Titel verzekering
Titelverzekering is een vorm van schadeverzekering die de houder beschermt tegen financieel verlies als gevolg van gebreken in een eigendomsrecht. Het meest voorkomende type titelverzekering is de titelverzekering van de geldschieter, waarbij de kredietnemer alleen dekking koopt om de geldschieter te beschermen. De eigendomsverzekering van de eigenaar wordt vaak betaald door de verkoper om het eigen vermogen van de koper in het onroerend goed te beschermen en is afzonderlijk verkrijgbaar.
Belangrijkste leerpunten
- Titelverzekering is een vorm van schadeverzekering die de houder beschermt tegen financieel verlies als gevolg van gebreken in een eigendomsrecht.
- De meest voorkomende claims tegen een titel zijn achterstallige belastingen die zijn gemist door een titelbedrijf, pandrechten (van hypothecaire leningen, hypotheekleningen, erfdienstbaarheden) en tegenstrijdige testamenten.
- Een eenmalige vergoeding voor titelverzekering dekt dure administratieve kosten voor diepgaande zoekopdrachten naar titelgegevens die terug kunnen gaan tot het begin van de 19e eeuw.
Hoe titelverzekering werkt
Een duidelijke titel is noodzakelijk bij elke onroerendgoedtransactie. Titelbedrijven moeten op elke titel zoeken om te controleren op claims of pandrechten van welke aard dan ook voordat ze kunnen worden uitgegeven.
Een titelonderzoek is een onderzoek van openbare registers om het juridische eigendom van een eigendom te bepalen en te bevestigen en om te achterhalen of er claims op het eigendom zijn. Foutieve enquêtes en onopgeloste overtredingen van de bouwcode zijn twee voorbeelden van smetten die een titel 'vies' kunnen maken.
Titelverzekering beschermt zowel eigenaren van onroerend goed als geldschieters tegen verlies of schade die voortvloeit uit pandrechten, bezwaringen of gebreken in de titel of het feitelijke eigendom van een onroerend goed. In tegenstelling tot de traditionele verzekering, die beschermt tegen toekomstige gebeurtenissen, beschermt de titelverzekering tegen claims voor gebeurtenissen in het verleden.
De basistitelverzekering van een basiseigenaar dekt doorgaans de volgende gevaren:
- Eigendom door een andere partij
- Onjuiste handtekeningen op documenten, evenals vervalsing en fraude met titeldocumenten
- Defecte opname (onjuiste records of archivering)
- Beperkende convenanten (voorwaarden die de waarde of het genot verminderen), zoals niet-geregistreerde erfdienstbaarheden
- Belastingen of uitspraken tegen eigendom, zoals openstaande rechtszaken of pandrechten
In plaats van eigendomsverzekeringen kunnen sommige privétransacties een garantie van eigendom inhouden, wat een garantie is van een verkoper aan een koper dat de verkoper het recht heeft om eigendom over te dragen en niemand anders rechten heeft op het onroerend goed.
Aankoop titel verzekering
Een escrow of slotagent initieert het verzekeringsproces na voltooiing van de koopovereenkomst. Er zijn vijf grote Amerikaanse verzekeraars van titels, waarvan de agent of advocaat doorgaans een aanbeveelt:
- Fidelity National Financial
- First American Corp.
- Oude Republiek National Title Insurance Co.
- Stewart Title Guaranty Co.
- Verschillende regionale onafhankelijke bedrijven
De eigendomsverzekering van de eigenaar kost meestal ongeveer 1% van de aankoopprijs van het onroerend goed, hoewel dit van staat tot staat kan verschillen. Bijvoorbeeld, de eigendomsverzekering voor een eigendom van $ 500.000 in Californië zou tussen de $ 1.200 en $ 2.000 moeten kosten.
Soorten eigendomsverzekeringen
Er zijn twee soorten eigendomsverzekeringen: geldschietersverzekering en eigenaarsverzekering (inclusief uitgebreide polissen). Bijna alle geldschieters vereisen dat de kredietnemer een eigendomsverzekering van een geldschieter koopt om de geldschieter te beschermen in het geval dat de verkoper niet wettelijk in staat was de eigendomsrechten over te dragen. Het beleid van een geldgever beschermt de geldgever alleen tegen verlies. Een uitgegeven beleid betekent de voltooiing van een zoekopdracht op titel, wat enige zekerheid biedt aan de koper.
Omdat zoekopdrachten op titel niet onfeilbaar zijn (sommige korte zoekopdrachten in residentiële transacties gaan slechts een enkele akte terug) en de eigenaar blijft risico lopen op verlies, er is behoefte aan extra bescherming in de vorm van een eigendomsverzekering. Een eigendomsverzekering, vaak gekocht door de verkoper om de koper te beschermen tegen gebreken in de titel, is optioneel.
Het meest voorkomende type eigendomsverzekering is een basispolis van kredietverstrekkers, die wordt gekocht door banken en andere financiële instellingen ter dekking van retentierechten voor mechanica en andere niet-geregistreerde retentierechten, niet-geregistreerde erfdienstbaarheden / toegangsrechten en defecten / andere niet-geregistreerde documenten.
Vaak zijn het beleid van een geldgever en dat van een eigenaar samen vereist om te garanderen dat iedereen voldoende wordt beschermd. Bij het afsluiten van de overeenkomst kopen de partijen een eenmalige verzekering. Om misbruik te voorkomen, verbiedt de Real Estate Settlement Procedures Act (RESPA) verkopers om een aankoop te verlangen van een specifieke verzekeringsmaatschappij.
Risico's van geen eigendomsverzekering
Het hebben van geen titelverzekering stelt transactiepartijen bloot aan een aanzienlijk risico in het geval dat een titelgebrek aanwezig is. Overweeg een koper van een woning die op zoek is naar het huis van zijn dromen om na afsluiting onbetaalde onroerendgoedbelasting van de vorige eigenaar te vinden. Zonder eigendomsverzekering rust de financiële last van deze claim voor achterbelasting uitsluitend bij de koper. Ze betalen ofwel de uitstaande onroerendgoedbelasting of lopen het risico de woning aan de belastingentiteit te verliezen.
In hetzelfde scenario met eigendomsverzekeringen beschermt de dekking de koper zolang hij eigenaar of belang heeft in het onroerend goed.
Evenzo dekt de eigendomsverzekering van de kredietgever banken en andere hypotheekverstrekkers van niet-geregistreerde pandrechten, niet-geregistreerde toegangsrechten en andere gebreken. In het geval van het in gebreke blijven van een kredietnemer, als er problemen zijn met de titel van het onroerend goed, wordt een geldschieter gedekt tot het bedrag van de hypotheek.
Vastgoedbeleggers moeten ervoor zorgen dat een onroerend goed geen slechte titel heeft voordat ze tot aankoop overgaan. Woningen in afscherming, bijvoorbeeld, kunnen een aantal openstaande problemen hebben. Kopers kunnen overwegen de eigendomsverzekering van de eigenaar te kopen om zichzelf te beschermen tegen onvoorziene claims tegen de titel.
Vergelijk beleggingsrekeningen Aanbieder Naam Beschrijving Adverteerder Openbaarmaking × De aanbiedingen die in deze tabel worden weergegeven, zijn afkomstig van samenwerkingsverbanden waarvan Investopedia een vergoeding ontvangt.