The Lottery: Is het ooit de moeite waard om te spelen?

Gelukkig voelen? Je zou beter zijn als je de loterij speelt. Afhankelijk van welke je speelt, heb je een behoorlijk lange kans.

De kans op het winnen van een recente Powerball-tekening in Tennessee was bijvoorbeeld 1 op 292, 2 miljoen. Om dit in perspectief te plaatsen, heb je een:

• Eén op 2.320.000 kans om door bliksem gedood te worden
• Eén op 3, 441, 325 kans om dood te gaan nadat hij in contact is gekomen met een giftig dier of plant
• Een op de 10 miljoen kans om geraakt te worden door vallende vliegtuigonderdelen

De meeste mensen zijn het erover eens dat het risico dat een van deze gebeurtenissen daadwerkelijk met hen gebeurt, vrij klein is.

Laten we het op een andere manier bekijken. Stel dat je naar het grootste stadion ter wereld bent gegaan - dat toevallig in Noord-Korea is. Het stadion was vol. Als onderdeel van de prijs van je ticket werd je aan een loterij deelgenomen waar je een nieuwe auto kon winnen. In dat geval is uw kans om te winnen 1 op 150.000.

Zou je op het puntje van je stoel in dat stadion zitten terwijl ze het ticketnummer lezen of zou je geloven dat je realistisch gezien niet gaat winnen? Om de kans op het winnen van de loterij te evenaren, zou je datzelfde stadion nog 833 keer moeten vullen en al die mensen bij elkaar moeten zetten en dezelfde tekening voor die ene auto hebben. Zou iemand geloven dat ze daadwerkelijk konden winnen in een menigte van zulke grote mensen?

Nog steeds niet overtuigd? Als ze een nieuw thuis zouden weggeven aan slechts één persoon en iedereen in de zes meest bevolkte staten in de Verenigde Staten zou meedoen, zou dat gelijk zijn aan uw kansen om de loterij te winnen.

$ 1, 59 miljard

De grootste loterij jackpot die ooit in de Amerikaanse geschiedenis is getrokken - voor Powerball in januari 2016.

Onafhankelijke waarschijnlijkheid

Natuurlijk moet iemand de loterij winnen, en de enige manier om deze te winnen is erin te zijn, zoals de advertenties zeggen. Maar wat is de beste manier om erin te zitten? De waarschijnlijkheidsregels dicteren dat u uw kansen op het winnen van de loterij niet verhoogt door regelmatig te spelen. Dus elke keer dat je de loterij speelt, is er onafhankelijke waarschijnlijkheid - net als een toss waarbij elke worp, ongeacht het aantal gooit, een kans van één op twee heeft om op kop te landen. De kansen blijven hetzelfde - in de loterij en het gooien met munten - ongeacht de frequentie van spelen.

Je kunt je kansen echter vergroten door meer tickets te kopen voor dezelfde loterijtekening. Houd er echter rekening mee dat twee tickets uw kansen kunnen verhogen van één op 14 miljoen naar twee op 14 miljoen, wat statistisch gezien geen significante verbetering is. Iemand zou veel tickets moeten kopen om hun winkansen aanzienlijk te vergroten. Zelfs als iemand het zich kon veroorloven, kon hij of zij echter niet voldoende loten kopen om een ​​overwinning te garanderen, tenzij hij of zij de enige persoon was die de kaarten kocht. Naarmate meer tickets gezamenlijk worden verkocht, neemt de kans om te winnen omgekeerd af.

Belangrijkste leerpunten

• Je kansen om de loterij te winnen zijn klein.
• De kans op het winnen van de loterij neemt niet toe door regelmatig te spelen, maar beter, door meer kaartjes voor dezelfde trekking te kopen.
• Hoewel er geen garantie is op de aandelenmarkt, is de kans op rendement op uw investering veel beter dan uw kansen om de loterij te winnen.
• Winnaars van de loterij hebben de optie om hun geld in één keer op te nemen of door het over een aantal jaren te spreiden via annuïteiten.
• Beide hebben fiscale gevolgen, maar uiteindelijk heeft een lijfrente de neiging een groter belastingvoordeel te hebben.

Wie speelt de loterij?

