Risicoparticipatie

Wat is risicodeelname?

Risicoparticipatie is een soort buitenbalans-transactie waarbij een bank haar blootstelling aan een voorwaardelijke verplichting zoals acceptatie door een bankier aan een andere financiële instelling verkoopt. Risicoparticipatie stelt banken in staat hun blootstelling aan achterstallige vorderingen, faillissementen, faillissementen en faillissementen van bedrijven te verminderen.

Industriegroepen hebben geprobeerd ervoor te zorgen dat risicoparticipatieovereenkomsten niet als swaps worden behandeld door de SEC.

Hoe risicoparticipatie werkt

Risicoparticipatieovereenkomsten worden vaak gebruikt in de internationale handel, maar deze overeenkomsten zijn riskant omdat de deelnemer geen contractuele relatie heeft met de kredietnemer. Positief is dat deze transacties banken kunnen helpen inkomstenstromen te genereren en hun inkomstenbronnen te diversifiëren.

Gesyndiceerde leningen kunnen leiden tot overeenkomsten voor risicoparticipatie als kredietverstrekkers bepaalde acties ondernemen. Wanneer een lener een grote som financiering zoekt, kan een syndicaatslening worden aangeboden via een agentbank die samenwerkt met een syndicaat van andere geldschieters. De deelnemende banken zullen waarschijnlijk gelijke bedragen bijdragen aan het totale benodigde totaal en een vergoeding betalen aan de agentbank. Binnen de voorwaarden van de lening kan er een renteswap zijn tussen de opgenomen leningnemer en de agentbank. Op de syndicaatsbanken zou in een risicodeelnameovereenkomst een beroep kunnen worden gedaan om het risico van de kredietwaardigheid voor die swap te dragen. Deze voorwaarden zijn afhankelijk van wanbetaling door de kredietnemer.

Er zijn enkele leden van de financiële sector geweest die hebben getracht een verduidelijking te geven van regelgevend toezicht dat op risicoparticipatieovereenkomsten met betrekking tot swaps zou kunnen worden toegepast. In het bijzonder bestond de wens ervoor te zorgen dat overeenkomsten voor risicoparticipatie niet hetzelfde zouden worden behandeld als swaps door de Securities and Exchange Commission (SEC). Vanuit bepaalde invalshoeken kunnen risicoparticipatieovereenkomsten worden beschouwd als iets dat moet worden gereguleerd als swaps onder de Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act vanwege de structuur van de transacties.

Belangrijkste leerpunten

• Risicoparticipatie is een overeenkomst waarbij een bank haar blootstelling aan een voorwaardelijke verplichting aan een andere financiële instelling verkoopt.
• Deze overeenkomsten worden vaak gebruikt in de internationale handel, hoewel ze riskant blijven.
• Gesyndiceerde leningen kunnen leiden tot overeenkomsten voor risicoparticipatie, waarbij soms sprake is van swaps.
• Groepen uit de financiële sector hebben getracht duidelijkheid te verschaffen over regelgevend toezicht dat zou kunnen worden toegepast op risicoparticipatieovereenkomsten met betrekking tot swaps.

Speciale overwegingen

Een opheldering werd gezocht door een vereniging van de financiële sector omdat haar leden niet geloofden dat risicoparticipatieovereenkomsten kenmerken met onderliggende swaps deelden. Risicoparticipatieovereenkomsten zouden bijvoorbeeld geen enkel deel van het risico van rentebewegingen overdragen. Wat wordt overgedragen, is het risico van een wanbetaling door de tegenpartij. De vereniging voerde ook aan dat risicoparticipatieovereenkomsten de speculatieve bedoeling en andere kenmerken van credit default swaps hebben.

Verder zei de vereniging dat de overeenkomsten dienen als bankproducten om risico's beter te beheren. Voorkomen dat ze als swaps worden gereguleerd, was ook in overeenstemming met de ruimte die banken krijgen om swaps te doen die worden gedaan met betrekking tot leningen.

Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.

Gerelateerde termen

Opzeggingsclausule Definitie Een opzeggingsclausule is een onderdeel van een swapcontract, evenals een arbeidscontract, dat de remedies en procedures beschrijft als een partij het contract beëindigt. meer Swap-dealer Definitie Een swap-dealer is een persoon die optreedt als tegenpartij in een swapovereenkomst voor een vergoeding die een spread wordt genoemd. meer Repo-overeenkomst (Repo) Definitie Een repo-overeenkomst is een vorm van kortlopende leningen voor dealers in staatseffecten. meer Dodd-Frank Wall Street hervorming en consumentenbeschermingswet De Dodd-Frank Wall Street hervorming en consumentenbeschermingswet is een reeks federale voorschriften aangenomen in een poging om een ​​toekomstige financiële crisis te voorkomen. meer Kredietderivaten: hoe banken zichzelf beschermen als u in gebreke blijft Een kredietderivaat is een financieel actief in de vorm van een particulier bilateraal contract tussen partijen in een crediteur / debiteurenrelatie. Hiermee kan de schuldeiser het risico van het in gebreke blijven van de schuldenaar overdragen aan een derde. meer Definitie Shadow Banking-systeem Een schaduwbanksysteem verwijst naar de niet-gereguleerde financiële intermediairs die het creëren van krediet in het wereldwijde financiële systeem vergemakkelijken. meer partnerlinks