekeerd door de verkoop van bestaande participaties te beperken en niet van de ene sector naar de andere te roteren in een poging om outperformance op korte termijn te behalen. Belastbare winsten kunnen echter worden gerealiseerd om te voldoen aan terugbetalingsverzoeken of wanneer zij menen dat de voordelen van het blijven houden van een effect opwegen tegen fiscale overwegingen. In voorkomend geval kunnen ze proberen om verliezen uit de verkoop van effecten te gebruiken die hebben geweigerd om toekomstige winsten te compenseren die anders belastbaar zouden zijn.
De top 10-belangen van het T. Rowe Price Tax Efficient Fund per 30 april 2018 waren:
- Alfabet
- Amazone
- Zwarte rock
- Boeking van bedrijven
- Intuit
- MasterCard
- Microsoft
- United Health Group
- Visa
Deze 10 belangen vertegenwoordigden 22, 58% van het totale fonds. Het fonds had een rendement op jaarbasis van 9, 92% op jaarbasis.
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.