De kansen om de loterij te winnen zijn buitengewoon klein, maar dat weerhoudt mensen er niet van om te spelen. In totaal zal ongeveer 57% van de Amerikaanse volwassenen elk jaar meer dan $ 80 miljard uitgeven in de hoop het rijk te maken, terwijl Canadezen meer dan $ 8 miljard per jaar uitgeven. Telkens wanneer een loterij in een staat werd geïntroduceerd, steeg het lokale aantal volwassenen dat zich bezighield met gokken (wat technisch gezien een loterij is) met 40%. In bepaalde staten komt de meerderheid van de loterijinkomsten van een klein percentage spelers. Een Minnesota-onderzoek, bijvoorbeeld, bepaalde dat 20% van zijn loterijspelers 71% van het loterijinkomen voor hun rekening namen, en in Pennsylvania, 29% van de spelers 79% van het inkomen, volgens de meest recente statistieken van de Noord-Amerikaanse Vereniging van Staats- en provinciale loterijen (NASPL).

Nou en? De loterij is slechts een van die leuke dingen die we doen om het rijk te maken, toch? Voor sommige mensen is dat waar, maar voor anderen - vaak degenen met het minste geld dat over is - kan het spelen voor deze jackpots een serieuze inkomstenverspilling zijn. Een overweldigend aantal deelnemers aan de loterij lijkt volgens de statistieken in de lagere economische klassen te verblijven. In Californië bleek uit een onderzoek dat 40% van degenen die de loterij speelden werkloos waren. In Maryland koopt het armste eenderde deel van de bevolking 60% van alle loten, en mensen in Michigan zonder een middelbare schooldiploma gaven vijf keer meer uit aan de loterij dan mensen met een universitaire opleiding. Geen wonder dat de goeroes voor consumentenfinanciering zeggen dat de loterij in wezen een extra belasting is voor de armen.

Loterijwinkels verzamelen commissies op de kaartjes die ze verkopen en verzilveren ook wanneer ze een winnend kaartje verkopen, meestal in de vorm van een prijs of bonus.

Gokken versus beleggen

Een nieuwsgierige kop werd op de startpagina van de Mega Millions-website geplaatst op 25 maart 2011, een dag waarop de winkansen opliepen tot 1 op 175 miljoen (1.166 stadions voor het geval je je dat afvroeg). De kop luidde: "Sparen voor pensioen." Anti-gokgroepen huilden vies bij deze schijnbare poging om de loterij te spinnen als middel om iemands post-werkjaren te financieren en loterijambtenaren gaven snel een verklaring af dat ze een campagne voerden waarin mensen werden aangemoedigd om te dromen over hoe ze hun winst zouden gebruiken - geen financiële strategie aanbieden.

Is er een betere, meer winstgevende manier om het geld dat u anders aan de loterij zou besteden te besteden of te investeren? Laten we eens kijken naar de cijfers. Als een persoon $ 5 per week uitgeeft aan loten, komt dit neer op $ 260 per jaar. Meer dan 20 jaar (een typische langetermijnhorizon voor aandelen en obligaties) zou het totale bedrag dat aan loten wordt uitgegeven $ 5.200 bedragen. Door $ 260 per jaar in aandelen te brengen die 7, 3% per jaar verdienen (op basis van de historische prestaties van aandelen), wordt na 20 jaar $ 11.015 opgebracht. Maar als je het geld net aan loten hebt uitgegeven en vermoedelijk niets hebt gewonnen, ben je na 20 jaar $ 5.200 kwijt.

Natuurlijk is de aandelenmarkt nooit zeker. Aandelen kunnen zowel afschrijven als waarderen. Laten we dus een voorzichtiger schatting proberen. Uit een studie in Texas bleek dat een persoon zonder universitair diploma gemiddeld $ 250 per jaar besteedde aan het kopen van loten. Als dezelfde persoon een IRA of een andere pensioenrekening zou beginnen die een conservatief gemiddeld 4% jaarlijks rendement verdiende en die dezelfde $ 250 per jaar bijdroeg gedurende 30 jaar, zou hij of zij $ 15.392 hebben zodra ze de pensioengerechtigde leeftijd bereiken. Als ze 40 jaar hetzelfde zouden doen, zou dat aantal oplopen tot meer dan $ 25.000.

