De voors en tegens van een Roth IRA-conversie

Belastingen, of we dat nu toegeven of niet, bepalen veel van onze beslissingen over persoonlijke financiën. Het vermijden of verlagen van hen kan invloed hebben op waar we willen wonen, wat voor soort auto we kopen, waar we onze kinderen naar school sturen, of we een huis kopen, en vele andere dagelijkse beslissingen. Iedereen probeert het bedrag aan belastingen dat ze betalen te beperken. Belastingen spelen ook een grote rol wanneer we beleggen voor pensionering.

Een mogelijke manier om belastingen te minimaliseren is door te investeren in een Roth IRA. Met een Roth IRA draagt ​​u dollars na belastingen bij en trekt u inkomsten belastingvrij op bij pensionering. Hoewel u in het algemeen een belastingaftrek krijgt op uw bijdragen aan een traditionele IRA - en het geld belastingvrij groeit - moet u belasting betalen wanneer u het geld opneemt bij pensionering.

Om dit te voorkomen, doen veel beleggers een Roth IRA-conversie en verplaatsen ze hun geld van een traditionele IRA naar de Roth-variëteit. De strategie is ook bekend als een achterdeur Roth IRA, als het investeerders normaal gesproken niet in staat stelt voor Roth om er een op te zetten, zogezegd door de achterdeur sluipen.

Wat is een Roth IRA-conversie?

Een IRA-conversie verandert eenvoudig de accountclassificatie van een traditionele IRA in een Roth IRA. Vanaf 2010 begon de federale overheid beleggers toe te staan ​​hun traditionele IRA's om te zetten in Roth IRA's, ongeacht de hoeveelheid inkomsten die ze verdienden.

Over het algemeen kunnen mensen alleen in een Roth IRA beleggen als hun aangepaste aangepaste bruto-inkomen (MAGI) onder een bepaalde limiet komt. Als u bijvoorbeeld samen getrouwd bent en meer dan $ 203.000 per jaar verdient in 2019, kunt u niet investeren in een Roth IRA; single en hoofd van huishoudelijke filers hebben een cutoff van $ 137.000.

Maar er zijn geen inkomenslimieten voor conversies.

Klinkt goed? Het kan zijn - maar, zoals de meeste investeringsbeslissingen, heeft een Roth IRA-conversie zijn voor- en nadelen.

belangrijkste leerpunten

• Met een Roth IRA-conversie kunt u een traditionele IRA omzetten in een Roth IRA.
• Roth IRA-conversies worden ook wel achter-deur Roth IRA's genoemd.
• Er is geen belastingaftrek vooraf met een Roth IRA, maar bijdragen en inkomsten groeien belastingvrij.
• U bent belasting verschuldigd over elk bedrag dat u converteert, en het kan aanzienlijk zijn.

Voordelen van een Roth IRA-conversie

Een belangrijk voordeel van een Roth IRA-conversie is dat dit uw belastingen in de toekomst kan verlagen. Hoewel er geen belastingvoordeel vooraf is met Roth IRA's, groeien uw bijdragen en inkomsten belastingvrij. Met andere woorden, zodra u belasting betaalt over het geld dat in een Roth IRA gaat, bent u klaar met het betalen van belastingen, op voorwaarde dat u een gekwalificeerde verdeling neemt.

Hoewel het onmogelijk is om te voorspellen welke belastingtarieven in de toekomst zullen zijn, kunt u inschatten of u meer geld gaat verdienen en dus in een hogere marge zit. In veel gevallen betaalt u op de lange termijn minder belasting met een Roth IRA dan u waarschijnlijk met hetzelfde bedrag zou doen in een traditionele IRA.

Een ander voordeel is dat u uw bijdragen (geen inkomsten) op elk gewenst moment en om welke reden dan ook belastingvrij kunt opnemen. Toch moet u uw Roth IRA niet als een bankrekening gebruiken. Elk geld dat u nu ophaalt, krijgt nooit de kans om te groeien. Zelfs een kleine intrekking vandaag kan een grote impact hebben op de grootte van uw nestei in de toekomst.

Verhuizen naar een Roth betekent ook dat u geen vereiste minimale distributies (RMD's) op uw account hoeft te nemen wanneer u de leeftijd van 70 ½ bereikt. Als u het geld niet nodig hebt, kunt u uw geld intact houden en aan uw erfgenamen doorgeven.

Nadelen van een Roth IRA-conversie

Het grootste nadeel van het omzetten naar een Roth IRA is de enorme belastingaanslag. Als u bijvoorbeeld $ 100.000 hebt in een traditionele IRA en dat bedrag omzet in een Roth IRA, dan bent u $ 24.000 aan belastingen verschuldigd (ervan uitgaande dat u zich binnen de 24% belastingschijf bevindt). Converteer genoeg en het zou u zelfs in een hogere belastingschijf kunnen duwen.

