Niet-gerealiseerd verlies
Een niet-gerealiseerd verlies is een verlies dat voortvloeit uit het aanhouden van een actief nadat het in prijs is gedaald, in plaats van het te verkopen en het verlies te realiseren. Een belegger kan er de voorkeur aan geven om een verlies niet-gerealiseerd te laten in de hoop dat het actief uiteindelijk in prijs zal herstellen, waardoor het op zijn minst gelijk wordt of een marginale winst wordt geboekt. Voor belastingdoeleinden moet een verlies worden gerealiseerd voordat het kan worden gebruikt om meerwaarden te compenseren.
01:22Wat zijn niet-gerealiseerde winsten en verliezen?
Niet-gerealiseerde verliezen begrijpen
Een ongerealiseerd verlies komt voort uit een waardevermindering van een transactie die nog niet is voltooid. De entiteit of belegger zou het verlies niet lijden tenzij ze ervoor kiezen om de deal of transactie te sluiten terwijl deze zich nog in deze staat bevindt. Hoewel de aandelen in het bovenstaande voorbeeld onverkocht blijven, is het verlies niet van kracht geworden. Pas nadat de activa zijn overgedragen, wordt dat verlies onderbouwd. Wachten op de investering om deze dalingen terug te verdienen, kan ertoe leiden dat het niet-gerealiseerde verlies wordt gewist of winst wordt.
Een niet-gerealiseerd verlies kan voor een bepaalde periode worden berekend. Dit kan variëren van de datum waarop de activa zijn verworven tot hun meest recente marktwaarde. Een ongerealiseerd verlies kan ook worden berekend voor specifieke perioden om te vergelijken wanneer de aandelen daalden die hun waarde onder een eerdere waardering brachten.
De beslissing om een niet-winstgevend actief te verkopen dat een niet-gerealiseerd verlies omzet in een gerealiseerd verlies, kan een keuze zijn om voortdurende erosie van de totale portefeuille van de aandeelhouder te voorkomen. Een dergelijke keuze kan worden gemaakt als er geen waargenomen mogelijkheid is dat de aandelen worden hersteld. De verkoop van de activa is een poging om een deel van de initiële investering terug te verdienen, omdat het onwaarschijnlijk is dat het aandeel naar zijn eerdere waarde terugkeert. Als een portefeuille meer gediversifieerd is, kan dit de impact verzachten als de niet-gerealiseerde winsten uit andere activa de geaccumuleerde niet-gerealiseerde verliezen overschrijden.
Belangrijkste leerpunten
- Niet-gerealiseerde verliezen zijn verliezen door het aanhouden van een actief dat in prijs is gedaald maar niet is verkocht.
- Niet-gerealiseerde verliezen worden gerealiseerde verliezen wanneer een actief wordt verkocht.
- Afhankelijk van het type effect, kunnen niet-gerealiseerde verliezen al dan niet een effect hebben op de boekhouding van een onderneming.
Niet-gerealiseerde verliezen in de boekhouding
Hoewel niet-gerealiseerde verliezen theoretisch zijn, kunnen ze worden onderworpen aan verschillende soorten behandelingen, afhankelijk van het type beveiliging. Effecten die tot het einde van de looptijd worden aangehouden, hebben geen netto-effect op de financiën van een onderneming en worden daarom niet in de jaarrekening opgenomen. Het bedrijf kan besluiten een voetnoot op te nemen waarin deze wordt vermeld in de verklaringen. Handelseffecten worden echter tegen reële waarde in een balans of winst-en-verliesrekening opgenomen. Dit komt vooral omdat hun waarde de winsten of verliezen van een onderneming kan verhogen of verlagen. Ongerealiseerde verliezen kunnen dus een directe invloed hebben op de winst per aandeel van een onderneming. Maar hun effect op de cashflow van een bedrijf is neutraal. Voor verkoop beschikbare effecten worden ook als activa in de financiële overzichten van een onderneming tegen reële waarde opgenomen.
Voorbeeld van een niet-gerealiseerd verlies
Stel bijvoorbeeld dat een belegger 1.000 aandelen van Widget Co. heeft gekocht voor $ 10 en deze vervolgens is verhandeld naar een dieptepunt van $ 6. De belegger zou op dit moment een niet-gerealiseerd verlies van $ 4.000 hebben. Als het aandeel vervolgens stijgt naar $ 8, op welk moment de belegger het verkoopt, zou het gerealiseerde verlies $ 2.000 zijn. Voor belastingdoeleinden is het niet-gerealiseerde verlies van $ 4.000 van weinig belang, omdat het slechts een "papieren" of theoretisch verlies is; waar het om gaat is het gerealiseerde verlies van $ 2.000.
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.