Hoewel sommigen beweren dat er in de hedendaagse economie geen manier is om te garanderen dat het geld 4% zou verdienen, is er ook geen garantie dat het niet veel meer dan 4% zou verdienen. Maar afgezien daarvan is de kans op het hebben van $ 15.000 na 30 jaar grotendeels in het voordeel van de persoon; zeker meer dan met de 125 miljoen-op-1 kansen van de loterij.

Forfaitair of lijfrente?

Laten we zeggen, ondanks de sombere kansen, wint u de loterij en wint u groot - zes cijfers groot. Je staat voor veel beslissingen, en de eerste is hoe je de fondsen kunt ontvangen. Bij de meeste loterijen krijgt u de keuze: ze kunnen u een cheque voor het forfaitaire bedrag schrijven of u kunt deze in de vorm van een lijfrente ontvangen.

De forfaitaire som is een enkele overdracht in contanten, terwijl de lijfrente een reeks jaarlijkse betalingen is (vaak gespreid over 20 tot 30 jaar). In tegenstelling tot sommige annuïteiten die eindigen wanneer u dat doet, is dit een zogenaamde lijfrente zeker: de uitbetalingen gaan door voor de ingestelde periode van jaren, dus als u overlijdt, kunt u die betalingen nalaten aan wie u maar wilt. Welke moet u nemen?

Slechts zes staten staan ​​winnaars toe anoniem te blijven, terwijl drie anderen hen toestaan ​​om winsten te verzamelen via een LLC.

Het argument voor een forfaitaire betaling

De meeste loterijwinnaars kiezen voor een eenmalige betaling. Ze willen meteen al het geld. Dat is het belangrijkste voordeel van een forfaitair bedrag: volledige en volledige toegang tot de fondsen. Dat doen niet alleen particulieren, maar ook hun nieuw verworven gigantische team van accountants, financieel adviseurs, geldbeheerders en vastgoedadvocaten - hoe meer activa onder beheer, hoe beter, vooral als hun vergoeding is gebaseerd op een percentage van die activa .

Het nemen van een forfaitair bedrag kan ook de betere koers zijn als de winnaar waarschijnlijk niet lang genoeg zal leven om decennia van uitbetalingen te verzamelen, en niet om te voorzien in erfgenamen, om niet morbide te zijn.

Fiscaal voordeel: lijfrente

U bevindt zich mogelijk in een betere inkomstenbelastingpositie als u de opbrengsten over meerdere jaren ontvangt via een lijfrente in plaats van vooraf. Waarom? Loterijwinsten zijn onderworpen aan inkomstenbelasting (zowel federaal als staat, behalve voor de enkele staten die geen winst heffen) in het jaar dat u het geld ontvangt. Stel dat u een jackpot van $ 10 miljoen wint. Als u de optie voor een vast bedrag neemt, is dat hele jaar onderworpen aan inkomstenbelasting. Als u echter de annuïteitoptie kiest, zullen de betalingen gedurende meerdere decennia naar u toekomen, evenals hun belastingaanslag. In een 30-jarig uitbetalingsschema krijgt u bijvoorbeeld in plaats van $ 10 miljoen in één jaar ongeveer $ 333.000 per jaar. Hoewel die $ 333.000 onderworpen zou zijn aan inkomstenbelasting, zou het je uit de hoogste staat en federale inkomstenbelastingschijven kunnen houden.

Maar zelfs als u de belastingen in één keer betaalt, is dat ongeveer hetzelfde als ze in de loop van de tijd betalen, nietwaar? Volgens de experts niet.

Als u de optie voor lijfrente kiest, neemt de overheid uw winst en belegt ze voor u - waarschijnlijk in saaie, maar zeer stabiele, schatkistobligaties. Meestal betaalt u, wanneer u belegt, belasting, maar wanneer de overheid investeert, is dit vrij van alle belastingverplichtingen. Over 30 jaar ontvangt u dus niet alleen een maandelijkse betaling van uw winst, maar verdient u er ook beleggingsinkomsten mee.