Als u een Roth IRA-conversie uitvoert, loopt u natuurlijk het risico dat u nu die grote belastingrekening betaalt wanneer u zich later in een lagere belastingschijf bevindt. Hoewel u weloverwogen gissingen kunt maken, is er geen manier om zeker te weten welke belastingtarieven (en uw inkomsten) in de toekomst zullen zijn.

Nog een ander veel voorkomend probleem waarmee veel belastingbetalers worden geconfronteerd, is het bijdragen
volledig bedrag en vervolgens omzetten wanneer ze andere traditionele IRA hebben,
Vereenvoudigd werknemerspensioen of eenvoudige IRA-saldi elders. Wanneer dit gebeurt, moet u een verhouding berekenen van de bedragen in deze accounts die al zijn belast ten opzichte van de geaggregeerde saldi die niet zijn belast (met andere woorden, alle belastinguitgestelde saldi waarvoor u uw bijdragen hebt afgetrokken versus die waarvoor u dat niet deed). Dit percentage wordt geteld als belastbaar inkomen. Ja, het is ingewikkeld. Krijg zeker professionele hulp.

Nog een nadeel: als je jonger bent, moet je het geld vijf jaar in je nieuwe Roth houden en ervoor zorgen dat je 59 ½ jaar bent voordat je geld opneemt. Anders worden niet alleen belastingen op eventuele inkomsten in rekening gebracht, maar ook een boete voor vervroegde uittreding van 10%, tenzij u in aanmerking komt voor enkele, zeer weinig uitzonderingen.

Pros

• Bijdragen en inkomsten groeien belastingvrij.

• U kunt op elk gewenst moment, om welke reden dan ook, belastingvrij opnemen.

• U hoeft geen vereiste minimale distributies te nemen.

• Degenen die normaal niet in aanmerking komen voor een Roth IRA kunnen het gebruiken om de account en een belastingvrije pool van contanten te maken.

Cons

• U betaalt belasting over de conversie wanneer u het doet - en het kan aanzienlijk zijn.

• U profiteert mogelijk niet als uw belastingtarief in de toekomst lager is.

• U moet vijf jaar wachten om belastingvrije opnames te maken, zelfs als u al 59, 5 jaar bent.

• Het berekenen van belastingen kan ingewikkeld zijn als u andere traditionele, SEP- of EENVOUDIGE IRA's heeft die u niet converteert.

De belastingaanslag betalen voor een Roth IRA-conversie

Als u een Roth IRA-conversie uitvoert, hoe gaat u die belastingaanslag betalen? En wanneer?

Veel mensen realiseren zich niet dat ze niet kunnen wachten totdat ze hun belastingaangifte indienen om de belastingaanslag voor de conversie te betalen. U moet een cheque insturen als onderdeel van uw geschatte driemaandelijkse belastingen.

De beste manier om de belastingrekening te betalen, is om geld van een andere account te gebruiken, bijvoorbeeld van uw spaargeld of door een CD te verzilveren wanneer deze vervalt. De minst geprefereerde methode is om het geld te krijgen van de pensioeninvestering die u converteert. Dit is waarom.

Het betalen van uw belastingen uit uw IRA-fondsen, in plaats van via een afzonderlijke account, zal uw toekomstige verdienvermogen aantasten. Terugkerend naar ons voorbeeld hierboven: Stel dat u een traditionele IRA van $ 100.000 converteert; na het betalen van belastingen, stort je uiteindelijk slechts $ 76.000 op het nieuwe Roth-account. In de toekomst mis je alle rente die je zou hebben verdiend met het geld. Voor altijd.

Hoewel $ 24.000 misschien niet zo veel lijkt, betekent het samenstellen van rente dat geld in de loop van 20 jaar alleen al zou kunnen groeien tot ongeveer $ 112.000 tegen een rentevoet van 8%. Dat is veel geld om af te zien om een ​​belastingrekening te betalen.

Het komt neer op

Een Roth IRA-conversie kan een zeer krachtig hulpmiddel zijn voor uw pensioen. Als uw belastingen stijgen vanwege verhogingen van de overheid - of omdat u meer verdient, waardoor u zich in een hogere belastingschijf bevindt - kan een Roth IRA-conversie u op de lange termijn aanzienlijk geld aan belastingen besparen. En de achterdeurstrategie, nou ja, opent de Roth-deur voor hoogverdieners die normaal niet in aanmerking komen voor dit soort IRA, of die op geen enkele andere manier geld naar een belastingvrije rekening kunnen verplaatsen.

Maar er zijn verschillende nadelen aan een conversie waarmee rekening moet worden gehouden. Een grote belastingaanslag die lastig te berekenen kan zijn, vooral als je andere IRA's hebt die zijn gefinancierd met dollars vóór belasting. Het is belangrijk om goed na te denken of het zinvol is om een ​​conversie te doen en een belastingadviseur te raadplegen over uw specifieke situatie.