Stel dat u heeft gekozen voor lijfrentebetalingen voor een prijs van $ 327, 8 miljoen en dat u belegt in een 30-jarige staatsobligatie met een rente van 4, 5%. In je eerste jaar u verdient naar schatting $ 14.715.000 aan rente. Tegen het einde van de 20 jaar zou je winst 20% hoger zijn dan toen je begon. Het enige dat u hoeft te doen, is u onderwerpen aan ongeveer $ 900.000 als maandelijkse betaling na belastingen - ervan uitgaande dat u zich in de maximale federale belastingschijf bevindt.

Dit is het andere voordeel: als u de forfaitaire som neemt, moet u in feite twee keer belasting betalen - een keer wanneer u de cheque ontvangt en vervolgens opnieuw over de inkomsten die u verdient door het zelf te beleggen (u zult het grootste deel toch investeren?). Als de overheid het investeert, betaalt u slechts één keer een belastingaanslag (op de lijfrentecontroles).

Andere voordelen voor annuïteiten

Maar misschien is het grootste argument voor het nemen van de lijfrente meer ongrijpbaar - om u tegen uzelf te beschermen. Een meevaller met zes cijfers is een levensveranderende gebeurtenis en niet noodzakelijk een goede. De meeste mensen zijn in het begin onervaren in het beheren van dergelijke bedragen, maar zelfs de wijste en coolste hoofden kunnen hun perspectief verliezen, vooral gezien de lawine van vrienden, familie en zelfs vreemden die afdaalt zodra het nieuws bekend wordt, pleiten of zelfs eisen aandeel van de buit. Academici citeren onderzoek waaruit blijkt dat de meeste loterijwinnaars slechts 16 cent zullen besparen van elke dollar die ze winnen. De faillissementspercentages van de loterijwinnaars stegen zelfs drie tot vijf jaar na hun grote coup.

Een lijfrente kan helpen, door de fondsen in uw bezit letterlijk te beperken. Je kunt tenslotte niet weggeven, verkwisten of anderszins verkeerd omgaan met wat je niet hebt. Bovendien krijgt u met het geld na verloop van tijd een "doe-over" -kaart. Door elk jaar een cheque te ontvangen, zelfs als het het eerste jaar slecht gaat, hebt u veel meer kansen om van fouten te leren, verliezen te verhalen en uw zaken beter af te handelen.

Lottery Inheritance Factor

Er is echter een groot probleem in de eerste wereld dat gepaard gaat met de lijfrente. Als de betalingen nog steeds binnenkomen wanneer u sterft, moeten uw erfgenamen successierechten betalen over het geld, het volledige resterende bedrag. Ze hebben misschien niet het geld bij de hand om dit te doen. Powerball heeft een antwoord als uw staat het toestaat: bij uw overlijden zal uw lijfrente worden omgezet in een eenmalige uitkering. Dan kan de belastingaanslag tenminste worden gedekt zonder iemand tot faillissement te dwingen.

Het komt neer op

Als u ooit de loterij wint, wilt u misschien samenwerken met uw financieel adviseur, belastingadvocaat en CPA om te bepalen welke optie het beste voor u is - de winst in één keer of in annuïteitenbetalingen over tientallen jaren. Als vuistregel geldt dat als u en uw geldmanagementteam denken dat ze kunnen investeren om een ​​jaarlijks rendement van meer dan 3% tot 4% te behalen, de forfaitaire optie logischer is over de annuïteit aan het einde van 30 jaar.

Veel mensen zien het kopen van loten als een investering met een laag risico. Waar anders kun je $ 1 of $ 2 "investeren" voor de mogelijkheid om honderden miljoenen dollars te winnen? De risico-rendementsverhouding is zeker aantrekkelijk, zelfs als de kansen om te winnen opmerkelijk klein zijn. Is het dan beter om de loterij te spelen of de fondsen te beleggen? Er is geen universeel correct antwoord. Veel ervan hangt af van het geld dat wordt uitgegeven. Als het nodig is voor pensionering of de universiteit voor kinderen, is het wellicht logischer om te investeren: een uitbetaling is zekerder onderweg, zelfs als het niet een sexy zescijferige cheque is. Als het geld echter is gelabeld voor entertainment, en je zou het toch hebben besteed aan het zien van de nieuwste film, is het misschien leuk om het risico te nemen. Houd er natuurlijk rekening mee dat je meer kans hebt om te sterven aan een slangenbeet dan ooit te verzamelen.